📊 Индекс Мосбиржи лихорадит уже неделю. За период с 20 по 24 мая его снижение превысило 3%, по итогам понедельника основной российский бенчмарк упал на 2,86%. Этому предшествовал комментарий ЦБ о том, что на ближайшем заседании в июне ставка может быть повышена. Эксперты пока робко, но все же заговорили об окончании бычьего тренда.

В то же время некоторые аналитики прогнозируют рост рынка по итогам года. Мы, как и они, надеемся, что все обойдется. Подробный разбор ситуации — в материале «РБК Инвестиций».

«Угрожающая картина» 👉 Эксперты о падении рынка акций и его перспективах

@selfinvestor

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— индекс Мосбиржи завершил торги понедельника снижением на 2,86% до 3 299,22 пункта
— в итоге индикатор вышел из восходящего канала, в котором двигался с декабря прошлого года
— коррекция стартовала 20 мая. Триггером к снижению послужили акции «Газпрома», занимающие в индексе Мосбиржи приличную долю (9,04%), отметили в БКС
— среди причин падения в брокере также назвали заявления о возможном повышении ключевой ставки, укрепление рубля и ухудшение ценовой конъюнктуры на рынке нефти
— в «Альфа-Инвестициях» также указали на рост доходностей рублевых облигаций, который вызвал переток средств из акций в облигации
— в результате с 20 мая индекс Мосбиржи потерял 8,31%
— по мнению экспертов «Альфа-Инвестиций», сейчас на рынке идет стандартная техническая коррекция после роста на 19%, усиленная закрытием маржинальных длинных позиций
— в случае дальнейшего укрепления рубля или быстрого падения цен на нефть рынок на этой неделе может протестировать отметку 3235 пунктов предупредили в БКС
— в тоже время в «Финаме» указали на текущую перепроданность индекса Мосбиржи и вероятность разворота в ближайшее время
— учитывая текущие условия, коррекция более 10% кажется маловероятной, и после стабилизации маржинальных позиций рынок может показать улучшение, считает директор по стратегии «Финама» Ярослав Кабаков.

💿 Акции НЛМК
— акции НЛМК по итогам понедельника оказались в лидерах падения в индексе Мосбиржи, потеряв 14,18%, до ₽219,22
— сильную просадку акции НЛМК испытали на фоне дивидендного гэпа, отметили в БКС
— однако дневные потери в полтора раза превысили размер дивидендов, то есть в снижении котировок была и весомая общерыночная составляющая, считают в брокере
— компания выплатит акционерам ₽25,43 на акцию с дивдоходностью около 10%
— сильная просадка носит только временный характер и будет постепенно компенсироваться — так как бумага имеет значительный вес и интерес среди инвесторов, уверены эксперты инвестиционной платформы «ИнвойсКафе»

🗿💵💶 Российская валюта
— на торгах 27 мая доллар впервые с 30 января упал ниже ₽89, по итогам дня пара доллар/рубль потеряла 1,01%, до ₽88,62 за доллар
— эксперты в качестве причин укрепления рубля называют заявления ЦБ о вероятном сохранении жесткой ДКП и возможности еще одного повышения процентной ставки в этом году и налоговый период
— в БКС также указывают на существенное сокращение импорта, вызванное санкциями и геополитикой
— в то же время налоговый фактор потеряет свое влияние 28 мая
— на этом фоне доллар во вторник может вернуться к ₽90, считают в банке «Санкт-Петербург»

💰 Последний день для покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 27 мая
— Банк «Авангард». Дивиденды — ₽33,46. Дата выплаты — 13 июня. Доходность — 3,63%
— Electronic Arts. Дивиденды — $0,19. Дата выплаты — 19 июня. Доходность — 0,14%

📃 Корпоративные события
— Hello Group: до открытия рынка в США, ожидания: EPS — ¥2,03, выручка — ¥2,48 млрд
— JOYY: после закрытия рынка в США, ожидания: EPS — $0,75, выручка — $553,36 млн
— «ФСК-Россети»: заседание совета директоров. В повестке вопрос дивидендов
— Henderson: операционные результаты за апрель 2024 года, День инвестора

📝 Другие важные события

— Мосбиржа начнет торги поставочными фьючерсами на акции «Русснефти», «Европлана», ДВМП и привилегированные акции «Татнефти»
— Встреча заместителей министров финансов и управляющих центральными банками стран БРИКС в Москве
— Банк России опубликует бюллетень «О чем говорят тренды»
— США: индекс динамики цен на дома CaseShiller 20, март — 16:00 мск
— США: президент ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари выступит с речью — 16:55 мск
— США: индекс потребительского доверия от Conference Board, май — 17:00 мск

https://quote.ru/news/article/665553169a7947ad6fdac2aa

@selfinvestor

#открытие_рф

🇷🇺 Начинаем день с позитива

UPD. После позитивного открытия индекс Мосбиржи ушел в минус. На 10:06 мск бенчмарк торговался на уровне 3280,16 пунктов.

