Нефть
Ключевой график почему в среднесрочной перспективе от нефтяных цен позитива особо не жду ниже. На графике отражены запасы стран OECD и видно, что к средней за последние годы они могут вернуться минимум к концу 2021 года.
Причем прогнозы официальные (от EIA) и излучают скорее позитивный вариант развития событий. Т.е. что мировая экономика будет расти V-образно, сделка ОПЕК+ будет выполняться в полной мере, а сланцевые компании будут медленно наращивать добычу.
Но …….
Иран сейчас добывает лишь 10% от возможной добычи и при приходе к власти Байдена новая сделка может вернуть его на рынок нефти. Большой потенциал наращивания есть еще у Ливии и Венесуэлы.
При этом как писал ранее сланцевые компании сейчас как раз в моменте ускорения наращивания добычи.
Также пока не верю в V-образное восстановление мировой экономики. Например, бушующая в Индии пандемия явно отразится на мировой экономике и спросе на черное золото со стороны данной страны.
На мой взгляд, рост последних недель и вовсе связан преимущественно с ослаблением доллара, но это уже совсем другая история……….. #нефть #риски
Ключевой график почему в среднесрочной перспективе от нефтяных цен позитива особо не жду ниже. На графике отражены запасы стран OECD и видно, что к средней за последние годы они могут вернуться минимум к концу 2021 года.
Причем прогнозы официальные (от EIA) и излучают скорее позитивный вариант развития событий. Т.е. что мировая экономика будет расти V-образно, сделка ОПЕК+ будет выполняться в полной мере, а сланцевые компании будут медленно наращивать добычу.
Но …….
Иран сейчас добывает лишь 10% от возможной добычи и при приходе к власти Байдена новая сделка может вернуть его на рынок нефти. Большой потенциал наращивания есть еще у Ливии и Венесуэлы.
При этом как писал ранее сланцевые компании сейчас как раз в моменте ускорения наращивания добычи.
Также пока не верю в V-образное восстановление мировой экономики. Например, бушующая в Индии пандемия явно отразится на мировой экономике и спросе на черное золото со стороны данной страны.
На мой взгляд, рост последних недель и вовсе связан преимущественно с ослаблением доллара, но это уже совсем другая история……….. #нефть #риски
Банк России сегодня ожидаемо снизил ключевую ставку на 0.25%. Данный момент является позитивом для рынка акций, но уже по большей части заложен в их стоимость. При этом больше, на мой взгляд, снижений мы уже не увидим, а значит приток в национальные облигации, вероятно, прекратится, что будет оказывать определенное давление и на рубль #рубль #акции #облигации
В качестве полезной книги для прочтения выделю творение Елены Чирковой "Как оценить бизнес по аналогии". Просто и понятно про сравнительные методы анализа !
Торговый план
Рынки продолжают пребывать в эйфории на фоне активного стимулирования, практически не замечая на своем пути никаких рисков. На текущий момент позитивными моментами остаются недавние новости по согласованию фонда восстановления странами ЕС, а также ожидания новых фискальных стимулов со стороны США. При этом данные по деловой активности в производственном секторе и сфере услуг еврозоны вышли в пятницу в крайне оптимистичном ключе – данный момент дополнительно поддерживает финансовые рынки и особенно европейскую валюту. Впрочем, сильный евро уже в следующем месяце начнет оказывать давление на европейскую экономику, да и про пандемию как-то все немного подзабыли, а здесь во многих странах снова рост заражений и закрытие на карантины. Наиболее сильно в этом плане беспокоит Индия.
В целом текущая ситуация очень напоминает карточный домик, когда легкое дуновение может довольно быстро все снова обрушить. Поэтому максимальное внимание сейчас уделяю хеджированию позиций и постепенному наращиванию лонгов по доллар/рублю и шортов по нефти💡.
События:
28 июля - торговые переговоры КНР – ЕС
29 июля – заседание ФРС
29 июля – данные по запасам
31 июля – данные по деловой активности Китая
Уровни:
ММВБ: сверху 2900, снизу 2670-2700, 2490-2500. РТС: сверху 1290-1300, снизу 1200-1210, 1165,. Доллар/рубль: снизу 70.7-71, 68, сверху 72.5, Brent: сверху 43.7-44, 45, дснизу 40, 37.5 #торговыйплан #ртс #нефть #рубль #позиции #риски
Рынки продолжают пребывать в эйфории на фоне активного стимулирования, практически не замечая на своем пути никаких рисков. На текущий момент позитивными моментами остаются недавние новости по согласованию фонда восстановления странами ЕС, а также ожидания новых фискальных стимулов со стороны США. При этом данные по деловой активности в производственном секторе и сфере услуг еврозоны вышли в пятницу в крайне оптимистичном ключе – данный момент дополнительно поддерживает финансовые рынки и особенно европейскую валюту. Впрочем, сильный евро уже в следующем месяце начнет оказывать давление на европейскую экономику, да и про пандемию как-то все немного подзабыли, а здесь во многих странах снова рост заражений и закрытие на карантины. Наиболее сильно в этом плане беспокоит Индия.
