⚡️ Минфин: спрос иностранцев на обмен активами равен предложению россиян

Спрос на процедуру обмена заблокированными активами со стороны нерезидентов примерно равен предложению россиян. Об этом заявил журналистам
заместитель министра финансов Алексей Моисеев в кулуарах форума ПМЭФ-2024.

🗣 «Насколько мне известно, там довольно существенный интерес. Скажем так, мы видим интерес адекватный тому, что есть со стороны России. Не могу сказать, что там большой перевес, но вот адекватный тому, что российские заявители подали, примерно такой же спрос со стороны иностранцев тоже видим», — сказал он.

Ранее стало известно, что россияне предложили к обмену заблокированные бумаги на 35,3 млрд рублей.

@selfinvestor

🏦 «Сбер» рассчитывает сохранить дивиденды на уровне 50% от прибыли на фоне изменений в налоговой системе. Об этом сообщил журналистам глава банка Герман Греф в рамках форума ПМЭФ-2024. Его слова передает корреспондент РБК.

🗣 «Мы сейчас считаем все последствия по тому проекту, который был опубликован. Будет окончательный расчет, наверное, сделан после того, как мы выясним, в том числе, все детали, связанные с новым пакетом. Но что бы ни было, конечно, мы будем стараться сохранить план по выплатам (дивидендов. — РБК) в 50%. И сейчас тоже не пересчитываем наш бизнес-план на 2025-2026 годы, чтобы все параметры были на столе. И в целом, я думаю, что мы с этой задачей справимся», — сказал он.

@selfinvestor

🏛 Главы Сбербанка и ВТБ Герман Греф и Андрей Костин ожидают от Банка России дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики

🏦 Глава Сбербанка Герман Греф

Ждать смягчения денежно-кредитной политики ЦБ не стоит, есть вероятность повышения ставки. Об этом глава банка Герман Греф заявил в рамках форума ПМЭФ-2024. Его слова передает корреспондент РБК

«Тренд инфляции пока сохраняется и он выше наших прогнозов, выше ожиданий Центрального банка, поэтому, скорее всего, ставка будет как минимум сохранена. Во всяком случае оснований для снижения нет, никаких триггеров, которые могли бы привести к снижению, мы пока не видим», — сказал он.

🏦 Глава ВТБ Андрей Костин

Глава ВТБ Андрей Костин рассказал, что ожидает повышения ключевой ставки ЦБ РФ в эту пятницу.

«Я думал, что завтра ставка сохранится, но услышав о том, что [глава ЦБ РФ] Эльвира Сахипзадовна [Набиуллина] решила довести [инфляцию] до 4% в следующем году, я понял, что ставка, наверное, поднимется завтра», — сказал он в интервью телеканалу «Россия-1» в рамках форума ПМЭФ-2024.

@selfinvestor

🟢 NVIDIA обошла Apple и заняла 2 место среди самых дорогих компаний мира, уступив только Microsoft. При этом капитализация производителя чипов впервые поднялась выше $3 трлн

▪️Акции NVIDIA по итогам торгов 5 июня выросли на 5,16% — до $1224,4, что увеличило рыночную стоимость чипмейкера до $3,012 трлн.
▪️Бумаги Apple прибавили 0,78% — до $195,87, а ее капитализация составила $3,003 трлн.
▪️Рыночная стоимость Microsoft составила $3,151 трлн.

В последний раз NVIDIA стоила больше, чем Apple, в 2002 году, за пять лет до выпуска первого iPhone. В то время обе компании стоили менее $10 млрд каждая.

В 2023 году акции NVIDIA взлетели почти на 240%, а с начала этого года прибавили еще около 147% на фоне ажиотажа вокруг технологий искусственного интеллекта.

UPD. На премаркете 6 июня акции NVIDIA продолжили расти. На 14:32 мск бумаги торговались на уровне $1248,52.

Подробнее ➡️ https://quote.rbc.ru/news/article/66602ee09a79471a8573740a

@selfinvestor

🇪🇺 ЕЦБ впервые с 2019 года понизил ставки.

Базовая процентная ставка снизилась до 4,25%, маржинальная кредитная ставка — до 4,5%, а депозитная ставка — до 3,75%.

Европейский регулятор по-прежнему намерен вернуть инфляцию к среднесрочной цели в 2%, говорится в пресс-релизе.

