🐲Банк Японии — единственный из топовых центробанков, который продолжает держать нулевые ставки и проводить QE (вливать 💴 в экономику)

💱В этом году спред между доходностью 10-летних гособлигаций в иенах и долларах вырос с 1,25% до 4% (в Японии она фиксированная — 0,25%).

Это привело к обвалу иены более чем на 20% с начала года. Поэтому японский ЦБ стал покупать иены, однако 💹 укрепление курса оказалось краткосрочным.

👨🏻‍🏫 Экономисты УК «Арикапитал»:

«Односторонние валютные интервенции без пересмотра монетарной политики вряд ли могут быть эффективны».

Этот тезис был на практике проверен российским ЦБ в 2014-м. Тогда это создало исключительно комфортные условия для игры против рубля.

🔜 Что делать

👨🏻‍🏫 Экономисты «Арикапитала»:

«Если не произойдет явного разворота тренда на рост доллара, то японским властям рано или поздно придется пересмотреть монетарную политику. Для глобальных рынков это может стать 💥 шоком — потенциальным источником очень сильной волатильности».

@selfinvestor_catalog

📺 В сегодняшнем выпуске «Рынки. За чем следить сегодня» поговорили с управляющим директором инвесткомпании «Ренессанс Капитал» Максимом Орловским. Обсудили самые насущные вопросы для российского розничного инвестора:

▪️ чего ждать от российского рынка акций в ближайшие месяцы?
▪️ что делать сейчас частному инвестору? Работает ли диверсификация?
▪️ стоит ли ожидать ослабления рубля ближе к концу года, когда вступит в силу нефтяное эмбарго ЕС?
▪️топ-3 Максима Орловского на рынке акций РФ и другие.

💭 «На мой взгляд, фаворит — это, конечно же, Сбербанк, бумаги которого подешевели в 3,5 раза от максимальных цен конца прошлого года. Внутренний рынок, отсутствие конкуренции, невозможность занимать на внешних рынках приведет к тому, что спрос на кредиты для банковской системы будет только расти», — поделился Максим Орловский.

👉🏻 Смотреть на YouTube

@selfinvestor

✍🏻На что обратить внимание сегодня

🇷🇺 Российский рынок акций
— во вторник российский рынок закрылся в уверенном плюсе, прирост показали все акции из индекса Мосбиржи
— индекс Мосбиржи прибавил 3,23%, достигнув 2130,65 пункта. Это максимальный уровень с 23 сентября
— долларовый РТС за день поднялся на 2,66% — до 1090,96 пункта, что является трехнедельным максимумом
— поддержку рынку оказала информация о том, что начались выплаты дивидендов «Газпрома», инвесторы начали реинвестировать их обратно в рынок
— по мнению экспертов «БКС Мир инвестиций» и «Атона», тенденция к росту на российском рынке продолжится на фоне реинвестирования части дивидендов от «Газпрома», «Татнефти» и НОВАТЭКа в широкий спектр российских бумаг

🏛 Аукционы Минфина
— Минфин 26 октября проведет безлимитные аукционы по продаже гособлигаций трех видов
— инвесторам будет предложено три выпуска: ОФЗ-ПД 26237, ОФЗ-ПК 29021 и ОФЗ-ИН 52004
— в «БКС Мир инвестиций» ожидают наибольшего спроса во флоатере 29021, так как он практически не несет для банков процентных рисков

🇺🇸Акции Alphabet и Microsoft. Падение технологических компаний США
— акции Microsoft и Alphabet обвалились более, чем на 6% каждая после закрытия на постмаркете 25 октября. Компании резко подешевели после выхода квартальной отчетности
— бумаги Alphabet (родительской компании Google) потеряли 6,58%, так как выручка и прибыль в третьем квартале оказались ниже ожиданий, а в компании заявили, что значительно сократят численность персонала
— котировки Microsoft потеряли 6,7% из-за разочаровывающего прогноза по выручке, хотя по итогам квартала компания превзошла прогнозы по выручке и прибыли
— на фоне отчетностей Alphabet и Microsoft начали падать и другие компании технологического сектора
— на 8:03 мск фьючерс на индекс NASDAQ 100 снижался на 1,82%. По итогам торгов вторника, 25 октября индекс NASDAQ 100 вырос на 2,1%

📄Корпоративные отчетности

До открытия рынка в США
— Boeing: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз по прибыли на акцию (EPS) — $0,17, по выручке — $18,19 млрд

После закрытия рынка в США
— Meta*: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз EPS — $1,93, по выручке — $27,57 млрд
— Ford: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз EPS — $0,32, по выручке — $37,75 млрд