В целом текущая ситуация очень напоминает карточный домик, когда легкое дуновение может довольно быстро все снова обрушить. Поэтому максимальное внимание сейчас уделяю хеджированию позиций и постепенному наращиванию лонгов по доллар/рублю и шортов по нефти💡.
События:
28 июля - торговые переговоры КНР – ЕС
29 июля – заседание ФРС
29 июля – данные по запасам
31 июля – данные по деловой активности Китая
Уровни:
ММВБ: сверху 2900, снизу 2670-2700, 2490-2500. РТС: сверху 1290-1300, снизу 1200-1210, 1165,. Доллар/рубль: снизу 70.7-71, 68, сверху 72.5, Brent: сверху 43.7-44, 45, дснизу 40, 37.5 #торговыйплан #ртс #нефть #рубль #позиции #риски
Заседание ФРС
Завтра нас ждут итоги очередного заседания ФРС. Вероятность дополнительных стимулирующих мер на данном заседании минимальна, но очень важна будет риторика как в отношении регулирования кривой доходности, так и в отношении будущих ставок и покупок активов.
Экономические данные в последнее время выходили преимущественно в позитивном ключе. Поэтому сильно голубиной риторики, на мой взгляд, ждать не стоит, тем более что доллар в лице индекса dxy в последнее время сильно упал и ускорение его снижения может спровоцировать продажи на долговом рынке страны, что ухудшит ситуацию и в экономике.
Таким образом, скорее мы увидим относительно нейтральные заявления со стороны главы ФРС, что может быть не очень позитивно воспринято рынками и золотом, которое росло в последнее время преимущественно на ослаблении доллара. Интересным моментом кстати является то, что последние заседания являлись локальными пиковыми значениями для SP500 (т.е. после них какое-то время было снижение - график ниже). Посмотрим как будет на этот раз….. #sp500 #фрс #доллар #золото
Завтра нас ждут итоги очередного заседания ФРС. Вероятность дополнительных стимулирующих мер на данном заседании минимальна, но очень важна будет риторика как в отношении регулирования кривой доходности, так и в отношении будущих ставок и покупок активов.
Экономические данные в последнее время выходили преимущественно в позитивном ключе. Поэтому сильно голубиной риторики, на мой взгляд, ждать не стоит, тем более что доллар в лице индекса dxy в последнее время сильно упал и ускорение его снижения может спровоцировать продажи на долговом рынке страны, что ухудшит ситуацию и в экономике.
Таким образом, скорее мы увидим относительно нейтральные заявления со стороны главы ФРС, что может быть не очень позитивно воспринято рынками и золотом, которое росло в последнее время преимущественно на ослаблении доллара. Интересным моментом кстати является то, что последние заседания являлись локальными пиковыми значениями для SP500 (т.е. после них какое-то время было снижение - график ниже). Посмотрим как будет на этот раз….. #sp500 #фрс #доллар #золото
Главное на сегодня:
Запасы нефти неожиданно снизились на прошедшей неделе (-10.61 млн. баррелей по данным EIA). Добыча осталась на прежнем уровне. Связано это на мой взгляд преимущественно с автомобильным сезоном в США. Скоро данная тенденция может немного измениться, но пока данный момент выступает на стороне роста нефтяных котировок.
Минфин сегодня размещал сразу 2 выпуска ОФЗ. Один с постоянный купоном, а второй с переменным. Как и писал ранее, облигации с постоянным купоном становятся все менее интересными (удалось разместить меньше 1/3 предложенного), а вот с переменным купоном спрос превысил предложение почти в 10 раз. Данный момент свидетельствует о том, что дальнейшего снижения ставок уже почти никто не ждет.
Заседание ФРС, как и ожидалось, завершилось без сюрпризов. Никаких конкретных действий сделано и заявлено не было, лишь общие слова что готовы делать все возможное и остаются риски ухудшения ситуации. Поэтому данный момент скорее нейтрален для рынков с небольшим негативным подтекстом, т.к. многие ждали например конкретики по регулированию кривой доходности.
