💱 Геополитика снова победила экономику

В 8:30 и 9:40 на телеканале РБК смотрите «Рынки.Утро» с Дмитрием Александровым — сегодня обсуждаем решение по ключевой ставке и главное из пресс-конференции ЦБ. Что нужно знать инвестору? Нужно ли перетряхивать свой портфель? И что будет с рублем?

(следить за трансляцией можно также на нашем сайте или на Rutube 💱)!

💱 Задать вопрос 💱

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🏛 Ключевая ставка
— в пятницу Банк России впервые за три года понизил ключевую ставку — с 21% до 20%
— ЦБ указал, что текущее инфляционное давление, в том числе устойчивое, продолжает снижаться, а российская экономика постепенно возвращается к траектории сбалансированного роста
— но глава регулятора Эльвира Набиуллина заявила на пресс-конференции, что решение в июле еще не предопределено, и не исключила паузы в цикле снижения ставки или даже ее повышения в будущем в случае устойчивого роста инфляции
— в «Ренессанс Капитале» ожидают, что ключевая ставка на конец года будет на уровне 16%, а в середине следующего года — 12%
— эксперты считают, что «рабочим» шагом в этом цикле снижения ставки останется 100 б.п.
— по оценкам компании, пока нет веских оснований полагать, что на следующим заседании ЦБ поставит цикл снижения ставки на паузу, хотя вероятность такого исхода на отдельных заседаниях будет возрастать к концу года, если рубль действительно станет слабее

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— по итогам основной торговой сессии индекс Мосбиржи (IMOEX) упал на 2,47%, до 2786,16 пункта, а индекс IMOEX2 завершил вечернюю сессию на отметке 2780,36 пункта
— инвесторы не получили от ЦБ сигналов о начале цикла смягчения монетарной политики, отмечают в «БКС Мир инвестиций»
— утром IMOEX2 теряет около 0,5%
— в ФГ «Финам» считают, что устойчивого фундамента для роста пока не видно, но вероятен технический отскок
— индекс Мосбиржи, по оценкам брокера, может находиться в диапазоне 2750–2830 пунктов на этой неделе
— в «Цифра брокер» считают, что масштаб распродаж в пятницу был избыточным
— более низкая ставка, позитивная динамика на рынке облигаций и дальнейшее выравнивание кривой доходности облигаций выступают благоприятными факторами для акций
— в этом контексте на рынке может присутствовать селективная покупка, и инвесторы проявят интерес в отношении акций компаний, ориентированных на внутренний рынок, например, из потребительского и фармацевтического секторов, считает брокер

🔋 Дивиденды «РусГидро»
— совет директоров «РусГидро» дал рекомендацию по дивидендам — компания может либо выплатить по ₽0,075648608 на акцию, либо отказаться от выплат
— первый вариант дает 16% дивдоходности по текущим ценам
— решение по вопросу выплат примут акционеры на собрании 30 июня
— учитывая высокий долг «РусГидро», в «Альфа-Инвестициях» не ждут, что государство (основной акционер) одобрит дивиденды
— ранее стало известно, что правительство России обсуждает введение моратория на выплату дивидендов компанией до 2028 года для стабилизации ее финансового состояния

🔄 Курсы валют (на 08:40 мск)
Самые дешевые наличные доллары можно купить:
🟠Камкомбанк (ст. м. «Проспект Вернадского», «Савеловская», «Марьино», «Тверская» и др.): купить доллары можно по ₽80,78, продать — по ₽80;
🟠Банк Казани (ст. м. «Автозаводская», «Менделеевская», «Улица 1905 года», «Сокольники»): купить доллары можно по ₽80,79, продать — по ₽80,25.
Самые дешевые евро:
🟠Камкомбанк (ст. м. «Проспект Вернадского», «Савеловская», «Марьино», «Тверская» и др.): купить евро можно по ₽91,99, продать — по ₽91,86;
🟠Солид Банк (ст. м. «Беговая», «Таганская»): купить евро можно по ₽92,1, продать — по ₽91,3.

