ОБЩЕЕ КОЛИЧЕСТВО СЛУЧАЕВ КОРОНАВИРУСА В МИРЕ С НАЧАЛА ПАНДЕМИИ ПРЕВЫСИЛО 100 МИЛЛИОНОВ
За последние сутки число новых выявленных случаев Covid-19 составило 449.1К vs 455.9К накануне. Смертность: 9.6К vs 9.5К двумя днями ранее.
Мир разменял первую крупную круглую цифру по числу заразившихся – началась вторая сотня миллионов. Но, тренд по новым случаям продолжает снижаться.
В Нидерландах антиковидные протесты перешли в достаточно активную фазу – пока это первый случай столь радикального неприятия новых ограничительных мер. В Австрии с сегодняшнего дня обычные маски уже не считаются защитой - в магазинах и общественном транспорте австрийцы обязаны пользоваться только респираторами определенной конструкции.
За последние сутки число новых выявленных случаев Covid-19 составило 449.1К vs 455.9К накануне. Смертность: 9.6К vs 9.5К двумя днями ранее.
Мир разменял первую крупную круглую цифру по числу заразившихся – началась вторая сотня миллионов. Но, тренд по новым случаям продолжает снижаться.
В Нидерландах антиковидные протесты перешли в достаточно активную фазу – пока это первый случай столь радикального неприятия новых ограничительных мер. В Австрии с сегодняшнего дня обычные маски уже не считаются защитой - в магазинах и общественном транспорте австрийцы обязаны пользоваться только респираторами определенной конструкции.
🔴 - развивающиеся рынки следуют в русле глобальных умеренных продаж рисковых активов. Продолжает торговаться хуже аналогов локальный долг Бразилии, где властям не удается справиться с инфляцией, и растет вторая волна коронавируса
ЦБ КАЗАХСТАНА СОХРАНИЛ СТАВКУ НА УРОВНЕ 9.0%, ВСЕ ВНИМАНИЕ – НА РАСТУЩУЮ ИНФЛЯЦИЮ
Национальный Банк Казахстана в соответствии с ожиданиями, принял решение сохранить базовую ставку на уровне 9.0% годовых. Как указал регулятор, решение принято с целью возвращения инфляции в целевой коридор 4–6% в среднесрочном периоде и обусловлено смещением баланса рисков в сторону проинфляционных факторов.
Увеличилось внешнее и внутреннее инфляционное давление, возросли риски дальнейшего повышения цен на продовольствие, наблюдаются повышенные инфляционные ожидания. Продовольственная инфляция ускорилась до 11.3% (г/г) в результате значительного удорожания масла, яиц, сахара и овощей.
Заякорение инфляционных ожиданий является основой для достижения цели по инфляции в 21-22 гг, в этой связи текущий уровень базовой ставки позволит достигнуть цели по инфляции в 4–6% к концу 2021 года. Годовая инфляция в Казахстане в декабре 2020 года ускорилась до 7.5%, оставаясь заметно выше цели Нацбанка.
Национальный Банк Казахстана в соответствии с ожиданиями, принял решение сохранить базовую ставку на уровне 9.0% годовых. Как указал регулятор, решение принято с целью возвращения инфляции в целевой коридор 4–6% в среднесрочном периоде и обусловлено смещением баланса рисков в сторону проинфляционных факторов.
Увеличилось внешнее и внутреннее инфляционное давление, возросли риски дальнейшего повышения цен на продовольствие, наблюдаются повышенные инфляционные ожидания. Продовольственная инфляция ускорилась до 11.3% (г/г) в результате значительного удорожания масла, яиц, сахара и овощей.
Заякорение инфляционных ожиданий является основой для достижения цели по инфляции в 21-22 гг, в этой связи текущий уровень базовой ставки позволит достигнуть цели по инфляции в 4–6% к концу 2021 года. Годовая инфляция в Казахстане в декабре 2020 года ускорилась до 7.5%, оставаясь заметно выше цели Нацбанка.
КОЛИЧЕСТВО ПРОВЕДЕННЫХ ТЕСТОВ В РОССИИ ПРЕВЫСИЛО 100 МИЛЛИОНОВ
РОССИЯ
• 18 241 заболевших за сутки vs 19 290 и 21 127 в предыдущие пару дней.
• 564 умерших vs 456 и 491 в последние два дня.
МОСКВА:
• 2 317 заболевших вчера vs 2 382 и 3 069 за предыдущие двое суток.
• 70 умерших vs 61 и 74 в предыдущие два дня.
Количество тестов за вчера – 300 тысяч (позавчера – 400К)
РОССИЯ
• 18 241 заболевших за сутки vs 19 290 и 21 127 в предыдущие пару дней.