Решение регулятора совпало с ожиданиями рынка. Такого исхода ожидали все 82 экономиста, опрошенных Reuters.

Более двух третей респондентов (55 из 82) посчитали, что совет управляющих ЕЦБ сократит ставку еще дважды в этом году — в сентябре и декабре.

Европейский центральный банк с июля 2022 года ужесточал денежно-кредитную политику для борьбы с ускоряющейся инфляцией, которая в октябре 2022 года подскочила выше 10%. До этого момента ставка по депозитам была отрицательной (–0,5%), базовая ставка составляла 0%, а по маржинальным кредитам — 0,25%.

@selfinvestor

🏦Глава набсовета Мосбиржи заявил о неизбежности перехода на режим торгов Т+0 в будущем

Об этом глава наблюдательного совета Московской биржи Сергей Швецов сказал в ходе Петербургского международного экономического форума — 2024.

🗣 «Вот мы буквально несколько месяцев назад вместе со всем цивилизованным миром перешли на Т+1. Но нас все равно ждет Т+0, никуда мы не денемся», — считает Швецов. Он пояснил, что клиент хочет мгновенно проводить сделки, не беря на себя какие-то сильные риски.

Отвечая на вопрос о том, какие условия необходимы для перехода, Швецов сказал, что для этого нужна готовность не только биржи, но и самих клиентов.

🗣 «Биржа может куда угодно перейти, но если клиенты не могут, мы же не можем без клиентов. Поэтому должны создаться предпосылки не только для биржи, но и для клиентов в этот режим перейти», — уточнил он.

Швецов также напомнил, что биржа запустила режим T+0 в 1993 году. Но возникла задача привлечь иностранный капитал и «состыковать» российский расчетный цикл с иностранным, где тогда был режим Т+2 (а еще раньше — T+5). Поэтому бирже пришлось вернуться на T+2, сказал Швецов.

Режим Т+0 означает, что поставка актива происходит в день покупки, а режим T+2 предполагает поставку на второй торговый день после дня покупки. Это важно в ряде случаев. Например, при покупке акций под дивиденды необходимо, чтобы бумага была поставлена до определенной даты, иначе инвестор не попадет в реестр акционеров, которым полагаются дивиденды

31 июля 2023 года Мосбиржа перевела акции и еврооблигации с режима T+2 на T+1. ОФЗ и корпоративные облигации в рублях на тот момент уже торговались в T+1. С 28 мая 2024 года биржи США также перешли на Т+1.

@selfinvestor

📦 Ozon должен до конца 2025 года провести редомициляцию

Такое поручение компания получила от правительственной комиссии, сообщает ТАСС со ссылкой на статс-секретаря - замглавы Минпромторга Виктора Евтухова.

Расписки Ozon на Мосбирже в первые минуты после этой новости подорожали примерно на 1%, однако вскоре рост сошел на нет. По состоянию на 18:34 мск бумаги торговались по ₽4403 (+0,06% к уровню закрытия предыдущей сессии).

@selfinvestor

🏛 В пятницу ЦБ примет решение по ключевой ставке. Большинство участников консенсус-прогноза РБК — 18 из 30 аналитиков крупнейших банков и инвестиционных компаний — ожидает, что ключевая ставка останется неизменной. Треть опрошенных ожидает повышения ставки до 17%.

▪️Аналитики Национального рейтингового агентства (НРА): «Ускоряющийся рост цен будет признан угрозой финансовой стабильности, и ключевая ставка в базовом сценарии будет увеличена на 100 б.п. до 17%». Вероятность повышения — 60%, еще 40% - сохранение ставки на текущем уровне.

Аргументы против повышения:
— тренд к повышению нормы сбережения населения,
— сокращение выдач ипотечных кредитов,
— сокращение роста потребительского кредитования на фоне недавно принятых макропруденциальных мер,
— укрепление российского рубля.

«Однако этих аргументов, на наш взгляд, недостаточно, так как проинфляционные факторы доминируют» .

▪️Денис Попов, главный аналитик ПСБ: «Ожидания торможения динамики ВВП со второго квартала пока не оправдываются. Более высокий рост — дополнительное давление на цены, поэтому ждать смягчения ДКП не стоит. С учетом устойчивого замедления деловой активности в секторе услуг повышение ставки считаем нецелесообразным. В пятницу ждем сохранения ключевой ставки на уровне 16%».

