ПОДБОРКА СТАТЕЙ В КОПИЛКУ НАЧИНАЮЩЕГО ИНВЕСТОРА
Добрый вечер!
Дорогие читатели, для всех, кто по какой-то случайности еще не начал торговать или только вступил в ряды инвесторов, хотим напомнить, что на нашем сайте есть целый раздел с обучающими статьями, который постоянно пополняется!
Мы собрали для вас подборку полезных статей, и предлагаем начать с этого 👉
Инвестиции: С чего начать?
• С какой суммы начать?
• Брокер, биржа, счет — что это все?
• Как начать? — открываем брокерский счет
• Терминал для торговли
• Приложения для торговли: привет 21й век!
Финансовые инструменты
• Откуда берется доход на акциях
• Откуда берется доход на облигациях
• Что такое фьючерсы
• Что такое опционы
На чем зарабатывают инвесторы?
• Фундаментальный анализ: по стопам Баффета
• Мультипликаторы
• Теханализ: что это?
• Мусорные облигации и «суперкачество» — как отличить?
Мы получили от вас много запросов на возобновление обучения, и сейчас готовим для вас skills по инвестированию. Это новый формат обучения, который представляет из себя мини-курсы: проходя каждый skill вы будете преобрететь один конкретный навык, применяемый на практике 🔥
На днях выйдет 5 скилзов, в рамках которых вы научитесь самостоятельно искать информации о компаниях и отрасли, читать финансовую отчетность, оценивать дивиденды и стоимость акций.
Хотите учиться? 😊
Добрый вечер!
Дорогие читатели, для всех, кто по какой-то случайности еще не начал торговать или только вступил в ряды инвесторов, хотим напомнить, что на нашем сайте есть целый раздел с обучающими статьями, который постоянно пополняется!
Мы собрали для вас подборку полезных статей, и предлагаем начать с этого 👉
Инвестиции: С чего начать?
• С какой суммы начать?
• Брокер, биржа, счет — что это все?
• Как начать? — открываем брокерский счет
• Терминал для торговли
• Приложения для торговли: привет 21й век!
Финансовые инструменты
• Откуда берется доход на акциях
• Откуда берется доход на облигациях
• Что такое фьючерсы
• Что такое опционы
На чем зарабатывают инвесторы?
• Фундаментальный анализ: по стопам Баффета
• Мультипликаторы
• Теханализ: что это?
• Мусорные облигации и «суперкачество» — как отличить?
Мы получили от вас много запросов на возобновление обучения, и сейчас готовим для вас skills по инвестированию. Это новый формат обучения, который представляет из себя мини-курсы: проходя каждый skill вы будете преобрететь один конкретный навык, применяемый на практике 🔥
На днях выйдет 5 скилзов, в рамках которых вы научитесь самостоятельно искать информации о компаниях и отрасли, читать финансовую отчетность, оценивать дивиденды и стоимость акций.
Хотите учиться? 😊
Forwarded from Сергей Пирогов
#мысли_управляющего
ПРОТЕКЦИОНИЗМ НА РЫНКЕ НЕФТИ
Сегодня весь день были мысли на чем так растут на 6-7% нефтяные компании. Понятное дело, что нефть отскакивает, устали падать... Но что дальше?
Чтобы ответить на этот вопрос, я попытался прикинуть что ещё не в рынке. Перебирал события-кандидаты:
А) Напряженность на Ближ Востоке, выключение Ирана из рынка. Твиты Трампа дают такую возможность, но 2М абррелей сейчас рынок не спасут - т.е. не списываем, но если случится, то скорее всего рынок трендово вверх не поедет
Б) Решение США по защите рынка, т.е. пошлины либо квоты на импорт в США и Канаду, Мексику. Этот вариант кажется мне логичным, т.к. США обвиняют остальной мир в коллапсе и могут поддержать свой нефтебизнес, закупая у него излишки и развернув арабские танкеры восвояси: США добывают сейчас 11.5-12.0М баррелей нефти, а потребляют в норме 19, а сейчас наверное 12-15М, т.е. сокращение + резервы могли бы защитить нефтянку США...
В) Новое сокращение от ОПЕК. Тут, думаю, очень сложно во-первых, потому что многие нефтестраны уже сейчас имеют проблемы с бюджетом, занимают или дефолтятся...
👉 Кстати, Ирак, где у ЛУКОЙЛа расположена Западная Курна-2, перестал платить нефтекомпаниям их долю выручки за работу на месторождениях из-за дефицита бюджета 😎🙈 - говорится в раскрытии инфо в отчетности одной из независимых НК в Лондоне. Выплаты отсрочены на 3 мес. и возможно это ещё не всё
Г) Саудовская Аравия сокращает добычу добровольно досрочно сверх квот. Это возможно под давлением США🧐 но вряд ли Сауды сделают это без других стран
Взвешивая эти варианты, я думаю что самый вероятный это вариант Б, и этот вариант очень интересный:
1) 🚀 Это рост WTI и снижение Brent
2) 🤷♂️ Это удар по Urals и российскому рынку акций нефтяных компаний
За исключением этих событий тренд в мире позитивный для баланса рынка: вёдра и чашки заканчиваются и страны вынужденно останавливают добычу каждый день, что неизбежно ведет к балансированию рынка. Выход на работу Европы и США, а также заседание желдор комиссии Техаса по сокращению добычи (5 мая) - это тоже позитив
👉 В этой связи, я бы не исключал резких проливов в Brent и если покупал бы, то на событиях по типу ситуации с WTI, но разумеется летние контракты - июль или август. Да, они дороже и не так проливаются, но зато не будете должны брокеру😇
👉 Также, логично что нефтянка РФ остается всё ещё дорогой и к лету, думаю, будет ниже на 10-15%
Ниже - мои estimates по рынку нефти до конца года📈
ПРОТЕКЦИОНИЗМ НА РЫНКЕ НЕФТИ
Сегодня весь день были мысли на чем так растут на 6-7% нефтяные компании. Понятное дело, что нефть отскакивает, устали падать... Но что дальше?
Чтобы ответить на этот вопрос, я попытался прикинуть что ещё не в рынке. Перебирал события-кандидаты:
А) Напряженность на Ближ Востоке, выключение Ирана из рынка. Твиты Трампа дают такую возможность, но 2М абррелей сейчас рынок не спасут - т.е. не списываем, но если случится, то скорее всего рынок трендово вверх не поедет
Б) Решение США по защите рынка, т.е. пошлины либо квоты на импорт в США и Канаду, Мексику. Этот вариант кажется мне логичным, т.к. США обвиняют остальной мир в коллапсе и могут поддержать свой нефтебизнес, закупая у него излишки и развернув арабские танкеры восвояси: США добывают сейчас 11.5-12.0М баррелей нефти, а потребляют в норме 19, а сейчас наверное 12-15М, т.е. сокращение + резервы могли бы защитить нефтянку США...
В) Новое сокращение от ОПЕК. Тут, думаю, очень сложно во-первых, потому что многие нефтестраны уже сейчас имеют проблемы с бюджетом, занимают или дефолтятся...
