💵В Goldman Sachs заговорили о долларе как о рискованной валюте

Несмотря на то, что волатильность доллара в последние недели снизилась, аналитики инвестбанка видят множество причин, по которым валюта может снова начать торговаться как более «рискованный» актив.

Аналитики Карен Райхготт Фишман и Лекси Кантер выделяют такие потенциальные триггеры, как возросшая политическая нестабильность, а также опасения, связанные с торговыми пошлинами, налоговыми изменениями в США и независимостью ФРС.

Резкое падение доллара в этом году, вызванное угрозами торговых войн президента США Дональда Трампа, подогрело спекуляции об утрате долларом статуса «актива-убежища». И хотя аналитики Goldman не прогнозируют такой сценарий, в краткосрочной перспективе валюта может оставаться нестабильной.

Одним из самых «ярких» трендов 2025 года, по мнению экспертов, стала возросшая склонность доллара падать вместе с американскими акциями. В этом году такая динамика наблюдалась более чем в два раза чаще, чем за предыдущие 10 лет.

Подробнее 💱В Goldman Sachs заговорили о долларе как о рискованной валюте

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❗️Официальный курс доллара впервые за два года упал ниже ₽78

Ниже этой отметки американская валюта не была с 13 мая 2023 года.

Официальный курс валют на пятницу, 11 июля:
🔻 доллар — ₽77,90 (-₽0,27);
🔺 евро — ₽91,50 (+₽0,08);
🔻 юань — ₽10,82 (-₽0,03).

По курсу ЦБ проходят расчеты по ряду инструментов, в том числе по замещающим облигациям и фьючерсам на доллар и евро.

Подробнее 💱ЦБ впервые за два года опустил официальный курс доллара ниже ₽78

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💱 «Мы только в начале пути…»

О чем говорят данные по инфляции, что будет с ключевой ставкой и как все это отразится на длинных ОФЗ, рассказывает Евгений Жорнист, руководитель дирекции по работе с инструментами с фиксированной доходностью УК «Альфа-Капитал», в рубрике #АльфаКапиталОбъясняет💱

Бондовики, а когда наш путь не был длинным…

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❗️Доллар на внебиржевом рынке упал на 5% и приблизился вплотную к ₽74

По данным Investing на 19:04 мск пара доллар/рубль на рынке Форекс упала на 5,25%, до ₽74,05. На межбанковском рынке, по данным «Финама» на 19:22 мск, доллар теряет 5,23% и находится у ₽74,05.

Данные: Investing

Подробнее 💱Курс доллара на внебиржевом рынке рухнул на 5% и приблизился к ₽74

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🪙ЦБ сообщил о минимальных объемах торгов фьючерсом с привязкой к цене биткоина

Банк России в июньском «Обзоре рисков финансовых рынков» привел статистику торгов первым инструментом на Мосбирже, через который можно отыграть динамику биткоина. 4 июня площадка запустила торги фьючерсом на акции ETF-фонда iShares Bitcoin Trust (IBIT) от BlackRock.

🗣 «В течение месяца наблюдался рост объема вложений инвесторов в этот актив, но объемы пока минимальные. На 27 июня 2025 года объем открытой нетто-позиции розничных инвесторов на фьючерсный контракт на базовый актив, связанный с криптовалютой, составил ₽1,25 млрд», — говорится в документе.

Доля физических лиц в общем объеме длинной позиции равна 97%. Большая часть инвесторов (2,8 тыс.) имеет позицию до ₽0,5 млн.

☝️Значительная часть объема вложенных средств приходится на частных инвесторов с большим капиталом, чей портфель превышает ₽100 млн. Выражена также доля вложений крупных игроков в диапазоне от ₽10 млн до ₽50 млн. В то же время количество инвесторов в этих когортах относительно мало. Противоположную короткую позицию преимущественно занимают юридические лица — нерезиденты.

Фото: Банк России

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💱Сегодня на рынке без резких движений. Пока тихо, обсудим главные новости

Разберем падение «Аэрофлота» — надолго ли это? Также затронем дивидендный гэп Мосбиржи, волатильность в бумагах ВТБ и новые надежды для «Газпрома».

Включайте РБК ТВ в 21:05 мск. Ведущий Никита Макаров приедет без опозданий. А соведущая Татьяна Вершигора будет ждать ваших вопросов!

