Последний пост из серии про ключ и Банк России. Как-то надоело.
Важный момент это доступность недвижимости 👉 в регионах России резко выросла стоимость аренды. Стоимость аренды в регионах стала приближаться к ценам в Москве.Но тут есть еще один момент - доходность аренды по сравнению с депозитом в банке.
Аренда квартиры стоимостью 5 000 000 рублей в месяц сейчас должна приносить порядка 80000 рублей в месяц что бы соответствовать ставке в 20% 😳.

На самом деле идет жесткая борьба за ресурсы 👉 бюджетный импульс, который пошел в Минобороны и ВПК должен иметь ресурсы, то что в СССР носило название фонды. В условиях капитализма и рынка главным ресурсам становятся деньги - или цены растут или вы делаете недоступным кредит и сбиваете ценовой ажиотаж.
Ставкой это не вылечишь. Высокий ключ позволяет системе не уйти в разнос. И только. Такая таблетка для больного, которому нужна уже хирургическая помощь. Но хирург пока не торопится взять скальпель.

Ставка в 21% это о недоступности кредита. В том числе ипотеки. Те, кто не может сейчас взять ипотеку идут на рынок аренды. Рынок аренды растет, но даже при такой цене он не соответствует реальности депозита. Квартиры продавать никто не бежит, но и новые никто покупать не будет 😳. Если только не приспичит переезжать.
Получается такая загогулина. Ситуация с арендой квартир еще более серьезная 😉. Не хочется раскрывать определенные моменты, но бюджетные деньги де-факто пошли и на рынок аренды жилья.

Картинка - индекс строительных компаний #MOEXRE - падение с конца апреля - дно в 6000 пунктов уже не за горами.
Еще 10% снижения от текущих.
Точно не время строить квартиры.

Что-то мне уже надело писать про политику с экономикой, хотя тут есть интересная тема Индии, как антисанкционного хаба, но это уже потом 👉 а пока давайте про наш рынок и в частности индекс #RTS.

Тут диспозиция более интересная, чем на индексе в рублях Мосбиржи.
Что мы тут имеем ?
В пятницу произошел пробой важного уровня в 900 пунктов по индексу #RTS 😳. Про этот уровень и его важность у меня было ранее.
Ниже поддержка в 800 пунктов от марта 2022 года. Такая печалька для быков, если брать рублевый индекс #Мосбиржа, то мы получаем уровень в 2430 пунктов, если валюта останется на прежнем уровне.

Такая вот негативная тема. Правда между 900 и 800 пунктами есть проторговки времен 2014-2016 годов. Но 800 пунктов в этом цикле выглядит более интересным.
Рынок был не готов к жесткому прогнозу Банка России. Какая будет реакция в понедельник сказать сложно - умные инвесторы этот рынок уже давно покинули и тут остались одни спекулянты 😉. У спекулянтов тут свои мысли. Пойдут ли они ниже. Но пока картина именно такая

Картинка индекс #RTS недели.
Положительное для нашего рынка это победа Трампа 05 ноября.
Ибо хирург может появиться у дверей операционной и вопрос таблеток ( большого ключа ) может быть поставлен под вопросом.

Я был слишком оптимистичен к #НЕФТЬ
Провалились ниже 74 долларов.
Третья мировая война отыграна. Остался только фактор дороговизны золота.

#Мосбиржа 👉 по индексу #IMOEX2 давать прогноза не буду.
Кто-то пишет это надо покупать кто-то пишет про маржин-коллы и продолжение падения.
Консенсуса нет 😁.
По мне медведи вернулись и следующая остановка на уровне 2590 пунктов.
Правда на 4-х часовом графике индекса #IMOEX2 RSI ( он внизу ) уже кричит о перепроданности рынка в моменте.
Сейчас увидим, куда пойдет рынок.
Осталось 15 минут до старта.

В пятницу не все продали.
#Сегежа опять топчик. Префик Сургута оно понятно - там наверное юани с высоким процентом, а НоваБев это спрос на водку, как средство снятия стресса 😁.

С утра решили разогнать валюту. Вопрос зачем 😁?
Девальвация это сценарий про инфляцию и такой сценарий не вписывается в желание Банка России.
Рубль ослаб и я думаю этого достаточно.
#РУБЛЬ.

Если быки чего-то хотят, то им надо закрыть сегодняшний гэп вниз и вытащить индекс к 2660 пунктам.
Пока получилось оттолкнуться от зоны проторговки 2620 пунктов.
#Мосбиржа.

Ставка на денежном рынке Московской биржи около 20% - рынок за Банком России идет плохо 😉.