И немного негативных моментов от администрации Трампа: 1. Республиканцы и демократы далеки от соглашения по новому пакету поддержки экономики 2. Трамп заявил, что если история с русскими в Афганистане окажется правдой, то реакция будет соответствующей, т.е. уже нет веры в то, что все выдумки. #новости #санкции #фрс #облигации #нефть
Запасы нефти неожиданно снизились на прошедшей неделе (-10.61 млн. баррелей по данным EIA). Добыча осталась на прежнем уровне. Связано это на мой взгляд преимущественно с автомобильным сезоном в США. Скоро данная тенденция может немного измениться, но пока данный момент выступает на стороне роста нефтяных котировок.
Минфин сегодня размещал сразу 2 выпуска ОФЗ. Один с постоянный купоном, а второй с переменным. Как и писал ранее, облигации с постоянным купоном становятся все менее интересными (удалось разместить меньше 1/3 предложенного), а вот с переменным купоном спрос превысил предложение почти в 10 раз. Данный момент свидетельствует о том, что дальнейшего снижения ставок уже почти никто не ждет.
Заседание ФРС, как и ожидалось, завершилось без сюрпризов. Никаких конкретных действий сделано и заявлено не было, лишь общие слова что готовы делать все возможное и остаются риски ухудшения ситуации. Поэтому данный момент скорее нейтрален для рынков с небольшим негативным подтекстом, т.к. многие ждали например конкретики по регулированию кривой доходности.
И немного негативных моментов от администрации Трампа: 1. Республиканцы и демократы далеки от соглашения по новому пакету поддержки экономики 2. Трамп заявил, что если история с русскими в Афганистане окажется правдой, то реакция будет соответствующей, т.е. уже нет веры в то, что все выдумки. #новости #санкции #фрс #облигации #нефть
В большинстве стран вторая волна Ковида набирает обороты - например, выше новые заражения в Австралии. Так вероятно и до РФ ближе к сентябрю данная тенденция может добраться. Этот момент вкупе с отсутствием новых стимулирующих мер в мире, вероятно продолжит оказывать давление на рисковые активы (акции, облигации, рубль). #риски
Нефть и выход из боковика
Такого долгого и узкого боковика в нефти, наверное, не было еще никогда за всю историю существования данного инструмента. Волатильность в лице индекса OVX на этом фоне упала к до минимальных значений за последние полгода. На мой взгляд, долго такая ситуация вряд ли продлится и пока склоняюсь все-таки больше к нисходящей динамике. Т.к. существуют риски, связанные с выборами в США, с окончанием автомобильного сезона, с неисполнением сделки ОПЕК+, ухудшением ситуации в мировой экономике, отскоке индекса доллара вверх и т.д.
Т.е. смотрю вниз, но несколько страхую риски опционами, тем более что сейчас они стоят уже существенно дешевле, чем несколько месяцев ранее. Из стратегий 💡, на которые традиционно можно обратить внимание в такие периоды, выделил бы проданную бабочку . #опционы #нефть #волатильность
Такого долгого и узкого боковика в нефти, наверное, не было еще никогда за всю историю существования данного инструмента. Волатильность в лице индекса OVX на этом фоне упала к до минимальных значений за последние полгода. На мой взгляд, долго такая ситуация вряд ли продлится и пока склоняюсь все-таки больше к нисходящей динамике. Т.к. существуют риски, связанные с выборами в США, с окончанием автомобильного сезона, с неисполнением сделки ОПЕК+, ухудшением ситуации в мировой экономике, отскоке индекса доллара вверх и т.д.
Т.е. смотрю вниз, но несколько страхую риски опционами, тем более что сейчас они стоят уже существенно дешевле, чем несколько месяцев ранее. Из стратегий 💡, на которые традиционно можно обратить внимание в такие периоды, выделил бы проданную бабочку . #опционы #нефть #волатильность
Forwarded from Рубль
Интересный момент корреляция между рублем и нефтью опустилась до отрицательных величин - причем сейчас менее (-0.5). Такое за последние 7 лет было всего 5 раз – сейчас 5-ый. В предыдущих 4-х случаях в ближайшие 3 месяца рубль, как правило, укреплялся к доллару (на графике ниже 3 таких случая). #рубль #нефть #статистика
Консультационная поддержка 🔥
Уже почти 1.5 года веду консультационную поддержку по трейдингу. Основные инструменты: доллар/рубль, нефть, ртс, сбербанк
В ней транслирую свои сделки с полным обоснованием причин + веду еженедельные вебинары и отвечаю на вопросы. Также кроме спекулятивной части освещаю и свой долгосрочный портфель (акции, etf, облигации) 🚀
+теперь подписчики получают возможность получить в ближайший месяц курс из 2-х занятий по торговле опционами бесплатно (в том числе стратегии) в качестве приятного бонуса 🎁.