(Смотрите эфир на официальном сайте РБК или на Rutube 💱)

💱 Задать вопрос 💱

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💱Что эксперты говорят про резкий обвал доллара и евро к рублю

💱Экономист Егор Сусин предположил, что падение доллара и евро на внешнем контуре — это, скорее всего, «локальная история». Сусин считает, что участники торгов на неликвидном рынке пытаются сократить риски и избавиться от «лишней» валюты на фоне роста напряженности в отношениях с США.

💱Аналитик «Алор Брокер» Игорь Соколов сказал «РБК Инвестициям», что резкий обвал иностранных валют — это не ошибка в трансляции данных. Соколов отметил, что курс определяет рынок, и внебиржевой рынок тоже.

«Идет глобальный тренд на укрепление курса рубля, он связан с макроэкономическими причинами, он просто так не исчезнет. То, что это произошло на внебиржевом [рынке], говорит, вероятно, о том, что кому-то, например, крупному экспортеру, могла понадобиться крупная сумма денег, например, для будущей выплаты налогов, и он одним большим оффером все это купил. Биржевой рынок это все подхватит, просто позже», — пояснил Соколов.

По его мнению, пара рубль/доллар, вероятно, направляется к отметке ₽70, но это займет какое-то время.

Подробнее💱Курс доллара на внебиржевом рынке рухнул на 5% и приблизился к ₽74

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🏛 ЦБ назвал самый доходный и самый убыточный актив за первое полугодие

За первое полугодие 2025 года наибольшую доходность среди российских инструментов показали корпоративные облигации с кредитным рейтингом «А» — на уровне 20,7%. Об этом сообщается в «Обзоре рисков финансовых рынков» Банка России за июнь 2025 года.

На следующих местах по доходности в январе — июне расположились следующие активы:

💱корпоративные облигации «АА» — доходность 18,6%;
💱акции строительной отрасли — 17,4%;
💱ОФЗ и корпоративные облигации «ААА» — 13,6%;
💱депозит в рублях — 12%;
💱акции финансовой отрасли — 11,7%;
💱корпоративные облигации «ВВВ» — 11,1%;
💱рублевые БПИФ денежного рынка — 10,9%.

Худший результат по доходности среди российских инструментов за первые полгода 2025 года остается у депозитов в долларах США (-21,7%) на фоне ослабления доллара.

Данные: ЦБ

Подробнее 💱ЦБ назвал самый доходный и самый убыточный актив за первое полугодие

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💱Доброе утро всем крепким духом инвесторам!

Сегодня оглядываемся на вчерашний день и анализируем события с холодной головой. Что все-таки случилось с рублем? Когда восстановится российский рынок? Самое важное обсудим с экспертами.

👀 Смотрите «Рынки.Утро» на телеканале РБК в 8:28 и 9:40! Мы ждём ваших вопросов 👇🏼

(Смотрите эфир на официальном сайте РБК или на Rutube 💱)

💱 Задать вопрос 💱

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⚡️⚡️⚡️ «Сбер» снял ограничения по акциям ЮГК на основании нового документа суда

Брокер Сбербанка отменил ограничения по акциям «Южуралзолота» на основании нового документа суда, сообщила пресс-служба кредитной организации в ответ на запрос «РБК Инвестиций». Ранее три брокера, входящих в банковские группы, наложили арест на акции «Южуралзолота» — «Сбер», Альфа-Банк и ВТБ.

🗣 «Сняты ограничения на операции с акциями ПАО «ЮГК», введенные ранее в связи с обеспечительными мерами по всем акциям ПАО «ЮГК». Ограничения сняты на основании нового судебного акта, заменяющего ранее введенные меры», — говорится в сообщении. Содержание прежнего документа суда до сих пор нигде не раскрыто публично.

В Сбербанке также отметили, что биржевые операции с ценными бумагами «Южуралзолота» будут доступны после возобновления торгов на Московской бирже.

https://www.rbc.ru/quote/news/article/6870a8ed9a79473fb75a0196

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🏦 Дивидендный гэп ВТБ
— в четверг был последний день для покупки акций ВТБ под дивиденды
— за 2024 год акционеры получат по ₽25,58 на акцию (27,3% дивдоходности)
— из-за большого дивгэпа бумаги не будут торговаться на утренней сессии в пятницу, сделки начнутся лишь на основной сессии
— по прогнозам «БКС Мир инвестиций», если акции упадут на полный размер выплат с учетом налога, то котировки в моменте могут приблизиться к ₽70
— Тем не менее акции уже падали до отсечки — брокер предположил, что выходили спекулянты и в итоге гэп может быть меньше расчетного
— в «Велес Капитал» считают, что настроения в акциях во втором полугодии будут определяться геополитическими и общеэкономическими факторами и при отсутствии позитива закрытие дивидендного гэпа может оказаться небыстрым
— при усилении геополитической напряженности акции могут обновить исторический минимум 2024 года на уровне ₽63,62, особенно при неопределенности касательно новых выплат
— рассчитывать на возврат к среднесрочному росту и закрытие дивидендного гэпа стоит при закреплении акций выше ₽76 с перспективой постепенного подъема к ₽92,5