Индекс Мосбиржи с начала коррекции 20 мая потерял более 8%. Эксперты отмечают, что тренд на рост на российском рынке остается и акции после перерыва продолжат рост.

▪️ Наталия Пырьева, аналитик «Цифра брокер»

«Позитивные предпосылки на рынке акций никуда не исчезли. Это тем не менее все еще высокая дивидендная доходность, невысокие оценочный коэффициенты, рост корпоративных доходов, в финансовом секторе, например. Поэтому мы настроены конструктивно и ожидаем продолжения позитивной динамики фондовых индексов по завершению коррекции».

▪️ Василий Карпунин, руководитель направления аналитики Альфа-Инвестиций

«В последнее время меняются прогнозы по уровню процентных ставок на конец года, а также по длительности сохранения жесткой ДКП. В этих условиях рынок акций может быть чуть ниже, чем если бы мы видели замедление инфляции и снижение ключевой ставки (+рост цены облигаций).
Тем не менее вполне допускаем 3600+ по индексу Мосбиржи к концу года при прохождении пика по ключевой ставке».

Данные: TradingView

@selfinvestor

❕ Совет директоров «Светофор Групп» рекомендовал выплатить дивиденды по результатам 2023 года в размере ₽0,6 на одну обыкновенную и ₽4,54 на одну привилегированную акцию.

Такая выплата дает дивдоходность по текущим ценам в 2,25% и 8,4% соответственно. Последний день для покупки акций под дивиденды — 8 июля.

Окончательное решение по дивидендам примут акционеры компании на годовом общем собрании 28 июня.

@selfinvestor

🇺🇸 Американские биржи впервые за 100 лет перешли на режим торгов Т+1

С 28 мая расчеты по заключенным сделкам и поставка приобретенных активов осуществляются на следующий торговый день после дня заключения сделки. Ранее расчеты производились на второй торговый день после сделки (Т+2). Кроме США, на новый режим торгов также перешли биржи Канады и Мексики, сообщил Bloomberg.

Уолл-стрит вернулась к такому режиму торгов впервые со времен «ревущих двадцатых». Тогда от системы торгов Т+1 отказались, поскольку объемы стали слишком большими, а торговля акциями включала обмен бумажными сертификатами акций.

Возвращение режима Т+1 должно ускорить расчеты и снизить риски в финансовой системе, пишет Bloomberg. В то же время Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) предупредила, что переход на новый режим торгов может привести к «краткосрочному росту числа неудачных расчетов и проблем для небольшого сегмента участников рынка».

Подробнее ➡️ https://quote.ru/news/article/66558bb29a794760b921a769

@selfinvestor

📖 Банк России рекомендует раскрывать больше информации при проведении IPO

Мы рекомендуем эмитентам при публичном размещении акций раскрывать информацию о принципах и подходах к распределению бумаг среди инвесторов до начала сбора заявок, а также о фактическом получении актива по итогам продаж.

Сейчас только отдельные компании сообщают о том, как будут распределяться акции на IPO. В результате большинство инвесторов не может оценить возможный объем бумаг, который они рассчитывают получить, что приводит в том числе к дополнительному замораживанию денежных средств при подаче заявок на участие в публичном размещении. Это также оказывает влияние на снижение ликвидности на фондовом рынке.

Мы полагаем, что раскрытие информации будет способствовать повышению прозрачности проведения IPO и росту доверия инвесторов к российскому фондовому рынку. Брокеры, в свою очередь, должны предупреждать своих розничных клиентов о том, что поручение может быть не исполнено совсем или не в полном объеме.

Также эмитентам рекомендуется раскрывать информацию об акционерах, которые обязуются какое-то время не продавать свои акции. При этом следует указывать сроки действия этого ограничения и возможные исключения. Такие сведения необходимо раскрывать в форме сообщения о существенном факте.