Всех желающих приглашаю принять участие в следующем месяце с 2 августа по 2 сентября. Стоимость сейчас 2200/месяц.
Что сделать, чтобы попасть в группу?
Написать мне «Готов» на @pterodactyllll и я более подробно расскажу вам все нюансы.
В августе могу принять 5-ых❗️
Уже почти 1.5 года веду консультационную поддержку по трейдингу. Основные инструменты: доллар/рубль, нефть, ртс, сбербанк
В ней транслирую свои сделки с полным обоснованием причин + веду еженедельные вебинары и отвечаю на вопросы. Также кроме спекулятивной части освещаю и свой долгосрочный портфель (акции, etf, облигации) 🚀
+теперь подписчики получают возможность получить в ближайший месяц курс из 2-х занятий по торговле опционами бесплатно (в том числе стратегии) в качестве приятного бонуса 🎁.
Всех желающих приглашаю принять участие в следующем месяце с 2 августа по 2 сентября. Стоимость сейчас 2200/месяц.
Что сделать, чтобы попасть в группу?
Написать мне «Готов» на @pterodactyllll и я более подробно расскажу вам все нюансы.
В августе могу принять 5-ых❗️
Торговый план
Коронавирус продолжает бродить по планете, но это сразу перестает волновать участников, как только ФРС включает свой «печатный станок», а точнее начинает проводить операции на открытом рынке. При этом пока рынки продолжают поддерживать экономические данные, которые выходят не очень хорошими, но лучше ожиданий аналитиков. В этом плане, на мой взгляд, чем дальше, тем данные постепенно будут хуже, т.к. например уже с июня в США начались различного рода протесты, а также снова закрывались отдельные регионы на карантин. Поэтому с этой стороны поддержки ждать не стоит. Из дополнительных небольших нюансов стоит отметить: невиданное до селе низкое соотношение путов и колов на американском рынке (все ставят на рост – часто ничем хорошим это не заканчивается) + статистически август-сентябрь скорее негативные сезонно месяца для фондовых активов (сезонная картина за 30 лет ниже) + есть целый ряд негативных моментов для нефти + за несколько месяцев до выборов в США S&P500, как правило, чувствует себя довольно слабо 🧨. В общем, еще бы финальный задерг вверх на объемах увидеть и, на мой взгляд, сложилась бы идеальная картина для шорта.
По доллар/рублю между тем как мне кажется не все так страшно, чтобы курс и дальше стремительно двигался вверх. Т.к. сейчас данная динамика обусловлена преимущественно политическим контекстом, а именно задержанием в Белорусии непосредственно перед выборами неких военных из РФ – данный политический контекст сойдет на нет сразу после выборов в Белорусии 9 августа. Здесь в условиях слабого в целом доллара жду скорее некоторого боковика в ближайшие недели.
В целом, пока вижу некую недооцененность ртс и рубля по отношению к текущим ценам на сырьевые активы и фондовых аналогов их развивающихся стран. Поэтому если что-то и буду среднесрочно шортить, то это нефть, а ртс возможно спекулятивно кое-где даже буду покупать💡.
Уровни: ММВБ: сверху 3000, снизу 2670-2700, 2490-2500. РТС: сверху 1290-1300, снизу 1200-1210, 1165,. Доллар/рубль: снизу 72.5, 70.7-71, 68, сверху 75, Brent: сверху 43.7-44, 45, снизу 40, 37.5 #торговыйплан #ртс #нефть #рубль #позиции #риски
Коронавирус продолжает бродить по планете, но это сразу перестает волновать участников, как только ФРС включает свой «печатный станок», а точнее начинает проводить операции на открытом рынке. При этом пока рынки продолжают поддерживать экономические данные, которые выходят не очень хорошими, но лучше ожиданий аналитиков. В этом плане, на мой взгляд, чем дальше, тем данные постепенно будут хуже, т.к. например уже с июня в США начались различного рода протесты, а также снова закрывались отдельные регионы на карантин. Поэтому с этой стороны поддержки ждать не стоит. Из дополнительных небольших нюансов стоит отметить: невиданное до селе низкое соотношение путов и колов на американском рынке (все ставят на рост – часто ничем хорошим это не заканчивается) + статистически август-сентябрь скорее негативные сезонно месяца для фондовых активов (сезонная картина за 30 лет ниже) + есть целый ряд негативных моментов для нефти + за несколько месяцев до выборов в США S&P500, как правило, чувствует себя довольно слабо 🧨. В общем, еще бы финальный задерг вверх на объемах увидеть и, на мой взгляд, сложилась бы идеальная картина для шорта.