* Meta Platforms — компания-владелец Facebook и Instagram, признана в России экстремистской организацией и запрещена, как и сами социальные сети

📝 Другие важные события
— Россия — Госдума рассмотрит в первом чтении проект федерального бюджета на 2023 и плановый период 2024-2025 годов
— 26-28 октября — Международная министерская конференция МАГАТЭ по ядерной энергетике в 21-м веке
— США: продажи новых домов — 17:00 мск
— США: еженедельные данные по запасам нефти по данным Управления энергетической информации США (EIA) — 17:30 мск

https://quote.ru/news/article/6358b4b79a7947fff1d9e9e2

@selfinvestor

Данные: TradingView

Российский рынок через 15 минут после открытия.

@selfinvestor

❗️Совет директоров «Мать и дитя» (MD Medical Group) одобрил выплату промежуточных дивидендов в размере ₽8,85 на одну обыкновенную акцию/ГДР.

https://quote.rbc.ru/news/article/6358efe19a794716053f8cef

@selfinvestor

💵 Доллар впервые за последние пять недель стал стоить дешевле евро. На торгах 26 октября пара евро/доллар достигла $1,0048. В предыдущий раз доллар торговался ниже паритета с евро 20 сентября.

Американская валюта падает пятую торговую сессию подряд. Это происходит на фоне ожиданий, что слабые экономические данные в США заставят ФРС занять менее агрессивную позицию при ужесточении денежно-кредитной политики.

https://quote.rbc.ru/news/article/635258e89a7947cebe60408d

@selfinvestor

​​⚡️Клиенты БКС испытывают сложности со входом в приложение из-за DDoS-атак

Проблемы начались утром, однако по состоянию на 12:45 мск редактору «РБК Инвестиций» удалось войти в сервис. В пресс-службе брокера пояснили, что его IT-инфраструктура переживает DDoS-атаку. «Наблюдаются единичные случаи затруднения со входом в приложение», — сказал нам представитель.

https://quote.rbc.ru/preview/6358ff789a79471dd601c45a

@selfinvestor

♨️ Цены на газ в 🇪🇺 Европе на время стали отрицательными, пишут СМИ и телеграм-каналы. Это правда?

Да.

📉В понедельник на газовом хабе TTF в Нидерландах спотовая (на час вперед) цена газа опустилась до примерно -$160 за тыс. куб. м. В тот же день цена восстановилась до положительного значения.

✴️ Важно

Контракт с расчетами каждые 60 минут не является европейским ориентиром. Он в основном используется активными трейдерами газа в качестве инструмента управления рисками.

➖Почему цена стала отрицательной

Цены на спотовом рынке природного газа в первую очередь зависят от погоды. Она сейчас неожиданно 🌅 теплая в Европе.

Другой важный фактор — высокий уровень заполненности газовых хранилищ в странах ЕС. Это замедляет скорость закачки газа туда. При этом в Европу продолжают поступать большие объемы ☔️ СПГ.

🚢 По этой причине сейчас десятки судов, перевозящих СПГ, курсируют у берегов Испании в ожидании разгрузки, а перерабатывающие заводы работают на максимальном пределе.

@selfinvestor_catalog

📉 Аналитики Stifel предупредили, что американский фондовый рынок ждет «потерянное десятилетие». По их прогнозам, в ближайшие десять лет бурного роста на рынке американских акций ждать не стоит — индекс S&P 500 с текущих уровней вырастет всего на 34% и к 2031 году сможет подняться только к уровню 5100 пунктов.

В инвесткомпании объяснили такой прогноз ростом цен на нефть и другие товары — более высокие цены на сырье негативно повлияют на динамику акций на фоне сохраняющейся инфляции.

Если эти ожидания сбудутся, за следующие десять лет рынок акций вырастет всего на 5,8% по сравнению с предыдущим максимумом. Исторический максимум по индексу S&P 500 был зафиксирован 4 января на уровне 4818,6 пункта.

https://quote.ru/news/article/6358e9599a7947142d2bdccc

@selfinvestor

Данные: Finviz

S&P 500: 3 830,74 (-0,74%)
Nasdaq Composite: 10 989,68 (-1,87%)
Dow Jones: 31 845,38 (+0,03%)

#открытие_сша

@selfinvestor

Goldman Sachs считает возможным обвал фондового индекса S&P 500 еще на 25%. Это может пройти при наступлении глубокой рецессии из-за ужесточения денежно-кредитной политики в 2023 году.

Аналитики обращают внимание, что в ценах на активы еще не заложен возможный рост ставок в 2023 году, а на рынке акций расценивают «жесткий ястребиный сценарий» как наименее вероятный.