• 564 умерших vs 456 и 491 в последние два дня.
МОСКВА:
• 2 317 заболевших вчера vs 2 382 и 3 069 за предыдущие двое суток.
• 70 умерших vs 61 и 74 в предыдущие два дня.
Количество тестов за вчера – 300 тысяч (позавчера – 400К)
#AlgoTrading_news
MMI совместно с Алго Капитал
Стратегии доверительного управления «Алго Капитал». Итоги 2020 года
Международная стратегия NC3816 (базовая валюта - доллары США, 19 бирж мира, 86 фьючерсов) закрыла год с результатом +43.9% в долларах США. Минимальная сумма инвестирования $100 000. Стратегия NC3816 предназначена только для квалифицированных инвесторов.
Стратегия Энергия (базовая валюта – рубли РФ, Московская биржа, 14 фьючерсов) за 2020 год заработала +107.2%. Минимальная сумма инвестирования 6 млн руб.
Стратегия Сбалансированная (базовая валюта – рубли РФ, Московская биржа, 14 фьючерсов + ОФЗ). В 2020 году результат стратегии составил +36,6%. Минимальная сумма от 400 000 руб. Возможно открытие в рамках ИИС (доверительное управление).
Для частных клиентов «Алго Капитал» доступна линейка из 7 стратегий доверительного управления, диверсифицированных по уровню таргетируемой доходности и допустимого риска. Выбирайте стратегию на официальном сайте «Алго Капитал». Оставьте заявку и получите подробную консультацию от профессионалов.
Для новых клиентов действуют специальные условия. Возможно удаленное заключение договора онлайн с помощью учётной записи на портале Госуслуг.
Как самостоятельно выбрать стратегию и не ошибиться? Рассчитайте оптимальную аллокацию инвестиционного портфеля с помощью бота-финансового советника. Введите валюту и долю допустимых рисковых инвестиций. Бот предложит примерную аллокацию активов по классам и инвестиционную стратегию. Не является инвестиционной рекомендацией.
Запустить telegram-бота: @Portfolio_advisor_bot
MMI совместно с Алго Капитал
Стратегии доверительного управления «Алго Капитал». Итоги 2020 года
Международная стратегия NC3816 (базовая валюта - доллары США, 19 бирж мира, 86 фьючерсов) закрыла год с результатом +43.9% в долларах США. Минимальная сумма инвестирования $100 000. Стратегия NC3816 предназначена только для квалифицированных инвесторов.
Стратегия Энергия (базовая валюта – рубли РФ, Московская биржа, 14 фьючерсов) за 2020 год заработала +107.2%. Минимальная сумма инвестирования 6 млн руб.
Стратегия Сбалансированная (базовая валюта – рубли РФ, Московская биржа, 14 фьючерсов + ОФЗ). В 2020 году результат стратегии составил +36,6%. Минимальная сумма от 400 000 руб. Возможно открытие в рамках ИИС (доверительное управление).
Для частных клиентов «Алго Капитал» доступна линейка из 7 стратегий доверительного управления, диверсифицированных по уровню таргетируемой доходности и допустимого риска. Выбирайте стратегию на официальном сайте «Алго Капитал». Оставьте заявку и получите подробную консультацию от профессионалов.
Для новых клиентов действуют специальные условия. Возможно удаленное заключение договора онлайн с помощью учётной записи на портале Госуслуг.
Как самостоятельно выбрать стратегию и не ошибиться? Рассчитайте оптимальную аллокацию инвестиционного портфеля с помощью бота-финансового советника. Введите валюту и долю допустимых рисковых инвестиций. Бот предложит примерную аллокацию активов по классам и инвестиционную стратегию. Не является инвестиционной рекомендацией.
Запустить telegram-бота: @Portfolio_advisor_bot
ЦБ ЧЕХИИ: ПЕРВАЯ ЛАСТОЧКА В ВОЗМОЖНОМ УЖЕСТОЧЕНИИ ДКП?
Председатель чешского ЦБ И.Руснок заявил, что в этом году процентные ставки (0.25%) могут быть повышены до двух раз, и регулятор в основном акцентирует внимание на уточнении соответствующих сроков.
ЦБ видит ускорение роста во второй половине года (ВВП 3кв2020: -5% гг vs -10.9% гг во 2 кв.), а уровень безработицы остается самым низким в ЕС (4%).
Чехия отличается от других стран EU, которые сохраняют мягкую ДКП для поддержки роста и сохранения низких затрат на государственное финансирование. Страна вошла в кризис с очень динамичной экономикой, которая даже показала некоторые признаки перегрева, особенно на рынке труда и в ценах на недвижимость. ЦБ считает, что инфляционный потенциал страны несравненно выше, чем в зоне евро. Чехи выделяются в Европе тем, что низкий уровень госдолга и избыточная ликвидность банков помогают финансировать рекордный бюджетный дефицит без количественного смягчения.