По доллар/рублю между тем как мне кажется не все так страшно, чтобы курс и дальше стремительно двигался вверх. Т.к. сейчас данная динамика обусловлена преимущественно политическим контекстом, а именно задержанием в Белорусии непосредственно перед выборами неких военных из РФ – данный политический контекст сойдет на нет сразу после выборов в Белорусии 9 августа. Здесь в условиях слабого в целом доллара жду скорее некоторого боковика в ближайшие недели.
В целом, пока вижу некую недооцененность ртс и рубля по отношению к текущим ценам на сырьевые активы и фондовых аналогов их развивающихся стран. Поэтому если что-то и буду среднесрочно шортить, то это нефть, а ртс возможно спекулятивно кое-где даже буду покупать💡.
Уровни: ММВБ: сверху 3000, снизу 2670-2700, 2490-2500. РТС: сверху 1290-1300, снизу 1200-1210, 1165,. Доллар/рубль: снизу 72.5, 70.7-71, 68, сверху 75, Brent: сверху 43.7-44, 45, снизу 40, 37.5 #торговыйплан #ртс #нефть #рубль #позиции #риски
Дивидендные истории США
Т.к. в безграничный рост я по прежнему не верю, решил немного сместить акцент в сторону дивидендных историй. На этот раз рассмотрим несколько дивидендных акций, которые вполне могут быть интересны с точки зрения качества и дивидендных выплат ....
1. Microsoft (MSFT). Технологический гигант имеет большое количество источников прибыли, среди которых: Microsoft 365 - облачная версия пакета программ Office, количество подписчиков растет, учитывая интерес к облачным технологиям. Возможная покупки TikTok может принести компании новых инвесторов и новые источники формирования прибыли. Тем временем платформа облачных вычислений Microsoft Azure является очень амбициозным и прибыльным проектом. Бренды Windows, Surface и XBox приносят большой и стабильный доход. Генерация огромных денежных потоков и постоянное развитие проектов позволяет компании обеспечить своим инвесторам стабильно растущие дивиденды. Кроме того, финансовые резервы в размере более 70 млрд долларов позволяет обеспечить инвесторам защиту от рисков, а также выжить и, более того, процветать в периоды рыночного спада. Dividend yeld – 1%
2. AT&T (T). Несмотря на то, что Microsoft может предложить быстрорастущий размер дивиденда, если вас интересует высокая доходность, то AT&T может стать для вас хорошим выбором. Огромная ставка дивидендной доходности может приносить стабильную и большую прибыль квартал за кварталом. В июле начали появляется новости о том, что компания отказывается от подписчиков DirecTV, что является отрицательной новостью для инвесторов, но недавно компания приняла решение урезать свои высокие цены на рекламные услуги и сосредоточится на своих менее чувствительных к цене (прибыльных) клиентах. Это должно улучшить маржу, а денежные средства, которые компания собирает с остатков бизнеса DirecTV, а также продажи непрофильных активов, должны помочь погасить текущую задолженность и со временем сильнее укрепить свой бизнес. Компания также увеличивает финансирование своего и так прибыльного стримингового сервиса HBOMax. Кроме того, новая 5G сеть AT&T является еще одним положительным фактором роста. Dividend yeld – 7,03%
3. Bank of America (BAC). В разгар глобальной пандемии и одного из крупнейших рыночных спадов может показаться, что это не лучшая идея - покупать акции банка. Тем не менее, по крайней мере один легендарный инвестор - парень по имени Уоррен Баффет покупает Bank of Amrrica, а когда он покупает акции, инвесторам стоит обратить на это внимание. Berkshire Hathaway, возглавляемый Баффетом, приобрел за последние недели акции BAC на сумму более 1,7 млрд долларов. Его доля в Bank of America оценивается примерно в 25 миллиардов долларов. Так почему же Баффет покупает банк в разгар экономического шторма? Скорее всего, это связано с одной из его знаменитых цитат: «Будь жадным, когда другие боятся». Баффет, в свою очередь, делает ставку на возможное восстановление экономики. Dividend yeld – 2,89%
4. The Home depot (HD). Пандемия коронавируса и соответствующие меры, направленные на социальное дистанцирование, заставляют людей проводить больше времени дома, многие предпочитают инвестировать в его благоустройство. Home Depot, безусловно является основным бенефициаром этой тенденции. Ретейлер недавно опубликовал сильные результаты за первый квартал. Продажи вырасли более чем на 7%. Мощное генерирование денежных средств Home Depot позволило увеличивать выплату денежных средств инвесторам в течение 11 лет подряд. Dividend yeld – 2,26%. #акциисша #дивиденды
Т.к. в безграничный рост я по прежнему не верю, решил немного сместить акцент в сторону дивидендных историй. На этот раз рассмотрим несколько дивидендных акций, которые вполне могут быть интересны с точки зрения качества и дивидендных выплат ....