▪️Аналитики Альфа-Банка: «Недавний комментарий зампреда ЦБ РФ Заботкина указывает на то, что повышение ставки до 17% на заседании 7 июня — это вполне реалистичный сценарий. Мы также считаем, что с учетом роста инфляционных рисков, вероятность снижения ставки ниже 16% в этом году теперь выглядит незначительной».

▪️Юрий Кравченко, начальник отдела анализа банков и денежного рынка «Велес Капитала»: «С момента предыдущего заседания ЦБ вероятность подъема ключевой ставки заметно повысилась. В пользу такого варианта свидетельствуют сохранение повышенной экономической, потребительской и кредитной активности, а также отсутствие устойчивого тренда замедления инфляции и нестабильность инфляционных ожиданий населения».

«Однако повышать ставку было бы логично на опорном заседании в конце июля — вместе с изменением макропрогноза. Ожидаем, что 7 июня ЦБ сохранит ставку на уровне 16%, но вместе с тем ужесточит риторику».

@selfinvestor

🏦 Деловой завтрак «Сбера» в рамках ПМЭФ начался с видеоролика, который был озвучен голосом председателя думского комитета по бюджету и налогам Андрея Макарова. Голос был сгенерирован искусственным интеллектом.

По оценкам Сбербанка, до 2030 года ИИ может добавить 4-6% к ВВП.

@selfinvestor

🏦 По оценкам Сбербанка, рост государственных расходов за счет роста налогов приводил к падению ВВП на 0,47% при повышении налогов на 1 п.п.

«Частные инвестиции, как минимум, в 2-2,5 раза эффективнее, чем государственные. Поэтому любое повышение налогов — это вычет из ВВП», — указал глава Сбербанка Герман Греф.

Фото: слайд из презентации на деловом завтраке «Сбера» в рамках ПМЭФ

@selfinvestor

🏦 Герман Греф: отмена налоговой льготы на долгосрочное владение акциями создаст на рынке «огромную волатильность»

Сейчас инвестор освобожден от уплаты налога при продаже акций, которыми он владел более пяти лет. Минфин предлагает отменить льготу, если годовой доход инвестора превысит ₽50 млн.

🗣«Если эта норма сейчас будет отменена, то мы увидим огромную волатильность на рынке уже в этом году, потому что у нас огромные запросы со стороны частного сектора: нужно ли продавать акции?», — предупредил Греф на деловом завтраке «Сбера» в рамках ПМЭФ.

Он пояснил, что в случае отмены льготы инвесторам, которые владели акциями 15-20 лет, необходимо будет продать бумаги в этом году, чтобы в следующем году не платить достаточно большой налог из-за переоценки актива.

🗣«Ну конечно мы увидим, что все они побегут продавать акции, чтобы в этом году зафиксировать не облагаемый доход. Конечно, такая волатильность на рынке никому не нужна. Я думаю, что это надо слышать», — сказал Греф.

Подробнее ➡️ Греф предупредил о рисках отмены льготы на долгосрочное владение акциями

@selfinvestor

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🏛 Ставка ЦБ
— в пятницу, 7 июня, в 13:30 мск Банк России опубликует решение по ключевой ставке
—пресс-конференция главы ЦБ Эльвиры Набиуллиной по итогам заседания состоится в 17:00 мск
— ранее в июне большинство участников консенсус-прогноза РБК (18 из 30) предполагали, что регулятор оставит ставку на уровне 16%
— треть опрошенных аналитиков крупнейших банков и инвестиционных компаний тогда ожидали повышения ставки до 17%
— но в «Альфа-Инвестициях» указали, что базовый сценарий на рынке теперь сместился в сторону повышения ключевой ставки с 16 до 17%
— в «БКС Мир Инвестиций» отметили, что решение ЦБ по ставке способно повлиять на динамику всех рублевых активов, в том числе в среднесрочной перспективе
— брокер предупредил, что слишком жесткое решение или соответствующая риторика регулятора может оказать ощутимое давление на акции многих компаний
— в «Альфа-Инвестициях» считают, что рынок облигаций уже заложил в цены сценарий повышения ставки до 17%, так что чрезмерной негативной реакции быть не должно, если не будет роста ставки выше 17%