Индекс наших #ОФЗ #RGB накопал дно. Не мудрено это сделать при увеличении срока жесткой ДКП. Перспективы тут туманны и далеки.
Ранее я писал, что ОФЗ 26238 должны давать 18% простой доходности - цена их должна быть около 40% в этом случае.
Пока еще 49,29 от номинала.

Ладно давайте о хорошем. Не у всех все плохо от текущей ДКП 😉. Если вы думаете, что на рынке нет идей для покупки.
#Сургутнефтегаз, тот который префы. График день.
Цена зажата между 50 и 200-той средней.
Если у них валюта в юанях, то тема высокой ставке в юане начинает отжигать новыми красками 👍.
Что рубли, что юани. Купюры разные, а доход одинаковый 😁.
Главное, что бы доходность этой акции обгоняла депозит.

И важно!
Высокие ставки на юань это надолго. И это точно не о девальвации - это о том, что не надо выдавать кредиты в юанях и не надо продавать юани, что бы инвестировать в #РУБЛЬ с более высокой ставкой. Разница между 3,5% в юане и 20% в рублях это безумно много для кэрри-трейда.
Я то думал о спасительном рынке - кто-то придет и разрулит. Но ... санкции делают свое дело. Валютный рынок России закрыт. Текущий курс устраивает и Банк России и Правительство.
Играть надо с рублями, а не с валютой. Все разговоры про девальвацию, не в теме борьбы с инфляцией. А вот закрытие валютного рынка это плюс - валютный курс можно сделать управляемым.
Валюта по талонам - с этого поста 23 сентября курс юаня вырос на 4%. Это девальвация 😁 ?
Я бы сказал про управляемый процесс.
#РУБЛЬ 👉 переход на фикс.

В соседнем чате к #НЕФТЬ добавились трейдеры США.
Сейчас они будут решать дилемму - нефть Брент по 71 это дорого или это уже дешево 😉.
Получилось падение больше 5% от закрытия пятницы.
Обычно они ее покупали - посмотрим, что будет на этот раз.

2590 пунктов по индексу #IMOEX2.
#Мосбиржа на поддержке.

Индекс #RTS закрывает день на уровне в районе 830 пунктов.
Я писал про 800 пунктов по индексу.
Мы где-то очень близко 😳.

Про рынок недвижимости. В продолжение - такая актуалочка.

Про нашу #Мосбиржа.
Такой вот рисунок повторения от конца августа - график день индекса #IMOEX2.
Так же сильное падение и дальнейший выкуп после него, рынка перед ставкой 13.09.
Идем на повтор?
Как-то сильно все завалили. Я бы сказал даже слишком. Правда сейчас размах движение стал меньше.
Особенно Газпром. Только чуток разогнали 😉.
Многие бумаги ушли в сильный минус и оказались ниже своих значений от конца августа - начала сентября. Получился явный перебор.

У нас для падения времени еще ого-ого как много - почти весь 2025 года. См. прогноз Банка России.
Ведь у рынка нет сильного желания взять и переставить доходности #ОФЗ ближе к реальности. Или более верно оценить #Сбербанк по дивидендной доходности. Рынок ждет чуда и живет ожиданием того, что скоро все закончится.

Как пример, весьма НЕ адекватную реакцию на новый ключ. Уже надо понимать, что Банк России икру на хлебушек для быков на рынке не намажет. Что негатив надо иметь в цене.
Рынок весьма позитивно оценивал риторику Банка России и никак не ожидал жесткого прогноза.

Скоро это точно не закончится 👉 я на эту тему писал, но отдельный позитив может точно возникнуть.
Я вам еще покажу индекс, который точно не упал и у которого еще все впереди 😉. Правда там есть сложности с ликвидностью 😳. Оставайтесь на связи.

Краткосрочная надежда быков на рынке #Мосбиржа, кандидат в Президенты США, который обещал закончить конфликт на Украине за пару звонков.
После 05 ноября может наступить время для покупателей на Мосбиржа 😉.
Но это все в рамках очередного отскока. Кардинально все будет зависеть от участия сторон конфликта.

#БИТКОЙН кстати растет 👉 следующие локальное сопротивление 72000 usd. Локальный максимум в зоне 73777 долларов.
Важно отметить общий рост доминирования битка в общей капитализации #КРИПТОВАЛЮТА.
Видимо на ожидании победы Трампа. Такой эффект Трампа.
По сути один биток и вытаскивает рынок крипты. При этом в эфире все достаточно грустно - солана выглядит более бодрой, повторяя движение битка.
Картинка - индекс доминации битка в общей капитализации крипты.