1. Microsoft (MSFT). Технологический гигант имеет большое количество источников прибыли, среди которых: Microsoft 365 - облачная версия пакета программ Office, количество подписчиков растет, учитывая интерес к облачным технологиям. Возможная покупки TikTok может принести компании новых инвесторов и новые источники формирования прибыли. Тем временем платформа облачных вычислений Microsoft Azure является очень амбициозным и прибыльным проектом. Бренды Windows, Surface и XBox приносят большой и стабильный доход. Генерация огромных денежных потоков и постоянное развитие проектов позволяет компании обеспечить своим инвесторам стабильно растущие дивиденды. Кроме того, финансовые резервы в размере более 70 млрд долларов позволяет обеспечить инвесторам защиту от рисков, а также выжить и, более того, процветать в периоды рыночного спада. Dividend yeld – 1%
2. AT&T (T). Несмотря на то, что Microsoft может предложить быстрорастущий размер дивиденда, если вас интересует высокая доходность, то AT&T может стать для вас хорошим выбором. Огромная ставка дивидендной доходности может приносить стабильную и большую прибыль квартал за кварталом. В июле начали появляется новости о том, что компания отказывается от подписчиков DirecTV, что является отрицательной новостью для инвесторов, но недавно компания приняла решение урезать свои высокие цены на рекламные услуги и сосредоточится на своих менее чувствительных к цене (прибыльных) клиентах. Это должно улучшить маржу, а денежные средства, которые компания собирает с остатков бизнеса DirecTV, а также продажи непрофильных активов, должны помочь погасить текущую задолженность и со временем сильнее укрепить свой бизнес. Компания также увеличивает финансирование своего и так прибыльного стримингового сервиса HBOMax. Кроме того, новая 5G сеть AT&T является еще одним положительным фактором роста. Dividend yeld – 7,03%
3. Bank of America (BAC). В разгар глобальной пандемии и одного из крупнейших рыночных спадов может показаться, что это не лучшая идея - покупать акции банка. Тем не менее, по крайней мере один легендарный инвестор - парень по имени Уоррен Баффет покупает Bank of Amrrica, а когда он покупает акции, инвесторам стоит обратить на это внимание. Berkshire Hathaway, возглавляемый Баффетом, приобрел за последние недели акции BAC на сумму более 1,7 млрд долларов. Его доля в Bank of America оценивается примерно в 25 миллиардов долларов. Так почему же Баффет покупает банк в разгар экономического шторма? Скорее всего, это связано с одной из его знаменитых цитат: «Будь жадным, когда другие боятся». Баффет, в свою очередь, делает ставку на возможное восстановление экономики. Dividend yeld – 2,89%
4. The Home depot (HD). Пандемия коронавируса и соответствующие меры, направленные на социальное дистанцирование, заставляют людей проводить больше времени дома, многие предпочитают инвестировать в его благоустройство. Home Depot, безусловно является основным бенефициаром этой тенденции. Ретейлер недавно опубликовал сильные результаты за первый квартал. Продажи вырасли более чем на 7%. Мощное генерирование денежных средств Home Depot позволило увеличивать выплату денежных средств инвесторам в течение 11 лет подряд. Dividend yeld – 2,26%. #акциисша #дивиденды
Нефть
Нефтяные котировки сегодня наконец вышли из узкого боковика и растут уже более чем на 3%. Дополнительным позитивом здесь стало неожиданное снижение запасов по данным eia аж на 8.6 млн.баррелей за прошедшую неделю при сокращении доьычи на 100 тыс. баррелей в сутки. На мой взгляд, это как раз тот самый долгожданный рывок после которого черное золото и в целом рисковые активы, вероятно пойдут в сторону настоящей коррекции, т.к. среднесрочные факторы в большинстве своём негативные #нефть #риски
Нефтяные котировки сегодня наконец вышли из узкого боковика и растут уже более чем на 3%. Дополнительным позитивом здесь стало неожиданное снижение запасов по данным eia аж на 8.6 млн.баррелей за прошедшую неделю при сокращении доьычи на 100 тыс. баррелей в сутки. На мой взгляд, это как раз тот самый долгожданный рывок после которого черное золото и в целом рисковые активы, вероятно пойдут в сторону настоящей коррекции, т.к. среднесрочные факторы в большинстве своём негативные #нефть #риски
Риски для российского рынка
Агрессивное стимулирование со стороны ведущих мировых Центробанков и Правительств продолжает оказывать поддержку фондовым активам по всему миру. Но есть целый ряд рисков, каждый из которых при определенном сценарии может стать новым «черным лебедем».