В Goldman Sachs считают, что при серьезной рецессии акции станут одним из самых уязвимых классов активов. Аналитики отметили, что давление на акции в будущем также могут оказывать события на Украине и рост доходности на долговом рынке.

Доходность десятилетних казначейских облигаций с начала года подскочила более чем на 250 б.п., превысив 4%, что влечет за собой рост стоимости заимствований для компаний. Эскалация конфликта на Украине, в свою очередь, может привести к подорожанию нефти. В МВФ ранее предупредили, что это может привести к рецессии во всей мировой экономике.

Сегодня Национальный банк 🇰🇿 Казахстана повысил базовую ставку на 150 базисных пунктов — с 14,5% до 16% годовых

Нацбанк объяснил это совокупностью факторов. Ключевые — 1️⃣ высокие инфляционные ожидания, 2️⃣ устойчивый спрос, 3️⃣ фискальный импульс и 4️⃣ рост издержек производства.

🌀В сентябре медианная оценка ожидаемой инфляции со стороны населения выросла с 16,5% до 16,9%. Нацбанк связывает это в основном с ожидаемым населением изменением цен на продукты питания, внешними событиями и изменением обменного курса.

Но не только:

«Рост инфляционных ожиданий происходит на фоне миграционного 💥 шока, имеющего краткосрочную природу. Тем не менее это создало риски вторичных эффектов ввиду прямого влияния на инфляционные ожидания».

🇷🇺 Сколько россиян въехало в Казахстан

19 октября в комитете миграционной службы МВД Казахстана сообщили, что с момента начала частичной мобилизации в России 21 сентября в страну въехало 420 тыс. россиян, 310 тыс. из них выехали.

@selfinvestor_catalog

Топ-3 бумаги в «народном» портфеле Мосбиржи — «Газпром», Сбербанк и ЛУКОЙЛ. С начала года эти гранды упали в диапазоне от 30% до 60%. Если для долгосрочных инвесторов, покупавших их давно, такая просадка терпима, то новички, ворвавшиеся на рынок во время хайпа 2020 года, пострадали больше всего. Как быть с убытком по этим позициям — разбирались коллеги с РБК Pro.

Читайте на РБК Pro →

@selfinvestor

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🇷🇺 Российский рынок акций
— российский рынок акций в среду не сумел продолжить рост предыдущих четырех сессий
— по итогам торгов индекс Мосбиржи снизился на 0,47%, до 2 120,58 пункта. Долларовый РТС за день опустился на 0,22% — до 1 088,59 пункта
— относительная слабость российского рынка по большей части связана с фиксацией прибыли спекулятивно настроенными игроками, полагают в «БКС Мир инвестиций»
— кроме того, в отсутствие новых драйверов на первый план начинает выходить геополитика, добавили в инвесткомпании
— в ФГ «Финам» отметили, что давление на настроения инвесторов оказали сообщения о том, что Минфин согласовал с Минобороны объем финансирования СВО и заложил их в бюджет на текущий год и следующий трехлетний период
— тем не менее, пространство для подъема в ближайшей перспективе сохраняется на фоне притока ликвидности от выплаченных акционерам «Газпрома» дивидендов, уверены в «БКС Мир инвестиций»

👨‍👩‍👦‍👦 Акции Meta Platforms*
— акции Meta Platforms обвалились на 19,66%, до $104,3 за бумагу — после выхода отчетности за третий квартал
— Meta опубликовала слабый прогноз на четвертый квартал и не оправдала ожиданий Уолл-стрит по прибыли
— выручка снизилась на 4%, до $27,71 млрд, прибыль на акцию составила $1,64 против консенсус-прогноза Refinitiv в $1,89, затраты увеличились на 19% — до $22,1 млрд
— давление на результаты компании оказывают снижение спроса на онлайн-рекламу из-за опасений рецессии и изменение политики конфиденциальности в Apple iOS
— в четвертом квартале в Meta ожидают получить выручку в диапазоне $30-32,5 млрд (среднее значение $31,25 млрд). Эксперты прогнозировали $32,2 млрд

* Meta Platforms — компания-владелец Facebook и Instagram, признана в России экстремистской организацией и запрещена, как и сами социальные сети

🛢 Потолок цен на нефть
— власти США собираются смягчить условия введения потолка цен на нефть из РФ, сообщил Bloomberg
— причина — скептицизм со стороны инвесторов и растущий риск на финансовых рынках, вызванный волатильностью цен на нефть и усилиями центробанков по сдерживанию инфляции, пишет издание
— по первоначальному плану, предложенному министром финансов США Джанет Йеллен, предполагалось ввести потолок в диапазоне от $40 до $60 за баррель
— по словам источников Bloomberg, США и Европейский союз могут согласиться на более свободную политику контроля потолка по более высокой цене, чем предполагалось