📃 Корпоративные события
— «Россети Томск». ГОСА по дивидендам

📝 Другие важные события
— «ЭсЭфАй», «Акрон», «Интер РАО», «Новабев», «ФосАгро»: дивидендные гэпы
— Банк России: публикация «Обзора рисков финансовых рынков», аналитического материала «Мониторинг отраслевых финансовых потоков», новостного индекса деловой активности
— Россия: возобновляется автоматическая конвертация депозитарных расписок на акции российских эмитентов
— Турция: нет торгов, в стране четвертый день празднуется Курбан-байрам
— Делегации США и Китая проведут переговоры в Лондоне по поводу торговли между странами.
— США: потребительские инфляционные ожидания в мае — 18:00 мск

Подробнее 💱https://www.rbc.ru/quote/news/article/684664209a794750cd61cab7

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

#открытие_рф

⏺Российский рынок акций продолжает снижаться в начале недели.

Начальник отдела экономического и отраслевого анализа ПСБ Евгений Локтюхов ожидает сохранения коррекционных настроений на рынке на этой неделе и допускает снижение индекса Мосбиржи в минимумам мая. Локтюхов пояснил, что негативное пятничное закрытие — индекс МосБиржи не только резко снизился, но и показал снижение на 1,7% по итогам недели — технически смотрится «откровенно слабо». Аналитик также указал на отсутствие значимых поддерживающих новостей и крепкий рубль.

«Первой целью отката индекса МосБиржи в начале этой недели видим движение к минимумам мая (район 2670-2690 пунктов). Сегодня ждем перехода индекса в диапазон 2700-2750 пунктов», — отметил Локтюхов.

Впрочем, начальник отдела экспертов «БКС Мир Инвестиций» Альберт Короев считает, что причин для закрепления индекса Мосбиржи ниже 2700 пунктов стало меньше. В то же время аналитик напомнил, что фактором неопределенности остается геополитический фон.

⏺Долговой рынок также в красной зоне. Индекс ОФЗ (RGBI) с утра потерял еще почти 1,3% и вернулся ниже 111 пунктов.

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❗️Фьючерсы на доллар на Мосбирже аномально рухнули за одну минуту

В 11:29 мск июньский фьючерс на доллар (Si) на минимуме обвалился на 8,26% по сравнению с ценой закрытия торгов в пятницу — до ₽73 406, что соответствует курсу на уровне ₽73,4. За минуту котировки рухнули на 7,86%.

Но вскоре контракт отыграл потери и к 11:30 мск торговался уже по ₽79 577 (курс на уровне ₽79,6 за доллар, снижение на 0,54% к закрытию пятницы).

Аномалия произошла не только на графике ближайшего июньского фьючерса, но и в длинных контрактах (например, с исполнением в сентябре и декабре). На графике фьючерсов на евро также видно резкое снижение в эту минуту, но оно было менее выраженным, чем на графике фьючерсов на доллар.

Данные: TradingView

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🕵️‍♂️ Аномалия во фьючерсах на доллар: «ошибка толстого пальца» или «прощупывание» стакана?

🗣 «Кто-то перепутал цену, поставил ее ниже текущей и вынес стакан, те самые fat fingers («ошибка толстого пальца», который промахнулся и нажал не ту клавишу. — «РБК Инвестиции»). Подобное резкое движение возможно, т.к. ликвидность во фьючерсах на доллар оставляет желать лучшего после санкций на Мосбиржу, после которых перестал торговаться спот, т.е. сама валюта», — говорит Евгений Аврахов, генеральный директор ИФК «Опцион», компании, которая специализируется на алгоритмической торговле деривативами, акциями и валютой.

По его словам, сложно оценить, что это были за игроки, «но явно с каким-то более менее приличным счетом». Автор телеграм-канала Profit King Роман Дмитриев подсчитал, что за минуту аномальной просадки проторговалось порядка 41 тыс. фьючерсных контрактов на валюту.

🗣 «Я не знаю, что за игроки его обвалили. Не верю в теорию толстых пальцев. Возможно, кто-то «мерил глубину стакана». Не исключаю высокой вероятности тестирования уровней ₽74-75», — отмечает эксперт.

