📆 Итоги недели. Хэппи-энд непростой недели

Мосбиржа +2.90% по итогам недели, начиная со среды наконец-то начали выруливать вверх, в итоге закрепляемся выше 3100. Главная новость дня — отчет Сургутнефтегаза. Компания хоть и скрыла информацию о кубышке, но предварительно Сургут заработал 7.8 руб дивидендов на акцию (14% дивдоходность за полгода). Держим компанию в нашем портфеле 20х5 и сегодня докупили еще 💪

Китайских акций тоже докупили немного через специальный ETF на развороте, Hang Seng -1.31% по итогам недели, но буквально вчера падение было почти -4%, так что результат считаем скорее позитивным.

Если вдруг пропустили наши материалы:
— Доходность придется выгрызать
— Что там с рублем?
— Рынок падает, теханализ работает
— Почему я отказался от 300 тыс руб.
— Нефть по $90-100 — новая норма?
— Ставка ЦБ: повышение еще не закончено?
— Покупать длинные облигации — большая ошибка?
— О чем говорит курс рубля
— Теханализ по рынку

❗️НАБОР НА ТЕХНОDROM ПРОДОЛЖАЕТСЯ❗️
Окончание набора уже скоро!

🤑 Наш улов за неделю:
#BSPB +90.52% среднесрочная позиция 🔥
#CHMF +4.4%
#LKOH +3.5%
#RUAL +2.23%
#RCL +5.22%, +5.41%
#LNC +2.68%, +5.65%

Потихонечку избавляемся от банковского сектора в портфеле РФ, лучшее для него, на наш взгляд, уже позади из-за повышения ставок.

Всем #пятница! 🎉

🎄 Итоги недели (и года). Хороший задел на 2024-й 💪

Мосбиржа доторговывает последний торговый день в этом году, и закрытие около 3100 является неплохой стартовой точкой для продолжения роста в 2024 году.

🔥 Последний раз в этом году хвастаемся успехами за неделю:
#BLNG +24%
#FLOT +18.51%
#CHMF +7.7%
#FIVE +5.6%

Очень продуктивный год для российского рынка, заработать дали более-менее всем желающим без сверхусилий. В 2024 так уже не будет, но это история уже не для этого года 🙂

🤝 Спасибо, что были этот год с нами, спасибо за благодарности, спасибо за конструктивную критику — каждый день и каждый год стараемся для вас :)

🎄 Отдельная поздравительная часть обязательно будет 😉

Всем #пятница и с наступающим!!! 🎉

🤑 Тарим металлургов?

Не в курсе, почему так растут металлурги сегодня? Смотрим на график к посту, чтобы понять какие огромные дивиденды металлурги способны потенциально заплатить.

Теперь смотрим на новости:
>СД СЕВЕРСТАЛИ НА БЛИЖАЙШЕМ ЗАСЕДАНИИ ПЛАНИРУЕТ РАСМОТРЕТЬ ВОПРОС О ВЫПЛАТЕ ДИВИДЕНДОВ - CEO

>СЕВЕРСТАЛЬ ОСТАЕТСЯ В РАМКАХ УТВЕРЖДЕННОЙ ДИВИДЕНДНОЙ ПОЛИТИКИ - CEO

Северсталь #CHMF для нас — однозначный фаворит в металлургическом секторе, переоценка нашей позиции в IS Private уже +11% 🔥 Фактор роста №1 в секторе — ожидание возобновления дивидендных выплат. Любая сколько-нибудь позитивная новость, как мы сегодня видели, приводит к росту всей тройки металлургов.

Однако не нужно слепо предаваться дивидендному очарованию — в секторе все не так просто. Кто следит за ситуацией в Китае (или читает IS Private) — тот знает, насколько сложное положение сейчас у китайской экономики. А Китай — важнейший мировой рынок стали.

Поэтому дивиденды это хорошо, но важно различать покупки по фундаменталу и спекулятивный трейд под сам факт возобновления дивов 😉

📆 Итоги недели. Незврачная, но продуктивная неделя

Индекс Мосбиржи закрывается примерно там же, где и начинал неделю, то есть с околонулевым ростом. Тем не менее, у нас все вышло достаточно продуктивно, закрыли “созревшие” позиции и обсуждаем в IS Private идеи на перспективу.

Топ-акция недели среди крупных компаний — однозначно, Яндекс $YNDX. Рост +11.5% за неделю это просто пушечный результат. По теме уже высказались обстоятельно: смотрим запись трансляции по Яндексу + читаем свежую картотеку по компании.

🔥 Наши результаты за неделю:
#CHMF +16.25%
#AGRO +16.2%
#BITB +3.51%

Да, мы не делаем миллион сделок за неделю, потому что лучше меньше, да лучше 🙂

Хотите инвестировать только в лучшие компании? Тогда берем нашу кропотливо подготовленную таблицу, которая доступна в едином пакете с нашим крутейшим курсом по фундаменталу 😌

✅ Зайти на курс + забрать таблицу: по ссылке

Всем #пятница! 🎉

🙁 Северсталь $CHMF — все грустно, но надежда есть?

Северсталь отчиталась за 2025 год, и картина так себе. Выручка упала на 14%, до 713 млрд руб., EBITDA рухнула на 42%, до 138 млрд руб., а рентабельность резко сжалась с 29% до 19%. Четвёртый квартал вообще закрыли с убытком в 17.7 млрд руб., хотя тут виновато обесценение железорудных активов на 32 млрд руб, то есть убыток “бумажный”.

Что случилось? Китай залил мировой рынок сталью, экспортировав рекордные 119 млн тонн. Внутри России спрос просел на 14% из-за высокой ставки ЦБ. Строительство тормозит, машиностроение буксует, инфраструктурные проекты сдвигаются вправо. Цены на горячекатаный лист упали на 17% год к году, а инфляция за это время составила 16%. То есть в реальных деньгах металл подешевел почти на треть.

При всём этом компания смогла нарастить продажи на 4%, до 11.2 млн тонн. Гибкость и клиентоориентированность помогли не потерять рынок, хотя маржа всё равно просела. Параллельно Северсталь вкладывает огромные деньги в развитие: инвестиции выросли на 46%, до 173 млрд руб. Строят комплекс по производству окатышей, электростанцию в Череповце, ремонтируют доменные печи. Из-за этого свободный денежный поток ушёл в минус на 30 млрд руб.

Дивидендов за четвёртый квартал не будет, что логично: денежный поток отрицательный, зачем занимать на выплаты акционерам? Зато чистый долг практически нулевой, соотношение к EBITDA всего 0.16х. Компания спокойно переживёт ещё один сложный год без проблем с ликвидностью.

На 2026 год менеджмент чудес не обещает. Спрос продолжит снижаться, охлаждение экономики работает с лагом. Но производство планируют держать на полной загрузке, около 11.3 млн тонн стали. Мультипликаторы сейчас высоковатые из-за низкой прибыли, но при развороте цикла и смягчении ДКП сталевары могут неплохо отскочить. Главное, что долгов нет и инвестпрограмма близка к завершению.

Всем профит! 🔥

#CHMF #северсталь #инвестиции #акции #металлургия