- Выборы в США. Трамп пока проигрывает в предвыборной гонке, а значит ему надо что-то придумывать, чтобы повернуть ситуацию в свою сторону. Внешний враг, будь то Россия, Китай или кто-то другой в этом плане проверенный и достаточно эффективный прием. При этом если на выборах победят демократы, то риторика по РФ может быть еще более негативной. Поэтому риск новых санкций для России как никогда представляет серьезную угрозу. Дополнительно здесь определенным риском остается возможная отмена части фискальных послаблений, введенных ранее Трампом, в случае прихода к власти Байдена
- Торговые войны. Торговая сделка между Китаем и США выполняется лишь частично (чуть более чем на 15%), что может привести к дальнейшему обострению между странами. В негативном сценарии США начнут вводить новые пошлины, а Китай ослаблять национальную валюту, что вместе способно оказать серьезное давление на рынки и мировую экономику. Также торговое противостояние может усилиться еще и между Китаем и Индией, а также США и Европой.
- Вторая волна пандемии. Ранее практически все пандемии имели вторую волну. Если экономики начнут снова закрываться на длительный карантин, ничего хорошего для финансовых активов это не сулит. При этом дальнейшее стимулирование будет постепенно становиться все проблематичным, т.к. долг отдельных стран растет почти с геометрической прогрессией.
- Завершение сделки ОПЕК+. С августа начнется постепенное уменьшение ограничений по добыче черного золота. При этом с исполнением сделки остаются определенные проблемы, что может внести разлад в, итак, не очень сплоченную компанию стран участников. Стоит также отметить, что запасов в мире все еще очень много, а добыча сланцевых компаний в США на примере 2016-го может довольно быстро восстанавливаться. #риски
Агрессивное стимулирование со стороны ведущих мировых Центробанков и Правительств продолжает оказывать поддержку фондовым активам по всему миру. Но есть целый ряд рисков, каждый из которых при определенном сценарии может стать новым «черным лебедем».
- Выборы в США. Трамп пока проигрывает в предвыборной гонке, а значит ему надо что-то придумывать, чтобы повернуть ситуацию в свою сторону. Внешний враг, будь то Россия, Китай или кто-то другой в этом плане проверенный и достаточно эффективный прием. При этом если на выборах победят демократы, то риторика по РФ может быть еще более негативной. Поэтому риск новых санкций для России как никогда представляет серьезную угрозу. Дополнительно здесь определенным риском остается возможная отмена части фискальных послаблений, введенных ранее Трампом, в случае прихода к власти Байдена
- Торговые войны. Торговая сделка между Китаем и США выполняется лишь частично (чуть более чем на 15%), что может привести к дальнейшему обострению между странами. В негативном сценарии США начнут вводить новые пошлины, а Китай ослаблять национальную валюту, что вместе способно оказать серьезное давление на рынки и мировую экономику. Также торговое противостояние может усилиться еще и между Китаем и Индией, а также США и Европой.
- Вторая волна пандемии. Ранее практически все пандемии имели вторую волну. Если экономики начнут снова закрываться на длительный карантин, ничего хорошего для финансовых активов это не сулит. При этом дальнейшее стимулирование будет постепенно становиться все проблематичным, т.к. долг отдельных стран растет почти с геометрической прогрессией.