Подробнее 💱Фьючерсы на доллар на Мосбирже аномально рухнули за одну минуту

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

⚡️Мосбиржа с 10 июня начнет расчет индекса биткоина

Как сообщает торговая площадка, с 10 июня она будет публиковать значение нового «Индекса Мосбиржи ПФИ Биткоина». Периодичность расчета – один раз в день в 12:30 мск.

☝️Для расчета индекса биткоина будут использоваться данные о ценах бессрочных фьючерсов и свопов на пару BTCUSDT с четырех крупнейших криптобирж (Binance, Bybit, OKX и Bitget). Индекс будет рассчитываться как средневзвешенное значение цен с учетом весовых коэффициентов отобранных площадок. Коэффициенты будут присваиваться в зависимости от торговых объемов отслеживаемых инструментов и будут пересматриваться ежеквартально.

Подробнее 💱Мосбиржа назвала дату запуска индекса биткоина

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🛢Цены на нефть впервые за 1,5 месяца превысили $67 за баррель

Стоимость августовских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE выросла в моменте на 0,82% — до $67,02 за баррель. Нефть марки Brent торговалась выше отметки $67 за баррель впервые с 28 апреля.

Инвесторы ожидают переговоров по торговле между США и Китаем в Лондоне в надежде, что сделка может улучшить перспективы мировой экономики и, следовательно, спрос на нефть, пишет Reuters.

Подробнее 💱Цена нефти Brent впервые за 1,5 месяца превысила $67 за баррель

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💰В «Т-Инвестициях» назвали причины для роста курса доллара выше ₽90 в июле-августе

Рубль в июле-августе может начать слабеть, так что курс доллара, согласно прогнозу брокера, может подняться выше ₽90. Для этого в «Т-Инвестициях» видят три основания:

💱Снижение цен на сырье. Стоимость нефти Brent с конца марта по конец мая снизилась на 16,04%, до $62,78 за баррель.

«Экспортная выручка будет постепенно отражать устойчивое снижение сырьевых цен», — считает главный экономист «Т-Инвестиций» Софья Донец.

💱Рост импорта. По словам экономиста, импорт будет восстанавливаться быстрее на фоне исчерпания запасов, сформированных в конце прошлого года, и вернется к более устойчивому соотношению к внутреннему спросу. В апреле-мае предложение валюты было повышенным на фоне низкого спроса, что привело к переукреплению рубля.

💱Сезонный спрос на валюту

«Летняя сезонность будет снижать профицит баланса торговли и услуг и поддерживать розничный спрос на валюту», — поясняет Софья Донец.

Подробнее 💱 В «Т-Инвестициях» назвали причины для роста курса доллара выше ₽90 летом

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🍏 Уже через три часа Apple проведет ежегодную конференцию разработчиков WWDC, на которой презентует последние технологические новинки

В этом году мероприятие состоится при крайне неблагоприятном новостном фоне: Apple критикуют за отставание в области искусственного интеллекта и отсутствие технологических прорывов. В компании надеются убедить пользователей, что Apple — все еще значимый игрок на рынке ИИ, и замять разговор о самой технологии.

Разбираемся, что покажут на WWDC в этом году, могут ли ожидаемые анонсы оживить интерес к акциям компании и как аналитики оценивают их перспективы💱Какие новинки представит Apple и как это отразится на ее акциях

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💲ЦБ понизил официальный курс доллара на 1,6 копейки

Официальные курсы валют на вторник, 10 июня:

🔻доллар — ₽79,1543 (-1,6 копейки)
🔻евро — ₽90,3666 (-2,88 копейки)
🔻юань — ₽10,9784 (-3,26 копейки)

По курсу ЦБ проходят расчеты по ряду инструментов, в том числе по замещающим облигациям и фьючерсам на доллар и евро.

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

🗣🗣 Аналитики понизили рейтинг акций Tesla на фоне конфликта Маска и Трампа

Эксперты сразу двух аналитических компаний — Argus Research и Baird — понизили рейтинг акций Tesla, пишет Bloomberg. Обе сошлись во мнении, что из-за спора между Илоном Маском и Дональдом Трампом бумаги, вероятно, торгуются под влиянием нефундаментальных факторов.