👉 Кстати, Ирак, где у ЛУКОЙЛа расположена Западная Курна-2, перестал платить нефтекомпаниям их долю выручки за работу на месторождениях из-за дефицита бюджета 😎🙈 - говорится в раскрытии инфо в отчетности одной из независимых НК в Лондоне. Выплаты отсрочены на 3 мес. и возможно это ещё не всё
Г) Саудовская Аравия сокращает добычу добровольно досрочно сверх квот. Это возможно под давлением США🧐 но вряд ли Сауды сделают это без других стран
Взвешивая эти варианты, я думаю что самый вероятный это вариант Б, и этот вариант очень интересный:
1) 🚀 Это рост WTI и снижение Brent
2) 🤷♂️ Это удар по Urals и российскому рынку акций нефтяных компаний
За исключением этих событий тренд в мире позитивный для баланса рынка: вёдра и чашки заканчиваются и страны вынужденно останавливают добычу каждый день, что неизбежно ведет к балансированию рынка. Выход на работу Европы и США, а также заседание желдор комиссии Техаса по сокращению добычи (5 мая) - это тоже позитив
👉 В этой связи, я бы не исключал резких проливов в Brent и если покупал бы, то на событиях по типу ситуации с WTI, но разумеется летние контракты - июль или август. Да, они дороже и не так проливаются, но зато не будете должны брокеру😇
👉 Также, логично что нефтянка РФ остается всё ещё дорогой и к лету, думаю, будет ниже на 10-15%
Ниже - мои estimates по рынку нефти до конца года📈
#explainer #SD
ЯНДЕКС: СТРАШЕН ЛИ КОМПАНИИ КОРОНАВИРУС
Всем привет!
Как вы, скорее всего, знаете, 70% выручки Яндексу приносит реклама. Мы решили посмотреть, что происходит на рынке интернет-рекламы в условиях коронавируса, чтобы понять, как это может повлиять на доходы основного бизнес-сегмента компании.
Из поста вы узнаете:
• Как меняется поведение рекламодателей в условиях коронакризиса
• Почему расходы на рекламу снизятся по итогам года
• Что будет с доходами Яндекса
P.S. На нашу аналитику сейчас доступна антикризисная скидка в 20% по промокоду ANALYTICS2020. Присоединяйтесь - так вы сможете следить за действиями управляющих во время кризиса
Cветлана Дубровина
Analyst
@littlecreator
ЯНДЕКС: СТРАШЕН ЛИ КОМПАНИИ КОРОНАВИРУС
Всем привет!
Как вы, скорее всего, знаете, 70% выручки Яндексу приносит реклама. Мы решили посмотреть, что происходит на рынке интернет-рекламы в условиях коронавируса, чтобы понять, как это может повлиять на доходы основного бизнес-сегмента компании.
Из поста вы узнаете:
• Как меняется поведение рекламодателей в условиях коронакризиса
• Почему расходы на рекламу снизятся по итогам года
• Что будет с доходами Яндекса
P.S. На нашу аналитику сейчас доступна антикризисная скидка в 20% по промокоду ANALYTICS2020. Присоединяйтесь - так вы сможете следить за действиями управляющих во время кризиса
Cветлана Дубровина
Analyst
@littlecreator
Forwarded from Сергей Пирогов
#мысли_управляющего
И КТО ДАСТ ВСЕМ ИМ ДЕНЕГ? - ИЗВЕСТНО, КТО 😎
В последние недели я оставил для себя на второй план вопрос того, будет ли второе дно в акциях (дно-не дно, а провал ниже текущих процентов на 10-15 летом жду) и на чем успокоится рынок нефти (думаю $30 в сентябре и $40 в декабре)
Что привлекло мое внимание - это ситуация с долгами и имеющимися покупателями на них (иначе говоря, ликвидностью)
Вот несколько фактов:
1) в этом году Правительство США займет на рынке облигаций не $1 трлн как в 2019, а $4.3 трлн, из которых $1.9 трлн и $1.6 трлн придутся на на 2кв и 3кв года
Прошлый пик заимствований в 4кв 2019 в размере "всего" $580 млрд уже спровоцировал рост доходностей Treasuries
2) основной источник ликвидности (денег на то чтобы это все хозяйство купить) - это QE от ФРС (составит $2.6 трлн за 2020 год) и его недостаточно
3) не секрет, что также пойдут занимать деньги Европа, Азия и вообще практически любая страна в мире (у всех дефицит бюджета + то что они пообещали своим экономикам для поддержки) и общий объем займов составит $10-15 трлн
4) ну и, разумеется, деньги будут нужны бизнесу. Справедливости ради стоит отметить, что ипотеки, автокредитов и займов под инвестиции также будет меньше... но будут дефициты бюджетов муниципальных образований - штатов, провинций итп
Соответственно,летом мир накроет просто цунами новых заимствований, в первую очередь от государств. И вероятно это создаст дефицит ликвидности. Ее не будет столько же как сейчас и рынки должны это почувствовать
👉 ЦБ мира создадут условия для того чтобы местные банки скупали госдолг. Подкрутят требования к банкам, создадут возможность (берешь РЕПО под 0.2% а покупаешь бонды с 0.8% купоном например) заработать без риска. В условиях рецессии это интереснее чем кредитовать бизнесы и брать риск
👉 Хотят они этого или нет, такие действия регуляторов повысят стоимость заимствований для бизнеса и доступный объем на рынке облигаций. Банки не будут увеличивать кредитные лимиты, а на рынке облигаций все будет всасывать займ от минфина
👉 Проблемы для займов emerging market стран. У многих сейчас не сходятся бюджета, т.к. экспорт сырья падает (Россия - хорошая иллюстрация). Некоторые страны уже в дефолте
Что это значит:
🔮 В таких условиях логично что летом будет расти стоимость доллара и долларовых займов на 0.5-1.5% для развивающихся стран и бизнесов в этих странах
🌕 в связи с падением инфляции и снижением доступной ликвидности (рост рыночных % ставок), логична коррекция в золоте на $100-150. Мне сложно сказать с каких уровней она может начаться, но лето кажется хорошим временем чтобы побыть медведем, торгуя тренд в золоте на коррекцию
⛑ государства продолжат занимать: пока нет вакцины, всегда стоит опасаться второй волны заболеваемости и экономика будет работать не в полную силу - брешь в расходах будет покрывать государство. Политики просто не могут в ситуации опасности и безработицы 10-20% оставить людей без ощутимой поддержки
После выборов президенту США придется давать ответ на вопрос что делать с громадным долгом и слабой экономикой, и я думаю ответ будет не "повысить налоги". Будут новые деньги на выкарабкивание из ямы (make our country Great Again как говорится)
Все это говорит нам о том, что Правительства надолго становятся костылем экономик и закачают в них уйму денег в 2020-2021гг
Деньги не сразу пойдут в оборот, и сначала будут использованы на погашение долгов, заместят деньги от дефолтов по долгам и банкротств, осядут как сбережения... но стоит экономике начать расти по доходам (рост занятости = потреб расходов) уже вырисовывается почва для инфляции в 4кв2020-1кв 2021
И КТО ДАСТ ВСЕМ ИМ ДЕНЕГ? - ИЗВЕСТНО, КТО 😎
В последние недели я оставил для себя на второй план вопрос того, будет ли второе дно в акциях (дно-не дно, а провал ниже текущих процентов на 10-15 летом жду) и на чем успокоится рынок нефти (думаю $30 в сентябре и $40 в декабре)
