Ozon привлечет финансирование, но акции падают. Что не так?

1) Интернет-магазин объявил о выпуске облигаций на $650 млн со сроком погашения в 2026 году. Особенность в том, что их можно будет поменять на акции.

2) Котировки Ozon на Мосбирже отреагировали резким снижением. В моменте падали на 5,6%, а сейчас обвал замедлился до 1,6%.

3) С одной стороны увеличивается долговая нагрузка. $650 млн превышает суммарные активы компании, которые на 30 сентября 2020 года были равны $615,6 млн.

4) С другой — инвесторов пугает возможность конвертации. Держатели облигаций при желании смогут обменять их на акции.

5) Для акционеров конвертация означает потенциальную возможность размытия их доли в капитале компании. Это снижает стоимость акций.

Вчера стало известно о недавних крупных вложениях компании Уоррена Баффета Berkshire Hathaway. Она инвестировала в бумаги телекома Verizon и нефтедобытчика Chevron суммарно почти $13 млрд. На сегодняшнем премаркете акции этих компаний растут: на 4,1% и 2,4% соответственно.

А вот акции банка JPMorgan и фармацевтической компании Pfizer чувствуют себя хуже и показывают околонулевую динамику, плавая между ростом и снижением. Возможно отчасти это связано с тем, что Berkshire Hathaway полностью продала доли в обеих компаниях.

Пользователи «Тинькоффа» пожаловались на проблемы со входом в приложение для инвестиций. В банке заявили, что скоро все починят.

⚡️Проблемы с приложением «Тинькофф Инвестиции» затронули несколько тысяч человек, сказали «РБК Инвестициям» в пресс-службе банка.

«Чиним в срочном порядке. В течение часа все поправим», — добавил представитель TCS.

Майкл Бюьрри — тот самый, кто играл на барабанах в «Игре на понижение» — избавился от акций GameStop до сумасшедшего ралли в январе.

А мог бы заработать почти $1,5 млрд. Бьюрри держал крупный пакет в надежде на обратный выкуп по более высокой цене.

Финансовые рынки и макроэкономика в 2021 году: перспективы и риски. А еще — как заработать на соцсетях.

Стартуем в Clubhouse ровно в 20:00. LIVE📺

До начала торгов меньше часа. На что обратить внимание сегодня?

🛢 Продолжение нефтяного ралли
— cтоимость нефти Brent 18 февраля поднялась выше $65
— на максимумах котировки подходили к отметке $65,5
— в последний раз североморская нефть находилась на таких уровнях в январе прошлого года
— растущие цены на нефть — позитив для компаний нефтегазового сектора; лучше рынка могут торговаться акции ЛУКОЙЛа, «Роснефти», «Газпром нефти», «Татнефти»

🤔 Акции «Газпром нефти»
— 18 февраля компания опубликует финансовые результаты по МСФО за четвертый IV и весь 2020 год
— cегодня же пройдет телеконференция, посвященная результатам компании — она начнется в 17:30 мск
— в фокусе заявления по дивидендам

🤔 Акции «Магнита»
— сегодня ретейлер «Магнит» проведет День инвестора
— мероприятие пройдет в онлайн-формате и начнется в 16:00 мск
— менеджмент «Магнита» представит стратегию компании и планы ее развития
— заявления, сделанные в ходе Дня инвестора, могут оказать влияние на котировки

🛒 Акции Walmart
— 18 февраля перед акционерами отчитается Walmart
— финансовый отчет должен выйти до открытия рынка в США
— прогноз по чистой прибыли на акцию (EPS) — $1,51
— прогноз по выручке — $147,8 млрд

📊 Другие интересные отчеты
— Applied Materials: после закрытия рынка, прогноз EPS — $1,28, прогноз выручки — $4,97 млрд
— Roku: после закрытия рынка, прогноз EPS — -$0,0647, прогноз выручки — $613,59 млн
— Marriott: до открытия рынка, прогноз EPS — $0,0922, прогноз выручки — $2,36 млрд
— Dropbox: после закрытия рынка, прогноз EPS — $0,2381, прогноз выручки — $498,44 млн
— TripAdvisor: после закрытия рынка, прогноз EPS — -$0,2625, прогноз выручки — $105,88 млн

Нефть Brent выше $65

▪️Доллар: ₽73,7 (-0,01%)
▪️Евро: ₽88,76 (-0,01%)
▪️Индекс Мосбиржи: 3447 пунктов (+0,31%)
▪️Индекс РТС: 1473 пунктов (+0,73%)
▪️Нефть Brent: $64,94 (+0,93%), в момент была выше $65
▪️Золото: $1780,8 (+0,45%)
▪️Серебро: $27,25 (-0,26%)
▪️Биткоин: $51 858 (+1,41%)

Холдинг Veon, который владеет брендом «Билайн», подтвердил, что не будет платить дивиденды за 2020 год. О высокой вероятности такого сценария компания говорила еще летом. До этого Veon ежегодно выплачивал вознаграждение держателям акций с 2009 года. В 2020 году акционеры получили за 2019 год $0,28 на каждую ценную бумагу.

Бумаги Veon торгуются на американской бирже NASDAQ и на Euronext в Амстердаме. Котировки на европейской площадке 18 февраля на фоне заявления о дивидендах теряют 1,9%.

Telegram Group Inc., которая владеет мессенджером Telegram, планирует привлечь минимум $1 млрд через размещение облигаций среди ограниченного круга инвесторов. Минимальный чек для участия в размещении составляет $50 млн, говорят источники. Сейчас Telegram финансируется из личных средств основателя мессенджера Павла Дурова, но он предупреждал, что их уже не хватает.

