#рынки #долгиденьги
На прошедшей неделе ставки денежного рынка продолжили рост.
Ведущий индикатор денежного рынка: 6-ти месячная ставка MOSPRIME увеличилась на 0,32 п.п., составив к концу недели 5.35%, 1 месячная MOSPRIME увеличилась на 0.17 п.п. до 4.90%. Средний спред между ставками продолжает расти, на прошедшей неделе спред между 1-им и 6-ти месяцами составил 0.363 п.п.
Однонедельная RUSFAR, индикатор стоимости обеспеченных денег, выросла на 0.38 п.п. до 4.58%.
Также выросли и ставки по депозитам. FRG100 - среднее арифметическое максимальных ставок 54 российских банков увеличилась на 0.0254 п.п., к концу недели ставка составляла 4.1238%
Марк Савиченко
На прошедшей неделе ставки денежного рынка продолжили рост.
Ведущий индикатор денежного рынка: 6-ти месячная ставка MOSPRIME увеличилась на 0,32 п.п., составив к концу недели 5.35%, 1 месячная MOSPRIME увеличилась на 0.17 п.п. до 4.90%. Средний спред между ставками продолжает расти, на прошедшей неделе спред между 1-им и 6-ти месяцами составил 0.363 п.п.
Однонедельная RUSFAR, индикатор стоимости обеспеченных денег, выросла на 0.38 п.п. до 4.58%.
Также выросли и ставки по депозитам. FRG100 - среднее арифметическое максимальных ставок 54 российских банков увеличилась на 0.0254 п.п., к концу недели ставка составляла 4.1238%
Марк Савиченко
PRObonds | Иволга Капитал
#idf #манимен #прямаяречь #отчетность IDF Eurasia приглашает на онлайн-встречу, посвященную итогам 2020 года ____________ Компания успешно завершила 2020 год и планомерно продолжает реализовывать все запланированные стратегические инициативы в новых экономических…
#idf #манимен #прямаяречь #отчетность
Напоминаем, сегодня в 15-00.
Вопросы к IDF/Мани Мен можно отправлять сюда: [email protected]
Форма регистрации: http://idfeurasia.ru/
Напоминаем, сегодня в 15-00.
Вопросы к IDF/Мани Мен можно отправлять сюда: [email protected]
Форма регистрации: http://idfeurasia.ru/
Forwarded from Займер. Инвестиции
Уважаемые инвесторы!
Напоминаем, что завтра, 31 марта в 12:00 по МСК, у вас будет возможность посетить вебинар МФК "Займер" и узнать о результатах её деятельности в 2020 году, а также о крупных событиях I кв. 2021 года.
Генеральный директор Роман Макаров в прямом эфире ответит на ваши вопросы. Их вы можете направить на эл. адрес [email protected] уже сейчас. Трансляция вебинара доступна по ссылке.
Ждем ваших вопросов!
Напоминаем, что завтра, 31 марта в 12:00 по МСК, у вас будет возможность посетить вебинар МФК "Займер" и узнать о результатах её деятельности в 2020 году, а также о крупных событиях I кв. 2021 года.
Генеральный директор Роман Макаров в прямом эфире ответит на ваши вопросы. Их вы можете направить на эл. адрес [email protected] уже сейчас. Трансляция вебинара доступна по ссылке.
Ждем ваших вопросов!
Займер. Инвестиции
Уважаемые инвесторы! Напоминаем, что завтра, 31 марта в 12:00 по МСК, у вас будет возможность посетить вебинар МФК "Займер" и узнать о результатах её деятельности в 2020 году, а также о крупных событиях I кв. 2021 года. Генеральный директор Роман Макаров…
#займер #отчетность #прямаяречь
/Облигации МФК "Займер" входят в портфели PRObonds на 5% от активов (облигации доступны только квалифицированным инвесторам)/
/Облигации МФК "Займер" входят в портфели PRObonds на 5% от активов (облигации доступны только квалифицированным инвесторам)/
#дефолты #повесткадня
Маржин-колл инвестфонда из США привёл к миллиардным убыткам крупных инвестиционных банков и распродаже акций IT-компаний и медиакорпораций
Ещё в пятницу деловые медиа писали о необычайно масштабной распродаже: Goldman Sachs продал акций Американских и Китайских компаний на 10 миллиардов долларов.