Что привлекло мое внимание - это ситуация с долгами и имеющимися покупателями на них (иначе говоря, ликвидностью)
Вот несколько фактов:
1) в этом году Правительство США займет на рынке облигаций не $1 трлн как в 2019, а $4.3 трлн, из которых $1.9 трлн и $1.6 трлн придутся на на 2кв и 3кв года
Прошлый пик заимствований в 4кв 2019 в размере "всего" $580 млрд уже спровоцировал рост доходностей Treasuries
2) основной источник ликвидности (денег на то чтобы это все хозяйство купить) - это QE от ФРС (составит $2.6 трлн за 2020 год) и его недостаточно
3) не секрет, что также пойдут занимать деньги Европа, Азия и вообще практически любая страна в мире (у всех дефицит бюджета + то что они пообещали своим экономикам для поддержки) и общий объем займов составит $10-15 трлн
4) ну и, разумеется, деньги будут нужны бизнесу. Справедливости ради стоит отметить, что ипотеки, автокредитов и займов под инвестиции также будет меньше... но будут дефициты бюджетов муниципальных образований - штатов, провинций итп
Соответственно,летом мир накроет просто цунами новых заимствований, в первую очередь от государств. И вероятно это создаст дефицит ликвидности. Ее не будет столько же как сейчас и рынки должны это почувствовать
👉 ЦБ мира создадут условия для того чтобы местные банки скупали госдолг. Подкрутят требования к банкам, создадут возможность (берешь РЕПО под 0.2% а покупаешь бонды с 0.8% купоном например) заработать без риска. В условиях рецессии это интереснее чем кредитовать бизнесы и брать риск
👉 Хотят они этого или нет, такие действия регуляторов повысят стоимость заимствований для бизнеса и доступный объем на рынке облигаций. Банки не будут увеличивать кредитные лимиты, а на рынке облигаций все будет всасывать займ от минфина
👉 Проблемы для займов emerging market стран. У многих сейчас не сходятся бюджета, т.к. экспорт сырья падает (Россия - хорошая иллюстрация). Некоторые страны уже в дефолте
Что это значит:
🔮 В таких условиях логично что летом будет расти стоимость доллара и долларовых займов на 0.5-1.5% для развивающихся стран и бизнесов в этих странах
🌕 в связи с падением инфляции и снижением доступной ликвидности (рост рыночных % ставок), логична коррекция в золоте на $100-150. Мне сложно сказать с каких уровней она может начаться, но лето кажется хорошим временем чтобы побыть медведем, торгуя тренд в золоте на коррекцию
⛑ государства продолжат занимать: пока нет вакцины, всегда стоит опасаться второй волны заболеваемости и экономика будет работать не в полную силу - брешь в расходах будет покрывать государство. Политики просто не могут в ситуации опасности и безработицы 10-20% оставить людей без ощутимой поддержки
После выборов президенту США придется давать ответ на вопрос что делать с громадным долгом и слабой экономикой, и я думаю ответ будет не "повысить налоги". Будут новые деньги на выкарабкивание из ямы (make our country Great Again как говорится)
Все это говорит нам о том, что Правительства надолго становятся костылем экономик и закачают в них уйму денег в 2020-2021гг
Деньги не сразу пойдут в оборот, и сначала будут использованы на погашение долгов, заместят деньги от дефолтов по долгам и банкротств, осядут как сбережения... но стоит экономике начать расти по доходам (рост занятости = потреб расходов) уже вырисовывается почва для инфляции в 4кв2020-1кв 2021
#мысли_управляющего
#daily
Добрый день!
Сегодня ЦБ РФ снизил ставку на 0.5%, дал понять что будет 5% до конца года.
Российский рынок торгуется непримечательно, но за углом нас как будто ждет опасность в нефти. Порассуждаем об этом в сегодняшнем выпуске 👉
Наша подборка мыслей и материалов:
- люди не спешат тратить деньги от правительств 🤷♂️
- обзор мировых событий 🥃
- новости российских акций 🙈
- Сергей Пирогов о волне заимствований летом 🚀
- Remdesivir не сработал...😱
- РТС все ещё дорог 🐻
IF YOU HAVE NO STORAGE, SUPPLY = DEMAND INSTANTLY
#daily
Добрый день!
Сегодня ЦБ РФ снизил ставку на 0.5%, дал понять что будет 5% до конца года.
Российский рынок торгуется непримечательно, но за углом нас как будто ждет опасность в нефти. Порассуждаем об этом в сегодняшнем выпуске 👉
Наша подборка мыслей и материалов:
- люди не спешат тратить деньги от правительств 🤷♂️
- обзор мировых событий 🥃
- новости российских акций 🙈
- Сергей Пирогов о волне заимствований летом 🚀
- Remdesivir не сработал...😱
- РТС все ещё дорог 🐻
IF YOU HAVE NO STORAGE, SUPPLY = DEMAND INSTANTLY
ВСТРЕЧАЙТЕ НОВЫЙ ПРОДУКТ ОТ INVEST HEROES - SKILLS
Друзья,
Мы рады представить вам совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera про инвестирование, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании, тратя на это по 30-60 минут
Главная особенность Skills - это то, что все навыки практические. Изучил и можешь сразу применить
Первый комплект Skills, которые мы выпускаем - навыки фундаментального анализа (ФА). Чтобы понимать, какие компании и когда выгодно покупать, надо разбираться в справедливой оценке акций, определять у кого какие перспективы на ближайшие несколько лет на цифрах (!)
Коллекция курсов по Фундаментальному Анализу поможет новичкам разбираться в отчетности, оценивать компании и даже делать свои прогнозы на основе финмоделей. Если у вас есть хотя бы 30 минут в день, вы сможете освоить и применять на практике эти навыки и покупать перспективу, в которой будете уверены, а не смотреть в зеркало заднего вида, глядя на отчетность за прошлый год
Мы выпускаем аналитику по российским акциям, и Skills - это концентрированный опыт и работающие подходы, принятые в инвестировании. В 2018-2019 годах мы обучили 300+ человек инвестированию, и увидели недостатки длительных курсов, поэтому придумали этот новый формат:
> Удобно выбрать. Вы можете купить коллекцию навыков, и изучить ту или иную тему с нуля... или сразу изучать с того момента, который вы не знаете, чтобы "заполнить пробелы"
> Быстро изучить. Мы можете пройти навык и посмотреть видео по нему дома или в дороге, он сохранится у вас в аккаунте
> Можно сразу применить. Особенность каждого skill-а - что вы выходите не просто с "общими знаниями", а приобретаете один конкретный навык который можете пойти и тут же использовать
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
👉 Как правильно искать информацию
👉 Как читать финансовую отчётность
👉 Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
👉 Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
👉 Основы прогнозирования финансовых показателей компаний, финмодели
> Наши прежние курсы стоили 6-8 тыс. руб. и занимали месяц. Skills же несут даже большую ценность за счет проработки только применимых на практике вещей, при этом мы берем за каждый всего 1 000 руб.