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— индекс Мосбиржи по итогам торгов снизился на 0,62% — до 3192,38 пункта, индекс РТС опустился на 0,74% — до 1131,97 пункта
— после двух дней восстановления от локальных минимумов российский рынок акций взял паузу перед заседанием Банка России, указали в «Велес Капитала»
— российский рынок фактически находится на перепутье с почти равной вероятностью усиления отскока или новой волны распродаж, полагают в «БКС Мир инвестиций»
— aактор пятницы, скорее всего, будет способствовать сохранению боковой динамики или даже умеренному снижению, считают в брокерской компании
— кроме восстановления цен на нефть марки Brent с $77 до $80 за баррель, позитивных факторов для рынка акций сегодня нет, предупредили в «Альфа-Инвестициях»
— там ожидают, что в ближайшие сессии индекс Мосбиржи будет меняться в торговом коридоре 3090-3250 пунктов

🛢 Цены на нефть
— wены на нефть продолжили восстановиться
— eтром 7 июня августовские фьючерсы на ICE Futures в моменте подорожали на 0,28%, до $80,1 за баррель
— днем ранее министры ОПЕК+ заявили, что организация будет реагировать на любые изменения на рынке и корректировать поставки нефти.
— это спровоцировало резкий скачок цен на рынке
— котировки нефти поддерживает новостной фон, а также низкие ценовые уровни, которые стимулируют активность спекулянтов, рассказали в «Альфа-Инвестициях»
— более существенному росту препятствует решения стран ОПЕК+ о более раннем, чем ожидалось, выходе из соглашения об ограничении добычи, а также данные по запасам нефти от Минэнерго США, которые указали на слабый спрос в стране, сообщили в УК «Первая»

https://quote.ru/news/article/6662a0a09a79477fbeac18fc

@selfinvestor

🦢 Греф назвал двух «черных лебедей» для российской экономики

Российскую экономику могут ждать два черных лебедя — геополитика и новая пандемия. Об этом глава Сбербанка Герман Греф сказал журналистам в рамках ПМЭФ.

🗣 «Я думаю, что два «черных лебедя» у нас сегодня точно на столе лежит, причем оба геополитические. Первое, это, конечно же, риск пандемии. Увы, она глобальная и этот риск оценивается всеми экспертами достаточно высоко. Второй риск — это геополитический риск. Риск возможных геополитических трений, которые могут закончится, увы, неблагоприятно с точки зрения военных действий, глобальной войны и т.д.», — спрогнозировал он.

Глава «Сбера» сообщил, что компания проводила опрос экспертов и лидеров бизнеса о том, какие риски они считают глобальными и самыми существенными. По словам банкира, эти два риска с большим отрывом разделили первое место.

«Черный лебедь» — это труднопрогнозируемое и редкое событие, которое, тем не менее, имеет значительные последствия. Теорию придумал американский математик и экономист Нассим Талеб в 2004 году. Практически все значимые научные открытия, исторические и политические события, достижения искусства и культуры, такие как развитие и внедрение интернета, Первая мировая война, биржевой крах в США в 1929 году, распад Советского Союза и мировой экономический кризис 2008 года — события типа «черный лебедь».

@selfinvestor

👀 В «Т-Инвестициях» допустили рост ключевой ставки выше 20% в рисковом сценарии

Аналитики «Т-Инвестиций» (бывшие «Тинькофф Инвестиции») представили несколько сценариев по ключевой ставке на площадке «Т-Двор» в Санкт-Петербурге. Рисковый сценарий предполагает рост ставки выше 20%, передает корреспондент «РБК Инвестиций».

До такого уровня ставка может вырасти в случае реализации сильного внешнего шока — например, девальвации рубля и заметного ускорения инфляции за счет факторов спроса и предложения.

🗣«Если будет сильный шок, ставка будет выше 20%», — отметил глава инвестиционной аналитики «Т-Инвестиций» Кирилл Комаров. Однако он подчеркнул в разговоре с «РБК Инвестициями, что сейчас аналитики не видят никаких предпосылок к этому и данный сценарий — это просто демонстрация того, что может быть, если появится какой-то «черный лебедь».

По итогам заседания ЦБ 7 июня «Т-инвестиции» с вероятностью 80% ждут сохранения ставки на уровне 16%. Вероятность роста ставки до 17% оценивается брокером в 20%. Базовый сценарий аналитиков, согласно презентации, предполагает, что ЦБ в ноябре приступит к снижению ставки.

@selfinvestor