💱 Обвал доллара и евро
— вечером в четверг курс доллара на внебиржевом рынке резко упал на 5% и приблизился вплотную к ₽74, евро также потерял более 5% и достиг ₽86,5
— к утру пятницы иностранные валюты отыграли потери: доллар на межбанковском рынке торгуется у ₽77,74, а евро — у ₽90,77
— в «Финам» считают, что это отражает краткосрочные колебания спроса и продажи экспортеров
— в БКС ожидают, что по мере сокращения дисбаланса спроса и предложения валюты на рынке и ускорения снижения ключевой ставки инвалюты восстановятся
— уже в июле брокер не исключает возврат доллара к круглым ₽80, а юаня к ₽11
— в среднесрочной перспективе в БКС прогнозируют курс доллара в диапазоне ₽85–90, юаня — ₽11,5–12
— но в «Алор Брокер» считают, что сейчас идет глобальный тренд на укрепление рубля из-за макроэкономических причин и просто так этот тренд не исчезнет
— по прогнозам брокера, пара рубль/доллар, вероятно, направляется к отметке ₽70, но это займет какое-то время

🛢Цены на нефть
— в четверг цены на нефть Brent упали на 2,21%, до $68,64 за баррель
— в ходе торгов котировки поднимались выше $70 за баррель на новостях о том, что ОПЕК рассматривает приостановку увеличения добычи
— но удержать этот рост не удалось на фоне нового витка торговой войны
— утром в пятницу Brent прибавляет 0,17%, до $68,76 за баррель
— котировки подросли после того, как президент США Дональд Трамп анонсировал «важное заявление» по поводу России в понедельник
— в ING указали на опасения новых санкций против России
— в «Альфа Инвестициях» пока не видят повода для затяжных распродаж на рынке

Подробнее 💱 https://www.rbc.ru/quote/news/article/687097a59a79478293e5d157

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💰Последний день для покупки акций под дивиденды
— «Башнефть». Дивиденды на каждую обыкновенную акцию — ₽147,31. Дата выплаты — 28 июля. Доходность — 8,34%
— «Башнефть». Дивиденды на каждую привилегированную акцию — ₽147,31. Дата выплаты — 28 июля. Доходность — 13,08%
— НМТП. Дивиденды на каждую акцию — ₽0,9573. Дата выплаты — 28 июля. Доходность — 10,5%
— «Элемент». Дивиденды на каждую акцию — ₽0,00353504. Дата выплаты —28 июля. Доходность — 2,61%

📉 Дивидендные гэпы
— ВТБ. Дивиденды на каждую акцию — ₽25,58. Дата выплаты —25 июля
— «Башинформсвязь». Дивиденды на каждую привилегированную акцию — ₽0,974. Дата выплаты —25 июля
— МТС Банк. Дивиденды на каждую акцию — ₽89,31. Дата выплаты —25 июля
— «Центральный телеграф». Дивиденды на каждую привилегированную акцию — ₽0,224. Дата выплаты —25 июля

📃 Корпоративные события
— «Русал»: ВОСА
— «Аэрофлот»: операционные результаты за июнь 2025 года
— «Южуралзолото»: заседание суда по иску Генпрокуратуры

📝 Другие важные события
— Банк России опубликует комментарий «Денежно-кредитные условия и трансмиссионный механизм денежно-кредитной политики»
— Россия: индекс потребительских цен, июнь — 19:00 мск
— Британия: ВВП, май — 9:00 мск
— Британия: промышленное производство, май — 9:00 мск
— МЭА опубликует ежемесячный доклад по рынку нефти — 11:00мс
— США: отчет министерства сельского хозяйства США (WASDE) — 19:00 мск

🔄 Курсы валют (на 08:40 мск)
Самые дешевые наличные доллары:
🟠Камкомбанк (ст. м. «Автозаводская»): купить доллары можно по ₽78,99, продать — по ₽78,5;
🟠Ингосстрах банк (ст. м «Менделеевская», «Отрадная»): купить доллары (старого образца) можно по ₽79, продать — по ₽77,2.
Самые дешевые наличные евро:
🟠Камкомбанк (ст. м. «Ясенево»): купить евро можно по ₽93,06, продать — по ₽92;
🟠Первый инвестиционный банк (адреса офисов можно уточнить на сайте банка): купить евро можно по ₽93,1, продать — по ₽92,1.