> Мы готовим к выпуску Skills на самые разнообразные темы:
инвестирование в долгосрок, анализ графиков, оценка и выбор облигаций, выбор удачной точки входа в сделку и многое другое
> Коллекция из всех 5 курсов по ФА будет стоить 3 000 руб., каждый курс по отдельности стоит 1000 руб., курс по поиску информации доступен бесплатно
💎Купить коллекцию можно здесь 💎
BONUS: Покупая коллекцию, вы получаете бонусом наш спец материал "Как собрать портфель с приемлемым для вас уровнем риска" 🎁
P.S. Вы можете не обучаться ФА, дальше торговать наобум или читать бесплатные Телеграм каналы где пишут какие акции сколько должны стоить. А можете оценить их сами✊ В долгосроке будет выигрывать умное инвестирование
Друзья,
Мы рады представить вам совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera про инвестирование, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании, тратя на это по 30-60 минут
Главная особенность Skills - это то, что все навыки практические. Изучил и можешь сразу применить
Первый комплект Skills, которые мы выпускаем - навыки фундаментального анализа (ФА). Чтобы понимать, какие компании и когда выгодно покупать, надо разбираться в справедливой оценке акций, определять у кого какие перспективы на ближайшие несколько лет на цифрах (!)
Коллекция курсов по Фундаментальному Анализу поможет новичкам разбираться в отчетности, оценивать компании и даже делать свои прогнозы на основе финмоделей. Если у вас есть хотя бы 30 минут в день, вы сможете освоить и применять на практике эти навыки и покупать перспективу, в которой будете уверены, а не смотреть в зеркало заднего вида, глядя на отчетность за прошлый год
Мы выпускаем аналитику по российским акциям, и Skills - это концентрированный опыт и работающие подходы, принятые в инвестировании. В 2018-2019 годах мы обучили 300+ человек инвестированию, и увидели недостатки длительных курсов, поэтому придумали этот новый формат:
> Удобно выбрать. Вы можете купить коллекцию навыков, и изучить ту или иную тему с нуля... или сразу изучать с того момента, который вы не знаете, чтобы "заполнить пробелы"
> Быстро изучить. Мы можете пройти навык и посмотреть видео по нему дома или в дороге, он сохранится у вас в аккаунте
> Можно сразу применить. Особенность каждого skill-а - что вы выходите не просто с "общими знаниями", а приобретаете один конкретный навык который можете пойти и тут же использовать
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
👉 Как правильно искать информацию
👉 Как читать финансовую отчётность
👉 Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
👉 Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
👉 Основы прогнозирования финансовых показателей компаний, финмодели
> Наши прежние курсы стоили 6-8 тыс. руб. и занимали месяц. Skills же несут даже большую ценность за счет проработки только применимых на практике вещей, при этом мы берем за каждый всего 1 000 руб.
> Мы готовим к выпуску Skills на самые разнообразные темы:
инвестирование в долгосрок, анализ графиков, оценка и выбор облигаций, выбор удачной точки входа в сделку и многое другое
> Коллекция из всех 5 курсов по ФА будет стоить 3 000 руб., каждый курс по отдельности стоит 1000 руб., курс по поиску информации доступен бесплатно
💎Купить коллекцию можно здесь 💎
BONUS: Покупая коллекцию, вы получаете бонусом наш спец материал "Как собрать портфель с приемлемым для вас уровнем риска" 🎁
P.S. Вы можете не обучаться ФА, дальше торговать наобум или читать бесплатные Телеграм каналы где пишут какие акции сколько должны стоить. А можете оценить их сами✊ В долгосроке будет выигрывать умное инвестирование
#weekly #strategies
НАШИ ПОРТФЕЛИ
Каждую неделю мы делимся результатами наших портфелей в отдельной рубрике #strategies
Итак, результаты наших портфелей за прошедшую неделю:
👉 Стратегия Indiana Jones в течение недели дособирала позиции в лонг и закрыла шорты открытые неделей ранее. Переворот из шорта в лонг вовремя позволил заработать 1.38% vs 1% рост рынка за неделю;
👉 Стратегия Автоследования шла в одном ключе с Indiana, но также успела провернуть ряд прибыльных сделок с нефтью. В итоге доход за неделю составил 2% vs 1% динамика индекса Мосбиржи;
👉Портфель Iron Arni вырос за неделю на 0.9% благодаря длинным бумагам в портфеле. Ставка на длинную дюрацию оправдала себя, поскольку ЦБ РФ снизил ставку на 50бп и дал рынку мягкий сигнал о последующем снижении. Рост длинных ОФЗ привёл к последующему росту в длинных корпоративных бумагах с некоторым сужением кредитных спредов в 1-2 эшелоне. Ждём продолжения роста длинных бумаг, поскольку рынок будет отыгрывать идею снижения ключевой ставки к 5% во втором полугодии 2020 года;
👉 В портфеле Ресерч не было изменений.
Хорошего субботнего вечера - наберитесь сил перед торговой неделей! 💪
НАШИ ПОРТФЕЛИ
Каждую неделю мы делимся результатами наших портфелей в отдельной рубрике #strategies
Итак, результаты наших портфелей за прошедшую неделю:
👉 Стратегия Indiana Jones в течение недели дособирала позиции в лонг и закрыла шорты открытые неделей ранее. Переворот из шорта в лонг вовремя позволил заработать 1.38% vs 1% рост рынка за неделю;
👉 Стратегия Автоследования шла в одном ключе с Indiana, но также успела провернуть ряд прибыльных сделок с нефтью. В итоге доход за неделю составил 2% vs 1% динамика индекса Мосбиржи;
👉Портфель Iron Arni вырос за неделю на 0.9% благодаря длинным бумагам в портфеле. Ставка на длинную дюрацию оправдала себя, поскольку ЦБ РФ снизил ставку на 50бп и дал рынку мягкий сигнал о последующем снижении. Рост длинных ОФЗ привёл к последующему росту в длинных корпоративных бумагах с некоторым сужением кредитных спредов в 1-2 эшелоне. Ждём продолжения роста длинных бумаг, поскольку рынок будет отыгрывать идею снижения ключевой ставки к 5% во втором полугодии 2020 года;
👉 В портфеле Ресерч не было изменений.
Хорошего субботнего вечера - наберитесь сил перед торговой неделей! 💪
ИТОГИ НЕДЕЛИ С INVEST HEROES
Всем привет!
Каждое воскресенье мы рассказывает о том, что произошли в компании за неделю:
📚Новый продукт от Invest Heroes — Skills
Друзья, мы рады представить вам совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera про инвестирование, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании, тратя на это по 30-60 минут
Сейчас уже доступно 5 курсов по ФА: вы можете приобрести коллекцию из 5 курсов по ФА за 3 000 рублей или каждый курс по отдельности — 1000 руб., курс по поиску информации доступен бесплатно
Купить коллекцию или отдельный курс можно здесь
📺В понедельник мы провели большой вебинар управляющих Invest Heroes «Антикризисная стратегия на 2020 год»
Главными спикерами вебинара выступили 3 портфельных управляющих IH: они рассказали о своих портфелях, стратегиях и основных целях на 2020 год — запись вебинара вы можете посмотреть здесь
ПОДБОРКА ПОЛЕЗНЫХ ПУБЛИКАЦИЙ
👉🏻Яндекс: страшен ли компании коронавирус
👉🏻Протекционизм на рынке нефти
👉🏻Подборка статей для начинающего инвестора
👉🏻Сталелитейная отрасль: Outlook 2020-21
👉🏻Мифы на нефтяном рынке
Хорошего вечера!