📃 Корпоративные отчетности
— «Русгидро»: финансовая отчетность по РСБУ за 9 месяцев 2022 года
— «Юнипро»: финансовая отчетность по РСБУ за 9 месяцев 2022 года

До открытия рынка в США
— Mastercard: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз по прибыли на акцию (EPS) — $2,57, по выручке — $5,65 млрд
— Merck&Co: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз по прибыли на акцию (EPS) — $1,75, по выручке — $14,07 млрд
— McDonald's: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз по прибыли на акцию (EPS) — $2,59, по выручке — $5,72 млрд

После закрытия рынка в США
— Apple: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз EPS — $1,26, по выручке — $88,76 млрд
— Amazon: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз EPS — $0,21, по выручке — $127,76 млрд
— Intel: финансовые результаты за третий квартал 2022 года, прогноз EPS — $0,34, по выручке — $15,43 млрд

📝Другие важные события
— президент Владимир Путин примет участие в заседании клуба «Валдай»
— США: первичные заявки на пособие по безработице — 15:30 мск
— США: заказы на товары длительного пользования — 15:30 мск
— США: предварительное значение ВВП за третий квартал — 15:30 мск
— ЕС: решение ЕЦБ по процентной ставке — 15:15 мск. Прогноз 2%, предыдущее значение — 1,25%
— ЕС: пресс-конференция по итогам заседания ЕЦБ — 15:45 мск
— ЕС: выступление главы ЕЦБ Кристин Лагард — 17:15 мск

https://quote.ru/news/article/635a0a0f9a794771ec99b13b

@selfinvestor

Ретейлер Fix Price объявил финансовые результаты по МСФО за третий квартал и девять месяцев 2022 года. Изучаем вместе

🟩 выручка в III квартале выросла на 21,2% год к году до ₽70,1 млрд)

🟦 чистая прибыль — на 36,7% до ₽7 млрд

🟩 EBITDA — на 19,8% до ₽13,1 млрд

🟦 общая торговая площадь магазинов — на 15,5% до 1,18 млн кв. м

🟩 количество зарегистрированных участников программы лояльности — на 32,4% до 20,43 млн человек

📢 Генеральный директор Fix Price Дмитрий Кирсанов:

«Несмотря на текущую макроэкономическую нестабильность, мы подтверждаем прогноз по чистым открытиям на уровне 750 магазинов в 2022 году».

👨🏻‍🏫 Инвестиционный банк «Синара»:

«Мы оцениваем финансовые результаты Fix Price как весьма хорошие. На наш взгляд, они подтверждают, что бизнес-модель компании устойчива к неблагоприятному воздействию нынешних условий, так как покупателей теперь больше интересуют низкие цены и выгодные акции».

@selfinvestor_catalog

🚀 Японская иена выросла до двухнедельного максимума. На минимуме дня 27 октября курс доллара к японской валюте падал до 145,12 иен за доллар. По сравнению с тридцатилетним минимумом, достигнутым на торгах 21 октября (151,9 иен за доллар) иена укрепилась более чем на 4%.

Доллар дешевеет третий день подряд, так как инвесторы ожидают, что на фоне слабых экономических показателей ФРС снизит темпы повышения ставки.

https://quote.ru/news/article/635a364c9a7947808b5024c6

@selfinvestor

Брокер «Тинькофф» объявил, что с 1 ноября вдвое увеличит порог за обслуживание карточных и брокерских счетов в евро. Увеличение порога коснется, в том числе индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС).

«Если раньше комиссия за обслуживание взималась при превышении порога в €10 тыс., то с 1 ноября 2022 года этот порог повышается до €20 тыс.», — говорится в сообщении брокера.

В письме также сказано, что размер самой комиссии останется прежним — 0,25% в месяц — и продолжит списываться ежедневно в случае превышения порога.

Ранее «Финам» и БКС также повысили лимиты бесплатного хранения валюты на счетах, а брокер Газпромбанка отменил ее вовсе. В то же время «Атон» предупредил об автоматической конвертации валютных остатков до $20 тыс.

https://quote.ru/news/article/635a3e7c9a79478396716e02

@selfinvestor

⚡️После роста более чем на 3% акции ПИК перешли к снижению на фоне того, что Сергей Собянин пригрозил отстранить компанию от работы в Москве.

https://quote.ru/news/article/635a690f9a794710a6ce58d5

@selfinvestor

⚡️ЕЦБ повысил ставку сразу на 75 б.п., до 2%.

@selfinvestor