Верите в Tesla? А вот самый эффективный фонд всех времен — Bridgewater Рэя Далио — нет: он продал все бумаги компании Илона Маска. Зато закупился активами из других секторов.

Рэй Далио — легенда, но в прошлом году потерял $12 млрд. Как думаете: его время ушло, или в 2021-ом ждем камбэка?

Набиуллина пришла на на встречу с членами Ассоциации банков России с брошью в виде расцветающей розы. И сообщила, что ЦБ намерен в ближайшие три года повысить ключевую ставку до 5 — 6%.

О чем еще говорила Набиуллина:
🔹ЦБ намерен начать постепенное сворачивание регуляторных послаблений. Пандемия ослабела и требования к банкам будут снова ужесточены.
🔹Послабления для банков могли привести к формированию скрытых проблем, которые могут стать в будущем источником системных рисков.
🔹 Регулятор считает необходимым «вовремя свернуть» программу льготной ипотеки. Во многих регионах рост цен из-за повысившегося спроса уже перекрыл позитивный эффект от снижения процентных ставок.
🔹Некоторые банки пытаются найти возможность заработать больше за счет недобросовестных практик и используют скрытые комиссии при выдаче кредитов. Для решения этой проблемы регулятор предлагает учитывать услуги и комиссии банков в полной стоимости кредита.

Концерн Volkswagen задумался о проведении IPO своей «дочки» Porsche. Пока неофициально — но немецкие деловые издания пишут, что в группе всерьез рассматривают возможность листинга. Сообщается, что 25% — максимальный объем акций, которые могут быть проданы. Марка может получить оценку в €20-25 млрд.

Акции Volkswagen на бирже во Франкфурте отреагировали ростом — котировки подскочили на 5,7%.

⚡️Fix Price подала заявку на листинг на Московской бирже. Компания разместит глобальные депозитарные расписки.

📍Инвестидея: Coca-Cola
📍Цена сейчас: $50,45
📍Прогноз на год: $56,2
📍Прирост: более 10%
📍Драйверы: восстановление экономики и потребления, дивиденды, расширение бизнеса
📍Аналитик: «Финам»

Канал аналитиков и управляющих активами, известных сервисами «Дивиденды», «Анализ акций» и «Анализ облигаций».
https://t.me/dohod

Академический подход к оценке и управлению активами, прогнозы по валютам, % ставкам, инфляции. Делятся стратегиями на рынке акций и облигаций, а также взглядом на ключевые события в российской и мировой экономике.

До начала торгов меньше часа. На что обратить внимание сегодня?

🤔 Акции «Газпрома»
— администрация президента США готовится в пятницу представить Конгрессу доклад о дополнительных санкциях в отношении «Северного потока-2»
— об этом написало агентство Bloomberg со ссылкой на осведомленные источники
— санкции коснутся небольшого числа российских компаний, при этом немецкие компании под санкции не попадут
— так США намерены остановить проект, в то же время не вступая в конфронтацию «с близким европейским союзником», пояснили собеседники агентства

🚜 Акции Deere & Co
— машиностроительная компания Deere & Co опубликует финансовый отчет по итогам прошедшего года
— прогноз по чистой прибыли на акцию (EPS) — $2,1
— прогноз по выручке — $7,12 млрд

📊 Другие интересные отчеты
— «РусГидро»: компания опубликует финансовый отчет по РСБУ за 2020 год
— «ФосАгро»: компания опубликует финансовый отчет по МСФО за четвертый квартал и весь 2020 год
— Allianz: финотчет до открытия рынка, прогноз EPS — €4,08, прогноз выручки — €19,02 млрд
— Danone: до открытия рынка, прогноз EPS — €2,02, прогноз выручки — €5,74 млрд
— Renault: до открытия рынка, прогноз EPS — €1,41, прогноз выручки — €14,6 млрд

💰Акции Johnson & Johnson
— 19 февраля — последний день для покупки акций Johnson & Johnson с квартальными дивидендами
— компания направит акционерам $1,01 на каждую ценную бумагу
— выплата даст доходность на уровне 0,6% относительно стоимости акций на закрытии торгов 18 февраля ($165,74)
— дивиденды выплатят 9 марта 2021 года

Индекс Мосбиржи ниже 3400 пунктов

▪️Доллар: ₽73,94 (+0,04%)
▪️Евро: ₽89,5 (+0,13%)
▪️Индекс Мосбиржи: 3397 пунктов (-0,07%)
▪️Индекс РТС: 1447 пунктов (+0,05%)
▪️Нефть Brent: $63,41 (-0,81%)
▪️Золото: $1770,8 (-0,23%)
▪️Серебро: $26,95 (-0,45%)
▪️Биткоин: $51 701 (-0,4%)

⚡️«Норникель» выплатит штраф в размере 146,2 млрд рублей за счет снижения дивидендов

«Есть решение суда, мы сделаем этот платеж, он уходит в федеральный бюджет», — передает ТАСС слова финансового директора компании Сергея Малышева. Выплата ущерба будет проходить за счет сокращения прибыли и снижения дивидендов, добавил он.

«Я не кот», — это, пожалуй, главная цитата из речи Кита Гилла, которого подозревают в «разгоне» акций GameStop. Вчера вечером прошли слушания в Конгрессе США в связи с расследованием того безумия.

Чуть более содержательным был сооснователь Robinhood Влад Тенев. Заявил, что эта ситуация стала «черным лебедем» для торгового сервиса. Комментируя временный запрет на открытие длинных позиций по мем-акциям, Тенев сказал, что ему очень жаль.