Всем привет!
Каждое воскресенье мы рассказывает о том, что произошли в компании за неделю:
📚Новый продукт от Invest Heroes — Skills
Друзья, мы рады представить вам совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera про инвестирование, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании, тратя на это по 30-60 минут
Сейчас уже доступно 5 курсов по ФА: вы можете приобрести коллекцию из 5 курсов по ФА за 3 000 рублей или каждый курс по отдельности — 1000 руб., курс по поиску информации доступен бесплатно
Купить коллекцию или отдельный курс можно здесь
📺В понедельник мы провели большой вебинар управляющих Invest Heroes «Антикризисная стратегия на 2020 год»
Главными спикерами вебинара выступили 3 портфельных управляющих IH: они рассказали о своих портфелях, стратегиях и основных целях на 2020 год — запись вебинара вы можете посмотреть здесь
ПОДБОРКА ПОЛЕЗНЫХ ПУБЛИКАЦИЙ
👉🏻Яндекс: страшен ли компании коронавирус
👉🏻Протекционизм на рынке нефти
👉🏻Подборка статей для начинающего инвестора
👉🏻Сталелитейная отрасль: Outlook 2020-21
👉🏻Мифы на нефтяном рынке
Хорошего вечера!
#мысли_управляющего
#daily
Интересные реалии: несмотря на рекордную безработицу и тревожные заявления официальных лиц, рынки по всему миру видят повод для роста в событиях последних месяцев. Очевидно, что ставка идет на то, что правительства пошли all-in и будут последовательно заливать проблему деньгами, особенно перед выборами в США.
Мы ещё не знаем, что каковы реалии экономики без вируса (часть бизнесов закроется, часть переоткроется, кто-то обанкротится итп) и не узнаем до июня - думаю это и будет развилкой для фондовых рынков
Сегодня в нашем daily:
- top of mind: что рынок ещё не заложил в цену
- сырье и валюта: в золоте падает открытый интерес
- акции РФ: долгосрочно просматривается покупка, но нужно быть готовым к -25% по пути
- облигации РФ: праздник!
Наша подборка с LIVE:
- глобальные новости 👉
- российские акции 🙈
- свежие размышление от основателя Bridgewater (осторожно, нужен VPN для LinkedIn) 🔮
OIL IS ABOUT TO REBALANCE
#daily
Интересные реалии: несмотря на рекордную безработицу и тревожные заявления официальных лиц, рынки по всему миру видят повод для роста в событиях последних месяцев. Очевидно, что ставка идет на то, что правительства пошли all-in и будут последовательно заливать проблему деньгами, особенно перед выборами в США.
Мы ещё не знаем, что каковы реалии экономики без вируса (часть бизнесов закроется, часть переоткроется, кто-то обанкротится итп) и не узнаем до июня - думаю это и будет развилкой для фондовых рынков
Сегодня в нашем daily:
- top of mind: что рынок ещё не заложил в цену
- сырье и валюта: в золоте падает открытый интерес
- акции РФ: долгосрочно просматривается покупка, но нужно быть готовым к -25% по пути
- облигации РФ: праздник!
Наша подборка с LIVE:
- глобальные новости 👉
- российские акции 🙈
- свежие размышление от основателя Bridgewater (осторожно, нужен VPN для LinkedIn) 🔮
OIL IS ABOUT TO REBALANCE
👍1
БЕСЕДА УПРАВЛЯЮЩИХ INVEST HEROES
Друзья, всем привет!
Продолжаем пополнять наш YouTube канал годным контентом – у нас появилась новая рубрика BIG PICTURE – здесь будут беседы наших управляющих про весь мир и все рынки
Мы с ноября 2019 года делали школу для подписчиков IH. И вот однажды на бэкстейдже мы поймали оператора и записали обстоятельную беседу двух управляющих Invest Heroes – Сергея Пирогова и Ивана Белова
Сейчас вы уже можете посмотреть 2 беседы👇🏻
Часть 1. Мировые рынки Q42019: как соединить политику и макроэкономику
Часть 2. Мировые рынки Q42019: макроэкономика и рынки
Получилось интересно, многое сбылось и уже скоро мы запишем новые мысли на 2020 в виде скайп-беседы – следите за обновлениями🚀
Друзья, всем привет!
Продолжаем пополнять наш YouTube канал годным контентом – у нас появилась новая рубрика BIG PICTURE – здесь будут беседы наших управляющих про весь мир и все рынки
Мы с ноября 2019 года делали школу для подписчиков IH. И вот однажды на бэкстейдже мы поймали оператора и записали обстоятельную беседу двух управляющих Invest Heroes – Сергея Пирогова и Ивана Белова
Сейчас вы уже можете посмотреть 2 беседы👇🏻
Часть 1. Мировые рынки Q42019: как соединить политику и макроэкономику
Часть 2. Мировые рынки Q42019: макроэкономика и рынки
Получилось интересно, многое сбылось и уже скоро мы запишем новые мысли на 2020 в виде скайп-беседы – следите за обновлениями🚀
YouTube
Часть1. Беседа управляющих Invest Heroes: Мировые рынки Q42019
Всем привет! В этом выпуске управляющие Invest Heroes поговорят о том, как соединить политику и макроэкономику:
1:45 Трейд: 2018 год – цены на нефть уходят выше 85$
3:00 Логика возврата к средним значениям
5:45 Если корреляция перестаёт работать
8:40…
1:45 Трейд: 2018 год – цены на нефть уходят выше 85$
3:00 Логика возврата к средним значениям
5:45 Если корреляция перестаёт работать
8:40…
Северсталь: что известно по итогам 1кв2020
На прошлой неделе Северсталь провела конференц звонок, посвященный финансовым результатам по итогам 1кв2020. Что стало известно:
» Объемы реализации могут не пострадать, если компания сможет перенаправить часть европейского экспорта и домашних продаж на азиатские рынки (особенно Китай, промышленность которого полностью восстановилась)
» Тем не менее цены реализации в таком случае сократятся, так как транспортные расходы приведут к сокращению нетбэку Северстали, а значит и к снижению средних цен реализации
» Доля стали с высокой добавленной стоимостью может сократиться из-за более слабого внутреннего спроса (автомобильная и нефтегазовая отрасли).
В целом мы ожидаем слабых операционных и финансовых результатов в отрасли по итогам 2020 года. В свою очередь дивидендная доходность по отрасли может составить всего лишь 6-8% по итогам 2020 года.
ПОСТ
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Алексей Бурцев
Analyst
@alexey_burtsev
На прошлой неделе Северсталь провела конференц звонок, посвященный финансовым результатам по итогам 1кв2020. Что стало известно:
» Объемы реализации могут не пострадать, если компания сможет перенаправить часть европейского экспорта и домашних продаж на азиатские рынки (особенно Китай, промышленность которого полностью восстановилась)
» Тем не менее цены реализации в таком случае сократятся, так как транспортные расходы приведут к сокращению нетбэку Северстали, а значит и к снижению средних цен реализации
» Доля стали с высокой добавленной стоимостью может сократиться из-за более слабого внутреннего спроса (автомобильная и нефтегазовая отрасли).