К понедельнику стала известна причина. Инвестиционный фонд Archegos, под управлением которого находились активы на 10 миллиардов долларов, допустил маржин-колл. Активы фонда были сильно сконцентрированы в секторе IT и медиа-коммуникаций. Инвестиционным банкам, которые оказывали фонду брокерские услуги, пришлось закрывать позиции, что и спровоцировало массовую распродажу.
В понедельник Швейцарский Credit Suisse и Японский Nomura объявили о потерях. Credit Suisse не давал количественных оценок, по информации FT два человека, близких к банку, заявили, что ожидаемые убытки оцениваются в размере от 3 до 4 миллиардов долларов.
Nomura заявила, что оценивает размер потенциальных убытков, отметив, что ее предполагаемый иск составляет около 2 миллиардов долларов.
Примечательно, что помимо Nomura и Credit Suisse фонд сотрудничал с Goldman Sachs, Morgan Stanley и UBS, которые не понесли значительных потерь.
Собеседники FT связывают потери банков с плохим риск-менеджментом и крайне высоким уровнем риска. Один банкир из Токио сказал, что чрезвычайно высокий уровень кредитного плеча, который Nomura, по-видимому, предоставил Archegos, «ставит в тупик». Другие брокеры, предоставляющие плечо для Archegos, заявили, что проблемы у Nomura и Credit Suisse связаны с более медленной выгрузкой пакетов акций на рынок по сравнению с другими брокерами.
Один из руководителей глобального хедж-фонда в Гонконге сказал: «Удивительно, что фонд, ориентированный на Китай, использовал Nomura и получил такое большое кредитное плечо от японского банка. Похоже, что это было как минимум в четыре раза больше, чем обычно»
Западные деловые медиа обращают внимание, что фонд управлял состоянием Билла Хвана. До этого Хван работал в Tiger Asia Management LLC. Tiger Asia вернула деньги инвесторам после того, как Хван признал в декабре 2012 года, что хедж-фонд преступным образом использовал инсайдерскую информацию инвестиционных банков как минимум три раза для получения прибыли от сделок с ценными бумагами.
Прошлое Хвана оставляет открытым вопрос: связаны ли убытки банков только с плохим риск менеджментом и крайне высоким плечом или в деятельность Archegos сопровождалась мошенническими схемами и введением в заблуждение контрагентов.
Так или иначе негативные новости не распространились на весь рынок. В понедельник S&P закрылся с незначительным убытком -0.09%, Nikkei225 +0.71%, SWI -0.24%.
Марк Савиченко
Источники: https://www.wsj.com/articles/japans-nomura-says-u-s-client-owes-it-2-billion-shares-fall-15-11616992085
https://www.ft.com/content/073509cd-fe45-44d2-afac-cace611b6900
Маржин-колл инвестфонда из США привёл к миллиардным убыткам крупных инвестиционных банков и распродаже акций IT-компаний и медиакорпораций
Ещё в пятницу деловые медиа писали о необычайно масштабной распродаже: Goldman Sachs продал акций Американских и Китайских компаний на 10 миллиардов долларов.
К понедельнику стала известна причина. Инвестиционный фонд Archegos, под управлением которого находились активы на 10 миллиардов долларов, допустил маржин-колл. Активы фонда были сильно сконцентрированы в секторе IT и медиа-коммуникаций. Инвестиционным банкам, которые оказывали фонду брокерские услуги, пришлось закрывать позиции, что и спровоцировало массовую распродажу.
В понедельник Швейцарский Credit Suisse и Японский Nomura объявили о потерях. Credit Suisse не давал количественных оценок, по информации FT два человека, близких к банку, заявили, что ожидаемые убытки оцениваются в размере от 3 до 4 миллиардов долларов.
Nomura заявила, что оценивает размер потенциальных убытков, отметив, что ее предполагаемый иск составляет около 2 миллиардов долларов.
Примечательно, что помимо Nomura и Credit Suisse фонд сотрудничал с Goldman Sachs, Morgan Stanley и UBS, которые не понесли значительных потерь.
Собеседники FT связывают потери банков с плохим риск-менеджментом и крайне высоким уровнем риска. Один банкир из Токио сказал, что чрезвычайно высокий уровень кредитного плеча, который Nomura, по-видимому, предоставил Archegos, «ставит в тупик». Другие брокеры, предоставляющие плечо для Archegos, заявили, что проблемы у Nomura и Credit Suisse связаны с более медленной выгрузкой пакетов акций на рынок по сравнению с другими брокерами.