🟠Argus Research: понижение с «покупать» до «держать»
🟠Baird: понижение с «выше рынка» до «нейтрально»

🗣 «Хотя у нас нет никаких указаний на то, как могут измениться отношения [между Трампом и Маском] или что каждый из них будет делать, мы считаем, что ситуация добавляет неопределенности перспективам Tesla. Кроме того, мы считаем, что это может усилить вопросы относительно ущерба бренду, который, как мы ожидаем, будет сохраняться до тех пор, пока не появятся устойчивые доказательства роста объемов [продаж автомобилей]», — отмечает аналитик Бен Калло из Baird.

☝️Более того, рынок скептичнее всего среди компаний с большой капитализацией настроен именно к Tesla.

Подробнее💱Аналитики понизили рейтинг акций Tesla на фоне конфликта Маска и Трампа

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

❗️ЦБ: частные инвесторы в мае были крупнейшими нетто-покупателями на рынке акций

Об этом говорится в Обзоре рисков финансовых рынков от ЦБ за май 2025 года. Физические лица купили бумаг на сумму ₽26,1 млрд. Помимо них, небольшие нетто-покупки совершили банки, входящие в перечень системно значимых: в мае они приобрели акций на сумму ₽3,3 млрд, что значительно ниже показателей апреля – ₽16,3 млрд.

Основными нетто-продавцами были:

🟠Некредитные финансовые компании в рамках управления собственными средствами: -₽15,9 млрд;
🟠Банки, не относящиеся к системно значимым: -₽8,6 млрд.

🖋🖋🖊Тенденции на рынке ОФЗ

Банк России зафиксировал, что во второй половине мая системно значимые кредитные организации активно продавали ОФЗ с плавающим купоном. В целом за месяц они реализовали ценные бумаги на сумму ₽66 млрд с плавающим купоном и ₽60,7 млрд с фиксированным.

«Рост продаж ОФЗ с плавающим купоном происходил в ожидании снижения ключевой ставки, при этом с начала года они реализовали ОФЗ-ПК на вторичном биржевом рынке на сумму ₽165,3 млрд», — отмечает регулятор.

Основной спрос на вторичном рынке ОФЗ предъявили некредитные финансовые организации: они увеличили покупки облигаций с ₽23,3 до ₽48,6 млрд за счет собственных средств и с ₽13,2 до ₽21,0 млрд в рамках доверительного управления. Также банки, не относящиеся к системно значимым, приобрели ОФЗ на сумму ₽38,4 млрд (в апреле продали на ₽14,2 млрд).

Фото: Банк России

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

✅ Корпоративные облигации с высоким рейтингом удерживают лидерство по доходности с начала года

По итогам первых четырех месяцев 2025 года наибольшую доходность среди российских инструментов показали корпоративные облигации с кредитными рейтингами «А» и «АА», отмечал ранее Банк России. В Обзоре рисков финансовых рынков за май эти инструменты продолжают лидировать с доходностью 15% и 13,5% соответственно.

Следом идут такие активы*:

💱 Депозиты в рублях — 9,6%
💱 БПИФы денежного рынка — 9%
💱 Корпоративные облигации «ААА» — 8,2%
💱 ОФЗ — 7,7%
💱 Корпоративные облигации «BBB» — 5,9%
💱 Акции строительной отрасли — 5,8%
💱 Акции финансовой отрасли — 2,4%
💱 Акции транспортной отрасли — 0,2%

💲Наихудший результат среди российских инструментов с начала года оказался у депозитов в долларах США на фоне ослабления американской валюты — вложения в этот инструмент дали убыток в 22,2%.

Подробнее💱ЦБ назвал самый доходный рублевый актив с начала 2025 года

* Все доходности на инфографике указаны в рублях. Среди активов представлены не только российские, но и некоторые иностранные.

Данные: Банк России

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»

💱 Зрители против аналитика?

Но обсуждать будем, конечно же, то, что вы выбрали сегодня в опросе! Подключайтесь в 21:05, смотрите «Рынки.Итоги» на телеканале РБК — поговорим о главных новостях этого дня.

(следить за трансляцией можно также на нашем сайте или на Rutube 💱)!

💱 Задать вопрос 💱

💱 Подписаться на «Сам ты инвестор!»