В целом мы ожидаем слабых операционных и финансовых результатов в отрасли по итогам 2020 года. В свою очередь дивидендная доходность по отрасли может составить всего лишь 6-8% по итогам 2020 года.
ПОСТ
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Алексей Бурцев
Analyst
@alexey_burtsev
#мысли_управляющего
#daily
Сегодня вас ждет специальный пост на тему инфляции.
Сейчас главный вопрос, о котором спорят экономисты - это будет ли инфляция в американской экономике в результате массивного печатания денег от ФРС США. Этот выпуск мы специально посвятим рассуждению на эту тему
Читайте подробнее в нашем special daily 👉
INFLATION IS ON OF THE LEAST UNDERSTOOD THINGS IN ECONOMICS...
#daily
Сегодня вас ждет специальный пост на тему инфляции.
Сейчас главный вопрос, о котором спорят экономисты - это будет ли инфляция в американской экономике в результате массивного печатания денег от ФРС США. Этот выпуск мы специально посвятим рассуждению на эту тему
Читайте подробнее в нашем special daily 👉
INFLATION IS ON OF THE LEAST UNDERSTOOD THINGS IN ECONOMICS...
#oil_and_gas #мысли_аналитика #NK
РЕАЛИИ ГАЗОВОГО РЫНКА: АПРЕЛЬ
Всем привет!
На нефтяном рынке бушуют страсти. О нем сказано уже очень много.
Месяц назад мы сделали большой Recession watch по рынку газа. Наши предположения относительно газового пути в нефти оказались верными.
Сегодня мы обновим наше видение газового рынка. Основные выводы:
• Цены на газ еще 2 квартала будут под давлением;
• Поставки американского СПГ упадут;
Подробнее об этом и будущих поставках газа Газпрома читайте в посте
ПОСТ
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Никита Куйдо
Junior analyst
@nikitakuydo
РЕАЛИИ ГАЗОВОГО РЫНКА: АПРЕЛЬ
Всем привет!
На нефтяном рынке бушуют страсти. О нем сказано уже очень много.
Месяц назад мы сделали большой Recession watch по рынку газа. Наши предположения относительно газового пути в нефти оказались верными.
Сегодня мы обновим наше видение газового рынка. Основные выводы:
• Цены на газ еще 2 квартала будут под давлением;
• Поставки американского СПГ упадут;
Подробнее об этом и будущих поставках газа Газпрома читайте в посте
ПОСТ
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Никита Куйдо
Junior analyst
@nikitakuydo
#мысли_управляющего
#daily
Последние недели 2 я не радовал вас разборами акций, так что сегодня решил разобрать рынок и куда он идет для вас. Поговорим о фишках - Сбербанк, Лукойл, Новатэк, Магнит, Газпром и нескольких других бумагах
Также в этом выпуске 👉
- где ждем рынок РФ
- ждем нефть $35 только в сентябре
- что ожидаем по рублю к лету
В нашем LIVE:
- ГАЗПРОМ локомотив рынка 🚀
- global news 🌎
- russian news 🌲
- Чаянда и коронавирус 🦇
STOCK DAY TODAY
#daily
Последние недели 2 я не радовал вас разборами акций, так что сегодня решил разобрать рынок и куда он идет для вас. Поговорим о фишках - Сбербанк, Лукойл, Новатэк, Магнит, Газпром и нескольких других бумагах
Также в этом выпуске 👉
- где ждем рынок РФ
- ждем нефть $35 только в сентябре
- что ожидаем по рублю к лету
В нашем LIVE:
- ГАЗПРОМ локомотив рынка 🚀
- global news 🌎
- russian news 🌲
- Чаянда и коронавирус 🦇
STOCK DAY TODAY
V образное восстановление или второе дно
Рынок S&P стремительно восстанавливается после обвала, несмотря на снижение прогнозов по прибылям практически всех компаний индекса. Кто его покупает? Те, кто ожидает V-shaped recovery – быстрое восстановление экономики в форме буквы “V”.
Чтобы понять, будет ли второе дно, надо понять сроки восстановления экономики после кризиса. Если в 2021 году нас ждет рост до уровня 2019 и выше, то это можно будет назвать V-shaped или U-shaped recovery, тогда второго дна может не быть.
Если же 2021 год будет слабее 2019-го, то для рынков появляется неопределенность – будет ли такой же рост прибылей, каким он ожидался в начале 2020-го? Если нет, то рынки должны разочароваться и сдуть оценки компаний. Важный момент – это произойдет не по итогам 2021 года, а сильно заранее. Рынки торгуют ожидания будущего, и если большинство поймет, что в 2021 году не будет роста, то рынок это запрайсит.
Я решил разобраться, кто ставит на рост рынка и кто ставит на падение. Проанализировал аргументы обеих сторон и предположил, какие аргументы ошибочные и почему.
Два больших предмета дискуссии:
1. Будет ли экономика быстро восстанавливаться и прибыли в 2021 году превысят 2019 год?
2. Как рынок реагирует на ситуацию в экономике (или куда текут большие деньги)?
ПОСТ
P.S. На нашу аналитику все еще действует скидка в 20% по промокоду ANALYTICS2020. Мы разбираем ключевые сектора российского рынка и показываем на трех стратегиях, как это можно отторговать (консервативно на бондах, агрессивно с акциями и фьючерсами или в спокойном стиле в лонгах акций).
Александр Сайганов
Head of Research
@Hustleharde
Рынок S&P стремительно восстанавливается после обвала, несмотря на снижение прогнозов по прибылям практически всех компаний индекса. Кто его покупает? Те, кто ожидает V-shaped recovery – быстрое восстановление экономики в форме буквы “V”.
Чтобы понять, будет ли второе дно, надо понять сроки восстановления экономики после кризиса. Если в 2021 году нас ждет рост до уровня 2019 и выше, то это можно будет назвать V-shaped или U-shaped recovery, тогда второго дна может не быть.
Если же 2021 год будет слабее 2019-го, то для рынков появляется неопределенность – будет ли такой же рост прибылей, каким он ожидался в начале 2020-го? Если нет, то рынки должны разочароваться и сдуть оценки компаний. Важный момент – это произойдет не по итогам 2021 года, а сильно заранее. Рынки торгуют ожидания будущего, и если большинство поймет, что в 2021 году не будет роста, то рынок это запрайсит.
Я решил разобраться, кто ставит на рост рынка и кто ставит на падение. Проанализировал аргументы обеих сторон и предположил, какие аргументы ошибочные и почему.
Два больших предмета дискуссии:
1. Будет ли экономика быстро восстанавливаться и прибыли в 2021 году превысят 2019 год?
2. Как рынок реагирует на ситуацию в экономике (или куда текут большие деньги)?
ПОСТ
P.S. На нашу аналитику все еще действует скидка в 20% по промокоду ANALYTICS2020. Мы разбираем ключевые сектора российского рынка и показываем на трех стратегиях, как это можно отторговать (консервативно на бондах, агрессивно с акциями и фьючерсами или в спокойном стиле в лонгах акций).