Один из руководителей глобального хедж-фонда в Гонконге сказал: «Удивительно, что фонд, ориентированный на Китай, использовал Nomura и получил такое большое кредитное плечо от японского банка. Похоже, что это было как минимум в четыре раза больше, чем обычно»
Западные деловые медиа обращают внимание, что фонд управлял состоянием Билла Хвана. До этого Хван работал в Tiger Asia Management LLC. Tiger Asia вернула деньги инвесторам после того, как Хван признал в декабре 2012 года, что хедж-фонд преступным образом использовал инсайдерскую информацию инвестиционных банков как минимум три раза для получения прибыли от сделок с ценными бумагами.
Прошлое Хвана оставляет открытым вопрос: связаны ли убытки банков только с плохим риск менеджментом и крайне высоким плечом или в деятельность Archegos сопровождалась мошенническими схемами и введением в заблуждение контрагентов.
Так или иначе негативные новости не распространились на весь рынок. В понедельник S&P закрылся с незначительным убытком -0.09%, Nikkei225 +0.71%, SWI -0.24%.
Марк Савиченко
Источники: https://www.wsj.com/articles/japans-nomura-says-u-s-client-owes-it-2-billion-shares-fall-15-11616992085
https://www.ft.com/content/073509cd-fe45-44d2-afac-cace611b6900
WSJ
Archegos Liquidation Hit Nomura, Credit Suisse
The global investment banks said they could incur substantial losses from dealings with a U.S. client, days after a multibillion-dollar fire sale of stocks from a large investment fund.
#рынки #ust
На прошедшей неделе денежный рынок США отыграл часть повышения ставок, связанного с улучшением экономических ожиданий и ускорением темпов инфляции. Правда, уже в начале наступившей неделе рост доходностей вернулся.
Доходность по 30-ти летним бумагам снизилась на 0.08 п.п. и составила к концу недели 2.37% с начала года доходности по 30-ти летним облигациям увеличились на 0.77 п.п.
Доходность по 10-ти летним бумагам снизилась на 0.07 п.п. и составила к концу недели 1.67%. С начала года доходности по 10-ти летним бумагам увеличились на 0.8 п.п.
Средний спред по долгосрочным облигациям за прошедшую неделю составил 0.702 п.п.
Доходность по 1-месячным государственным облигациям за прошедшую неделю увеличилась на 0.01 п.п. до 0.02%
Доходность по 12-месячным государственным облигациям за прошедшую неделю снизились на 0.01 п.п. до 0.06%
Средний спред по краткосрочным облигациям за прошедшую неделю составил 0.05%
Марк Савиченко
На прошедшей неделе денежный рынок США отыграл часть повышения ставок, связанного с улучшением экономических ожиданий и ускорением темпов инфляции. Правда, уже в начале наступившей неделе рост доходностей вернулся.
Доходность по 30-ти летним бумагам снизилась на 0.08 п.п. и составила к концу недели 2.37% с начала года доходности по 30-ти летним облигациям увеличились на 0.77 п.п.
Доходность по 10-ти летним бумагам снизилась на 0.07 п.п. и составила к концу недели 1.67%. С начала года доходности по 10-ти летним бумагам увеличились на 0.8 п.п.
Средний спред по долгосрочным облигациям за прошедшую неделю составил 0.702 п.п.