- Завершение сделки ОПЕК+. С августа начнется постепенное уменьшение ограничений по добыче черного золота. При этом с исполнением сделки остаются определенные проблемы, что может внести разлад в, итак, не очень сплоченную компанию стран участников. Стоит также отметить, что запасов в мире все еще очень много, а добыча сланцевых компаний в США на примере 2016-го может довольно быстро восстанавливаться. #риски
Неделька выдалась непростая, но пока все идёт чётко в рамках торгового плана и мыслей о последнем задерге в нефти . Пора и немного отдохнуть. Всем отличных выходных ❗️
Очень рекомендую книгу ниже всем, кто активно торгует на рынках, ведь дисциплина и психология - это необходимые составляющие успешной работы
Очень рекомендую книгу ниже всем, кто активно торгует на рынках, ведь дисциплина и психология - это необходимые составляющие успешной работы
Торговый план
Позитив на рынках все еще немного перевешивает негатив, т.к.:
- на выходных президент США подписал распоряжение о продлении выплат по пособиям по безработице, на 400 долларов в неделю, против 600 ранее, также объявил налоговые каникулы для домохозяйств с доходом менее 100тыс в год
- несколько лучше ожиданий проходит сезон отчетностей в США. Среднее снижение прибылей пока 36% против 44% ожидавшихся, хотя и конечно это одна из самых сильных просадок данного показателя и стоит отметить что большинство компаний все-таки не ждут V-образного восстановления
- потребительские цены и цены производителей в Китае вышли за июль немного лучше ожиданий примерно на 0.1%. Впрочем, данный момент, как и рост почасовой зарплаты вкупе со снижением безработицы в США лучше ожиданий, несут в себе риски скорого сворачивания стимулирующих программ, что уже явно не несет в себе позитива.
Между тем трения США/Китай как в сфере торговли, так и на цифровом поприще, вероятно будут лишь усиливаться, т.к. перед выборами данный момент может добавить определенное количество голосов действующему президенту. Да и санкции для России остаются отнюдь не маловероятным событием. И конечно, не стоит забывать про не очень высокие шансы мировой экономики продемонстрировать v образное восстановление в первую очередь по причинам роста доли сбережений у людей и сдувания кредитного навеса.
Поэтому, хоть и думаю, что локально проколоть максимумы, например, тот же SP500 все-таки может, но в дальнейшем жду скорее коррекции.
При этом есть один интересный момент🧐: в последние 3 месяца перед выборами акции росли только когда побеждал действующий президент. Сейчас это может реализоваться возможно в случае неких агрессивных действий в отношении к другим странам, что будет давить на мировую экономику в целом. В остальном шансы на победу Байдена выше. #ртс #торговый план
Позитив на рынках все еще немного перевешивает негатив, т.к.:
- на выходных президент США подписал распоряжение о продлении выплат по пособиям по безработице, на 400 долларов в неделю, против 600 ранее, также объявил налоговые каникулы для домохозяйств с доходом менее 100тыс в год
- несколько лучше ожиданий проходит сезон отчетностей в США. Среднее снижение прибылей пока 36% против 44% ожидавшихся, хотя и конечно это одна из самых сильных просадок данного показателя и стоит отметить что большинство компаний все-таки не ждут V-образного восстановления
- потребительские цены и цены производителей в Китае вышли за июль немного лучше ожиданий примерно на 0.1%. Впрочем, данный момент, как и рост почасовой зарплаты вкупе со снижением безработицы в США лучше ожиданий, несут в себе риски скорого сворачивания стимулирующих программ, что уже явно не несет в себе позитива.
Между тем трения США/Китай как в сфере торговли, так и на цифровом поприще, вероятно будут лишь усиливаться, т.к. перед выборами данный момент может добавить определенное количество голосов действующему президенту. Да и санкции для России остаются отнюдь не маловероятным событием. И конечно, не стоит забывать про не очень высокие шансы мировой экономики продемонстрировать v образное восстановление в первую очередь по причинам роста доли сбережений у людей и сдувания кредитного навеса.
Поэтому, хоть и думаю, что локально проколоть максимумы, например, тот же SP500 все-таки может, но в дальнейшем жду скорее коррекции.
При этом есть один интересный момент🧐: в последние 3 месяца перед выборами акции росли только когда побеждал действующий президент. Сейчас это может реализоваться возможно в случае неких агрессивных действий в отношении к другим странам, что будет давить на мировую экономику в целом. В остальном шансы на победу Байдена выше. #ртс #торговый план
Что интересно: нефть в конце прошлой недели локальные обновила максимумы, преодолев отметку 45 по сорту Brent, а вот ратио (соотношение) длинных и коротких позиций у хедж фондов находится существенно ниже максимумов. Обычно такие дивергенции дают сигналы на возможный ложный пробой в нефти и скорое обратное движение 💡 (хотя бывает конечно и не всегда). #нефть #открытыепозиции