Александр Сайганов
Head of Research
@Hustleharde
👍1
#weekly #strategies
НАШИ ПОРТФЕЛИ
Каждую неделю мы делимся результатами наших портфелей в отдельной рубрике #strategies
Итак, результаты наших портфелей за прошедшую неделю:
👉 Стратегия Indiana Jones за неделю показала доходность 2.7% при росте индекса Мосбиржи на 3.4%. За эту неделю был отыгран рост и распродана более 1/3 позиции в акциях, т.к. далее мы ожидаем снижение рынка акций и оставляем на счету только инвестиционную позицию - акции, где готовы получать дивиденд и видим upside 15% и более. На ближайшие недели мы переходим к защитной стратегии, будем шортить, накапливать акции золотодобычи;
👉 Стратегия Автоследования за неделю показала результат +2%. Как и Indiana Jones, активное инвестирование в последние недели позволило наращивать результаты как на растущем, так и на падающем рынке. Готовимся сейчас к фазе снижения акций на 6-10% и выбираем акции для игры на понижение, чтобы постараться показать нейтрально-позитивную динамику на снижении и докупить интересных акций перед дивсезоном;
👉Портфель Iron Arni продолжил рост и прибавил +1.2% за неделю на фоне «мягкой» риторики главы ЦБ РФ, которая даёт рынку вербальные сигналы о возможном снижении ключевой ставки ещё на 1% до конца года. Рынок облигаций такие комментарии воспринимает активным ростом, где больше всего растут в цене длинные бумаги, которые есть у нас в портфеле;
👉 В портфеле Ресерч не было изменений.
Хорошего субботнего вечера - наберитесь сил перед торговой неделей! 💪
НАШИ ПОРТФЕЛИ
Каждую неделю мы делимся результатами наших портфелей в отдельной рубрике #strategies
Итак, результаты наших портфелей за прошедшую неделю:
👉 Стратегия Indiana Jones за неделю показала доходность 2.7% при росте индекса Мосбиржи на 3.4%. За эту неделю был отыгран рост и распродана более 1/3 позиции в акциях, т.к. далее мы ожидаем снижение рынка акций и оставляем на счету только инвестиционную позицию - акции, где готовы получать дивиденд и видим upside 15% и более. На ближайшие недели мы переходим к защитной стратегии, будем шортить, накапливать акции золотодобычи;
👉 Стратегия Автоследования за неделю показала результат +2%. Как и Indiana Jones, активное инвестирование в последние недели позволило наращивать результаты как на растущем, так и на падающем рынке. Готовимся сейчас к фазе снижения акций на 6-10% и выбираем акции для игры на понижение, чтобы постараться показать нейтрально-позитивную динамику на снижении и докупить интересных акций перед дивсезоном;
👉Портфель Iron Arni продолжил рост и прибавил +1.2% за неделю на фоне «мягкой» риторики главы ЦБ РФ, которая даёт рынку вербальные сигналы о возможном снижении ключевой ставки ещё на 1% до конца года. Рынок облигаций такие комментарии воспринимает активным ростом, где больше всего растут в цене длинные бумаги, которые есть у нас в портфеле;
👉 В портфеле Ресерч не было изменений.
Хорошего субботнего вечера - наберитесь сил перед торговой неделей! 💪
#special
#мысли_управляющего
О ЧЕМ ГОВОРИЛ СЕГОДНЯ БАФФЕТТ?
Сегодня была трансляция выступления Уоррена Баффета на годовом собрании акционеров Berkshire. Посмотрев, суммирую для вас основные моменты:
О чем говорил дед из Омахи? Баффет назвал текущую ситуацию крайне неопределенной и привел в пример Великую Депрессию, в ходе которой суммарно рынок акций США падал на 82% и восстанавливался 20 лет
Он не убежден, что так будет, но если провал в экономике окажется серьезным, то главное что в таких ситуациях разрушается - это уверенность. После 1929 инвесторы ждали такой же Депрессии снова и снова... И этот пессимизм дал много возможностей Баффету для инвестиций
Также он сказал про гос. стимулы. Сначала они не сработали в 1929. После депрессии они дали попутный ветер инвестициям
Говоря про инвестиции Berkshire, Баффет подчеркнул несколько моментов:
👉 пока непонятно как будут работать отрасли после выхода с карантина. Многие компании, которыми он владеет, пострадали
👉 он почти ничего не инвестировал - купил немного акций на просадке, но не более $2 млрд из $124 млрд кэша
👉 пробовал купить по 10% в авиакомпаниях, но потом продал (!!), т.к. понял, что авиалинии будут недозагружены ещё 2-3 года и в это время будут платить дорого за обслуживание самолетов
И наконец, Уоррен сделал большой акцент на том, что covid-19 это лишь пример природного бедствия. Будут и ещё и важно выбирать качественные компании, а НЕ индекс S&P. Он хочет и будет ставить на Америку (т.е. способность страны справляться с трудностями), и выбирать недооцененные бизнесы
P.S. (от автора): после просмотра у меня сложилось впечатление, что пока в Berkshire очень неуверены в будущем и не понимают какие отрасли перспективны в нынешних условиях. Поэтому $124 млрд кэша и неуверенные инвестиции
Оракул из Омахи наверняка знал какие компании ему нравятся, но похоже он не настолько уверен в восстановлении их бизнеса чтобы покупать даже с 35% дисконтом
Прикрепляю ссылку на трансляцию от Yahoo Finance 🥃
YOURS,
IH CEO
#мысли_управляющего
О ЧЕМ ГОВОРИЛ СЕГОДНЯ БАФФЕТТ?
Сегодня была трансляция выступления Уоррена Баффета на годовом собрании акционеров Berkshire. Посмотрев, суммирую для вас основные моменты:
О чем говорил дед из Омахи? Баффет назвал текущую ситуацию крайне неопределенной и привел в пример Великую Депрессию, в ходе которой суммарно рынок акций США падал на 82% и восстанавливался 20 лет
Он не убежден, что так будет, но если провал в экономике окажется серьезным, то главное что в таких ситуациях разрушается - это уверенность. После 1929 инвесторы ждали такой же Депрессии снова и снова... И этот пессимизм дал много возможностей Баффету для инвестиций
Также он сказал про гос. стимулы. Сначала они не сработали в 1929. После депрессии они дали попутный ветер инвестициям
Говоря про инвестиции Berkshire, Баффет подчеркнул несколько моментов:
👉 пока непонятно как будут работать отрасли после выхода с карантина. Многие компании, которыми он владеет, пострадали
👉 он почти ничего не инвестировал - купил немного акций на просадке, но не более $2 млрд из $124 млрд кэша
👉 пробовал купить по 10% в авиакомпаниях, но потом продал (!!), т.к. понял, что авиалинии будут недозагружены ещё 2-3 года и в это время будут платить дорого за обслуживание самолетов
И наконец, Уоррен сделал большой акцент на том, что covid-19 это лишь пример природного бедствия. Будут и ещё и важно выбирать качественные компании, а НЕ индекс S&P. Он хочет и будет ставить на Америку (т.е. способность страны справляться с трудностями), и выбирать недооцененные бизнесы
P.S. (от автора): после просмотра у меня сложилось впечатление, что пока в Berkshire очень неуверены в будущем и не понимают какие отрасли перспективны в нынешних условиях. Поэтому $124 млрд кэша и неуверенные инвестиции
Оракул из Омахи наверняка знал какие компании ему нравятся, но похоже он не настолько уверен в восстановлении их бизнеса чтобы покупать даже с 35% дисконтом
Прикрепляю ссылку на трансляцию от Yahoo Finance 🥃
YOURS,
IH CEO
👍1
ИТОГИ НЕДЕЛИ С INVEST HEROES
Всем привет!