Доходность по 1-месячным государственным облигациям за прошедшую неделю увеличилась на 0.01 п.п. до 0.02%
Доходность по 12-месячным государственным облигациям за прошедшую неделю снизились на 0.01 п.п. до 0.06%
Средний спред по краткосрочным облигациям за прошедшую неделю составил 0.05%
Марк Савиченко
#рынки #товары #металлы
Индекс CRB (The Thomson Reuters), включающий в себя 19 различных промышленных товаров, снижается вторую неделю подряд, за прошедшую неделю индекс снизился на 0.56% (+11.7% с начала года)
Динамика основных товаров за прошедшую неделю:
• Свинина +6.95% (с начала года: 40.93%)
• Кофе +2.43% (с начала года: 0.71%)
• Палладий +0.88% (с начала года: 4.81%)
• Природный газ +0.87% (с начала года: 2.79%)
• Нефть Brent +0.06% (с начала года: 27.19%)
• Алюминий -0.02% (с начала года: 12.03%)
• Золото -0.2% (с начала года: -12.21%)
• Медь -0.83% (с начала года: 13.45%)
• Платина -1.02% (с начала года: 6.53%)
• Пшеница -2.19% (с начала года: -3.93%)
• Сахар -3.62% (с начала года: -5.33%)
• Серебро -4.28% (с начала года: -8.95%)
Марк Савиченко
Индекс CRB (The Thomson Reuters), включающий в себя 19 различных промышленных товаров, снижается вторую неделю подряд, за прошедшую неделю индекс снизился на 0.56% (+11.7% с начала года)
Динамика основных товаров за прошедшую неделю:
• Свинина +6.95% (с начала года: 40.93%)
• Кофе +2.43% (с начала года: 0.71%)
• Палладий +0.88% (с начала года: 4.81%)
• Природный газ +0.87% (с начала года: 2.79%)
• Нефть Brent +0.06% (с начала года: 27.19%)
• Алюминий -0.02% (с начала года: 12.03%)
• Золото -0.2% (с начала года: -12.21%)
• Медь -0.83% (с начала года: 13.45%)
• Платина -1.02% (с начала года: 6.53%)
• Пшеница -2.19% (с начала года: -3.93%)
• Сахар -3.62% (с начала года: -5.33%)
• Серебро -4.28% (с начала года: -8.95%)
Марк Савиченко
Forwarded from Займер. Инвестиции
Уважаемые инвесторы!
Всего через час, в 12:00 по МСК, состоится вебинар МФК "Займер", посвящённый итогам работы компании в 2020 году.
Ссылка на просмотр: https://www.youtube.com/watch?v=S08KfDrAH9U
Присоединяйтесь!
Всего через час, в 12:00 по МСК, состоится вебинар МФК "Займер", посвящённый итогам работы компании в 2020 году.
Ссылка на просмотр: https://www.youtube.com/watch?v=S08KfDrAH9U
Присоединяйтесь!
#рынки #облигации
Рост ставок на денежном рынке продолжает негативно влиять на доходности облигаций. На прошедшей неделе все рассматриваемые индексы облигаций кроме ВДО снова показали отрицательную доходность.
• Индекс государственных облигаций со сроком обращения от 1 до 3 лет (Cbonds-GBI RU 1-3Y) снизился на 0.13%
• Индекс муниципальных облигаций на основе 20 самых ликвидных бумаг (Cbonds-Muni) снизился на 0.05%
• Индекс корпоративных облигаций со сроком до погашения от 1 до 3 лет (Cbonds-CBI RU 1-3Y) снизился на 0.12%
• Индекс высокодоходных облигаций (Cbonds-CBI RU High Yield) вырос на 0.26%
На 31.03. Индекс ВДО единственный показывает положительную доходность с начала года +2.01%. ОФЗ теряют -0.92%, Муниципальные облигации -0.62%, а Корпоративные -0.05%
Индексы облигаций Московской биржи так же показали отрицательную доходность.
• Самый широкий индекс облигаций (RUABITR): ОФЗ, субфедеральные и муниципальные бумаги, а также облигации российских корпоративных эмитентов снизился на 0.05% (-3.03% с начала года)
• Индекс корпоративных облигаций Московской Биржи (RUCBITR) снизился на 0.15% (-0.91% с начала года)
• Индекс государственных облигаций Московской Биржи (RGBITR) снизился на 0.01% (-3.48% с начала года)
• Индекс муниципальных облигаций Московской Биржи (RUMBITR) снизился на 0.074% (-0.73% с начала года)
Марк Савиченко
Рост ставок на денежном рынке продолжает негативно влиять на доходности облигаций. На прошедшей неделе все рассматриваемые индексы облигаций кроме ВДО снова показали отрицательную доходность.
• Индекс государственных облигаций со сроком обращения от 1 до 3 лет (Cbonds-GBI RU 1-3Y) снизился на 0.13%
• Индекс муниципальных облигаций на основе 20 самых ликвидных бумаг (Cbonds-Muni) снизился на 0.05%
• Индекс корпоративных облигаций со сроком до погашения от 1 до 3 лет (Cbonds-CBI RU 1-3Y) снизился на 0.12%
• Индекс высокодоходных облигаций (Cbonds-CBI RU High Yield) вырос на 0.26%
На 31.03. Индекс ВДО единственный показывает положительную доходность с начала года +2.01%. ОФЗ теряют -0.92%, Муниципальные облигации -0.62%, а Корпоративные -0.05%
Индексы облигаций Московской биржи так же показали отрицательную доходность.