🗣 Брокеры попросят Мосбиржу запустить вторичные торги акциями «Элемента»

Как пишут «Ведомости», инвесторов беспокоит то, что на Московской бирже больше ликвидности, чем на СПБ Бирже, которая выбрана площадкой для IPO группы «Элемент». И СПБ Биржа, и «Элемент» находятся под санкциями США, соответственно, для них это размещение не несет рисков в отличие от Мосбиржи (если бы проходило на ней). В то же время, по словам источника издания, вторичные торги не воспринимаются как финансирование деятельности, а следовательно не несут санкционных рисков. Ожидается, что соответствующее обращение брокеров к Мосбирже будет подано уже после подведения итогов IPO.

🏦 Позиция Мосбиржи: решение о допуске бумаг ко вторичным торгам может приниматься только после подведения итогов размещения акций.

🏦 Позиция СПБ Биржи: расширение количества пулов ликвидности и торговых площадок увеличивает общую ликвидность акций эмитента, поэтому на СПБ Бирже приветствуют появление ценных бумаг на других площадках.

@selfinvestor

❗️ Минфин отменил аукцион ОФЗ в эту среду из-за «возросшей волатильности»

🗣 «Минфин России в связи с возросшей волатильностью на финансовых рынках информирует о непроведении 29 мая 2024 года аукционов по размещению ОФЗ в целях содействия стабилизации рыночной ситуации», — говорится в сообщении ведомства.

За последнюю неделю индекс гособлигаций RGBI упал на 2,49%, до 108,73 пункта. С начала 2024 года бенчмарк упал на 10,16%.

☝️ Эксперты ранее сообщали «РБК Инвестициям», что инвесторы опасаются сохранения жесткой монетарной политики в течение долгого времени, а также возможного повышения ставки ЦБ на ближайшем заседании 7 июня, о чем заявлял зампред Банка России Алексей Заботкин.

https://quote.ru/news/article/6655d0509a794748f223710e

@selfinvestor

❕ Группа «Мать и Дитя» завершила перерегистрацию в России в специальном административном районе (САР) на острове Октябрьский в Калининградской области. Процесс конвертации ГДР в акции нового российского юрлица может занять до 15 дней со дня его регистрации, то есть с 28 мая.

Торги бумагами «Мать и Дитя» на Мосбирже были приостановлены с 25 мая. Они возобновятся после того, как будет завершена автоматическая конвертация расписок в акции МКПАО.

@selfinvestor

❕ Совет директоров «Россетей» рекомендовал не выплачивать дивиденды по итогам 2023 года. В последний раз компания делала выплаты акционерам в 2021 году по итогам 2020-го.

@selfinvestor

💼 «Альфа-Инвестиции» назвали топ-5 акций для покупки на снижающемся рынке

С 20 мая индекс Мосбиржи снизился более чем на 6%. Некоторые эксперты ожидают продолжения коррекции. В «Альфа-Инвестициях» назвали пять акций, на которые следует обратить внимание инвесторам в такой ситуации.

▪️ЛУКОЙЛ. Бумаги компании — «самые дешевые» по мультипликаторам среди нефтяных компаний российского рынка. Аналитики ожидают высокую дивдоходность акций в долгосрочном периоде даже после снижения рублевых цен на нефть.

▪️Совкомбанк. Акции банка также выглядят «дешевыми» по мультипликаторам, если учитывать такие показатели, как высокие темпы роста и рентабельность собственного капитала (ROE). Привлекательность акций Совкомбанка также будет возрастать по мере интеграции Хоум Банка.

▪️«Южуралзолото» (ЮГК). Акции золотодобытчика позволяют инвестору заработать на росте цен на золото, которое с начала года подорожало на 14%.

▪️«Ростелеком», «префы». Бумаги компании оценены дешевле МТС. Кроме того, в холдинг входят перспективные цифровые бизнесы, стоимость которых может быть раскрыта через IPO. Это позитивно повлияет на рыночную стоимость самой компании.

▪️«Транснефть». Финансовые результаты компании — стабильно высокие и не зависят от цен на нефть, так как она занимается транспортировкой, а не добычей нефти. Долгосрочно «Транснефть» способна обеспечивать дивидендную доходность на уровне 10%.

https://quote.ru/news/article/6655a4b99a79477984adcb08

@selfinvestor