Подробнее 💱 https://www.rbc.ru/quote/news/article/687097a59a79478293e5d157

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

#открытие_рф

⏺Индекс Мосбиржи в начале основной торговой сессии не удержался выше 2700 пунктов.

«В отсутствии дальнейшего ухудшения геополитического фона и поводов к покупкам, инвесторы могут занять выжидательную позицию, что может способствовать снижению объемов торгов и волатильности. При этом участники торгов могут сосредоточится на отдельных бумагах», — отметил управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ.

По его оценкам, целевой диапазон по индексу Мосбиржи на сегодня — 2680-2760 пунктов.

🏦 Акции ВТБ среди лидеров падения всего рынка из-за дивидендного гэпа. Он отнимет у индекса Мосбиржи около 10 пунктов, подсчитал руководитель направления инвестиционного консультирования «Алор Брокер» Алексей Антонов.

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🏦 Акции ВТБ рухнули на 24%. Бумаги ожидаемо упали из-за дивидендного гэпа

В 10:00 мск котировки на минимуме обвалились на 24,13%, до ₽70,91. Позднее падение замедлилось: по данным на 10:09 мск бумаги теряют 22,87% и торгуются на отметке ₽72,09 за акцию.

В четверг, 10 июля, был последний день, когда акции можно было купить под дивиденды — за 2024 год акционеры получат по ₽25,58 на акцию. По цене закрытия 10 июля это давало дивдоходность 27%.

Аналитики «Альфа Инвестиций» полагают, что дальнейшая динамика акций будет зависеть еще от нескольких факторов:

💱решения Банка России по ключевой ставке 25 июля. Смягчение денежно-кредитной политики регулятора — позитив для банка;
💱объявления параметров допэмиссии;
💱потенциального геополитического потепления и снятия санкций с ВТБ. Однако пока прогресса в этом вопросе нет, и ожидать позитивного драйвера можно еще долго.
💱ключевой фактор скорости закрытия дивидендного гэпа — это какие дивиденды будут в 2026 и последующих годах.

«Из-за сложностей с достижением нормативов достаточности капитала нет гарантий, что банк продолжит распределять 50% чистой прибыли. Однако можно предположить, что в случае улучшения рыночного сентимента акции будут стремиться к закрытию гэпа», — заключили в брокерской компании

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❗️ Мосбиржа запустила дискретный аукцион по акциям ВТБ

Он начался в 10:14 мск и должен завершиться в 10:44 мск.

«Произошло снижение на 20% и более в течение 10 минут подряд текущей цены акций от цены закрытия предыдущего торгового дня (₽93.97)», — говорится в сообщении площадки.

Подробнее 💱Акции ВТБ рухнули на 24% на фоне дивидендного гэпа

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🏦 Акции ВТБ после дискретного аукциона теряют более 20%

Дискретный аукцион проходил с 10:14 по 10:44 мск. После его завершения акции по состоянию на 10:45 мск падают на 22,19%, до ₽72,73. Объем торгов с начала основной сессии, по данным Мосбиржи, уже превысил ₽5 млрд (без учета РЕПО). Сегодня в акциях дивидендный гэп.

Данные: TradingView

Подробнее 💱Акции ВТБ рухнули на 24% на фоне дивидендного гэпа

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

📱 МТС Банк определил ценовой диапазон допэмиссии и начал сбор заявок

💱Сбор заявок продлится в течение рабочего дня 11 июля с 10:00 до 14:00 мск.

💱В рамках предложения будет выпущено до 3,1 млн обыкновенных акций, что составляет до 9% от текущего уставного капитала банка.

💱Ориентировочный диапазон цены в рамках размещения составляет ₽1300-1600 за акцию. Сейчас одна акция на Мосбирже чуть меньше ₽1170.

💱Окончательная цена акций в рамках размещения будет раскрыта не позднее начала размещения акций ‒ 14 июля.

💱Собранные средства поступят в МТС Банк.

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»