• Самый широкий индекс облигаций (RUABITR): ОФЗ, субфедеральные и муниципальные бумаги, а также облигации российских корпоративных эмитентов снизился на 0.05% (-3.03% с начала года)
• Индекс корпоративных облигаций Московской Биржи (RUCBITR) снизился на 0.15% (-0.91% с начала года)
• Индекс государственных облигаций Московской Биржи (RGBITR) снизился на 0.01% (-3.48% с начала года)
• Индекс муниципальных облигаций Московской Биржи (RUMBITR) снизился на 0.074% (-0.73% с начала года)
Марк Савиченко
Аудиторское заключение за 2020г..pdf
20.4 MB
#мфо #займер #отчетность
МФК "Займер" опубликовала аудированные результаты 2020 года
🚩Чистые процентные доходы после резервирования выросли на 45% до 4,4 млрд рублей
📊Чистая прибыль выросла на 179% до 1,67 млрд рублей
🧾Чистый долг стал отрицательным: он составил -128,8 млн рублей
🔹Основной источник пассивов - собственный капитал. Он составил 2,276 млрд рублей
💼Чистый портфель (портфель после резервов) компании составил 2,212 млрд рублей
🔎Эксперт РА прислвоило рейтинг ruBB со стабильным прогнозом
Ранее "Займер" провел вебинар, посвященный результатам года, с которым можно ознакомиться по ссылке:
https://www.youtube.com/watch?v=S08KfDrAH9U
Презентация из вебинара находится тут. А сама отчетность - во вложении
/Облигации МФК "Займер" входят в портфели PRObonds на 5% от активов (облигации доступны только квалифицированным инвесторам)/
МФК "Займер" опубликовала аудированные результаты 2020 года
🚩Чистые процентные доходы после резервирования выросли на 45% до 4,4 млрд рублей
📊Чистая прибыль выросла на 179% до 1,67 млрд рублей
🧾Чистый долг стал отрицательным: он составил -128,8 млн рублей
🔹Основной источник пассивов - собственный капитал. Он составил 2,276 млрд рублей
💼Чистый портфель (портфель после резервов) компании составил 2,212 млрд рублей
🔎Эксперт РА прислвоило рейтинг ruBB со стабильным прогнозом
Ранее "Займер" провел вебинар, посвященный результатам года, с которым можно ознакомиться по ссылке:
https://www.youtube.com/watch?v=S08KfDrAH9U
Презентация из вебинара находится тут. А сама отчетность - во вложении
/Облигации МФК "Займер" входят в портфели PRObonds на 5% от активов (облигации доступны только квалифицированным инвесторам)/
#портфелиprobonds
Завершился март и по его итогам оба наши портфеля сохранили свои позиции в ряду сравниваемых инвестиционных инструментов. Проигрывают они, как и раньше, индексам акций (индексам полной доходности, учитывающим дивиденды).
Интересно, что за 2,5 года сравнения американский рынок, который и в 2018 году не был дешевым, вырос в рублевом выражении больше любых других инструментов. И ведь ралли вряд ли закончится завтра. Российские акции, как видим, тоже за это время почти не отставали, компенсируя более медленный рост котировок более щедрыми дивидендами.
В остальном, портфели PRObonds показывают предсказуемый и вполне конкурентный результат. При этом судьба портфеля #2 остается под вопросом в силу его недостаточной доходности.
Об актуальном составе и операциях портфелей – здесь: https://t.me/probonds/5362
Завершился март и по его итогам оба наши портфеля сохранили свои позиции в ряду сравниваемых инвестиционных инструментов. Проигрывают они, как и раньше, индексам акций (индексам полной доходности, учитывающим дивиденды).
Интересно, что за 2,5 года сравнения американский рынок, который и в 2018 году не был дешевым, вырос в рублевом выражении больше любых других инструментов. И ведь ралли вряд ли закончится завтра. Российские акции, как видим, тоже за это время почти не отставали, компенсируя более медленный рост котировок более щедрыми дивидендами.
В остальном, портфели PRObonds показывают предсказуемый и вполне конкурентный результат. При этом судьба портфеля #2 остается под вопросом в силу его недостаточной доходности.
Об актуальном составе и операциях портфелей – здесь: https://t.me/probonds/5362