Каждое воскресенье мы рассказываем о том, что произошло в компании за неделю
🎥Беседа управляющих Invest Heroes
Продолжаем пополнять наш YouTube канал контентом – у нас появилась новая рубрика BIG PICTURE – здесь будут беседы наших управляющих про весь мир и все рынки
Сейчас вы уже можете посмотреть 2 беседы:
Часть 1. Мировые рынки Q42019: как соединить политику и макроэкономику
Часть 2. Мировые рынки Q42019: макроэкономика и рынки
📖Новый продукт от Invest Heroes - SKILLS
Друзья, напоминаем про совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании
Первый комплект Skills - навыки фундаментального анализа (ФА). Чтобы понимать, какие компании и когда выгодно покупать, надо разбираться в справедливой оценке акций, определять у кого какие перспективы на ближайшие несколько лет на цифрах.
Первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте📚
ПОДБОРКА ПОЛЕЗНЫХ ПУБЛИКАЦИЙ
V образное восстановление или второе дно
Реалии рынка газа: апрель
Северсталь: что известно по итогам 1кв2020
Special daily — будет ли инфляция в американской экономике?
Хорошего вечера!
Всем привет!
Каждое воскресенье мы рассказываем о том, что произошло в компании за неделю
🎥Беседа управляющих Invest Heroes
Продолжаем пополнять наш YouTube канал контентом – у нас появилась новая рубрика BIG PICTURE – здесь будут беседы наших управляющих про весь мир и все рынки
Сейчас вы уже можете посмотреть 2 беседы:
Часть 1. Мировые рынки Q42019: как соединить политику и макроэкономику
Часть 2. Мировые рынки Q42019: макроэкономика и рынки
📖Новый продукт от Invest Heroes - SKILLS
Друзья, напоминаем про совершенно новый продукт от нашей команды - Skills. Это новый раздел нашего сайта, наша маленькая Coursera, которая позволит вам последовательно прокачивать ваши навыки в инвестировании
Первый комплект Skills - навыки фундаментального анализа (ФА). Чтобы понимать, какие компании и когда выгодно покупать, надо разбираться в справедливой оценке акций, определять у кого какие перспективы на ближайшие несколько лет на цифрах.
Первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте📚
ПОДБОРКА ПОЛЕЗНЫХ ПУБЛИКАЦИЙ
V образное восстановление или второе дно
Реалии рынка газа: апрель
Северсталь: что известно по итогам 1кв2020
Special daily — будет ли инфляция в американской экономике?
Хорошего вечера!
#мысли_аналитика #AB #m_n_m
ПОЛИМЕТАЛЛ И НОРНИКЕЛЬ. БЕЗОПАСНЕЕ ПОКУПАТЬ ПЕРВЫЙ ВАРИАНТ
Недавно, после выхода презентации для инвесторов Норникеля, мы пересмотрели наш прогноз по ценам на металлы и понизили целевую цену акций ГМК.
Полиметалл на прошлой неделе представил пересмотр прогноза производства на 2020 год в сторону снижения.
» Почему Норникель имеет потенциал снижения из-за цен на палладий
» Какие цены на базовые металлы можно ожидать в текущем году
» Почему снижение прогноза производства материально не должны повлиять на Полиметалл
Ответы не эти вопросы разберем в посте.
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Алексей Бурцев
Analyst
@alexey_burtsev
ПОЛИМЕТАЛЛ И НОРНИКЕЛЬ. БЕЗОПАСНЕЕ ПОКУПАТЬ ПЕРВЫЙ ВАРИАНТ
Недавно, после выхода презентации для инвесторов Норникеля, мы пересмотрели наш прогноз по ценам на металлы и понизили целевую цену акций ГМК.
Полиметалл на прошлой неделе представил пересмотр прогноза производства на 2020 год в сторону снижения.
» Почему Норникель имеет потенциал снижения из-за цен на палладий
» Какие цены на базовые металлы можно ожидать в текущем году
» Почему снижение прогноза производства материально не должны повлиять на Полиметалл
Ответы не эти вопросы разберем в посте.
Друзья,
Также мы подготовили для Вас новый продукт от нашей команды – «Навыки». Это наша маленькая Coursera про инвестирование, благодаря которой Вы прокачаете навыки и знания в фундаментальном анализе.
Главная особенность «Навыков» — это то, что все уроки практические. Изученное можно сразу применить на практике!
Вот первые 5 навыков, доступные для обучения на нашем сайте уже сегодня:
» Как правильно искать информацию
» Как читать финансовую отчётность
» Оценка оценить компании исходя из их дивидендов
» Дивиденды ожидаемые и фактические, как их прогнозировать
» Основы прогнозирования финансовых показателей компании
Алексей Бурцев
Analyst
@alexey_burtsev
👍1
#мысли_управляющего
#daily
Решение Дональда Трампа обвинить Китай в распространении вируса - это ещё 1 шаг к деглобализации и наращиванию неопределенности для инвесторов. В этих условиях безусловным спросом начинают пользоваться защитные активы.
Выступление Баффета ещё раз указывает на ожидания проблем в авиаотрасли на 2-3 года вперед, что негативно и для баланса на рынке нефти. Трамп поймал инвесторов в РФ врасплох, так что я жду сокращения позиций
В этом выпуске мы поговорим о том:
- куда могут двигаться ключевые активы в ближайшие пару недель
- где можно ждать первую остановку текущей коррекции
- в чем ее пережить и что пошортить чтобы подстраховать свои инвестиции
Подборка нашего LIVE:
- что Китай отвечает Трампу (неофициально) 😎
- global daily 👉
- russian corporate 👉
- снова рост долга с отрицательной дохой 🤷♂️
WHEN BUFFET SITS ON CASH...
#daily
Решение Дональда Трампа обвинить Китай в распространении вируса - это ещё 1 шаг к деглобализации и наращиванию неопределенности для инвесторов. В этих условиях безусловным спросом начинают пользоваться защитные активы.
Выступление Баффета ещё раз указывает на ожидания проблем в авиаотрасли на 2-3 года вперед, что негативно и для баланса на рынке нефти. Трамп поймал инвесторов в РФ врасплох, так что я жду сокращения позиций
В этом выпуске мы поговорим о том:
- куда могут двигаться ключевые активы в ближайшие пару недель
- где можно ждать первую остановку текущей коррекции
- в чем ее пережить и что пошортить чтобы подстраховать свои инвестиции
Подборка нашего LIVE:
- что Китай отвечает Трампу (неофициально) 😎
- global daily 👉
- russian corporate 👉
- снова рост долга с отрицательной дохой 🤷♂️
WHEN BUFFET SITS ON CASH...