Председатель чешского ЦБ И.Руснок заявил, что в этом году процентные ставки (0.25%) могут быть повышены до двух раз, и регулятор в основном акцентирует внимание на уточнении соответствующих сроков.
ЦБ видит ускорение роста во второй половине года (ВВП 3кв2020: -5% гг vs -10.9% гг во 2 кв.), а уровень безработицы остается самым низким в ЕС (4%).
Чехия отличается от других стран EU, которые сохраняют мягкую ДКП для поддержки роста и сохранения низких затрат на государственное финансирование. Страна вошла в кризис с очень динамичной экономикой, которая даже показала некоторые признаки перегрева, особенно на рынке труда и в ценах на недвижимость. ЦБ считает, что инфляционный потенциал страны несравненно выше, чем в зоне евро. Чехи выделяются в Европе тем, что низкий уровень госдолга и избыточная ликвидность банков помогают финансировать рекордный бюджетный дефицит без количественного смягчения.
МВФ ОЖИДАЕТ РОСТА МИРОВОЙ ЭКОНОМИКИ НА 5.5% В 2021 ГОДУ VS -3.5% В 2020
Доклад: https://www.imf.org/en/Publications/WEO/Issues/2021/01/26/2021-world-economic-outlook-update
Доклад: https://www.imf.org/en/Publications/WEO/Issues/2021/01/26/2021-world-economic-outlook-update
МВФ – ПРОГНОЗ ПО РОСТУ ЭКОНОМИКИ РОССИИ УЛУЧШЕН НА 2021 И НА 2022 ГОДЫ
МВФ в январском прогнозе несколько улучшил свой октябрьский прогноз, и в разрезе юрисдикций картина следующая:
Мировая экономика: прогноз на 2021 год повышен с 5.2 до 5.5%, на 2022 - без изменений: 4.2%
США: прогноз на 2021 год повышен с 3.1 до 5.1%, на 2022 год понижен с 2.9 до 2.5%
Еврозона: прогноз на 2021 год понижен с 5.2 до 4.2%, на 2022 год повышен с 3.1 до 3.6%
Китай: прогноз на 2021 год понижен с 8.2 до 8.1%, на 2022 год понижен с 5.8 до 5.6%
Россия: прогноз на 2021 год повышен с 2.8 до 3.0%, на 2022 год повышен с 2.3 до 3.9%
МВФ в январском прогнозе несколько улучшил свой октябрьский прогноз, и в разрезе юрисдикций картина следующая:
Мировая экономика: прогноз на 2021 год повышен с 5.2 до 5.5%, на 2022 - без изменений: 4.2%
США: прогноз на 2021 год повышен с 3.1 до 5.1%, на 2022 год понижен с 2.9 до 2.5%
Еврозона: прогноз на 2021 год понижен с 5.2 до 4.2%, на 2022 год повышен с 3.1 до 3.6%
Китай: прогноз на 2021 год понижен с 8.2 до 8.1%, на 2022 год понижен с 5.8 до 5.6%
Россия: прогноз на 2021 год повышен с 2.8 до 3.0%, на 2022 год повышен с 2.3 до 3.9%
ЦЕНЫ НА ЖИЛЬЁ В США: ТЕМПЫ РОСТА УСКОРЯЮТСЯ
В ноябре сезонно-сглаженный ценовой индекс по 20 крупнейшим городам США вырос на 1.4% мм и 9.1% гг, что гораздо выше ожидавшихся 1.0% мм и 8.6% гг. Годовой показатель оказался на максимуме с мая 2014 года (!).
Мягкая денежно-кредитная и бюджетно-фискальная политика в США обуславливает довольно ощутимый приток средств населения как на рынок жилья, так и на финансовые рынки.
Похожие ценовые тенденции можно провести и с российским рынком real-estate, где наблюдается определенный перегрев – население вкладывается в квадратные метры из-за дешевеющего рубля и низких ставок по ипотеке.
В ноябре сезонно-сглаженный ценовой индекс по 20 крупнейшим городам США вырос на 1.4% мм и 9.1% гг, что гораздо выше ожидавшихся 1.0% мм и 8.6% гг. Годовой показатель оказался на максимуме с мая 2014 года (!).
Мягкая денежно-кредитная и бюджетно-фискальная политика в США обуславливает довольно ощутимый приток средств населения как на рынок жилья, так и на финансовые рынки.
Похожие ценовые тенденции можно провести и с российским рынком real-estate, где наблюдается определенный перегрев – население вкладывается в квадратные метры из-за дешевеющего рубля и низких ставок по ипотеке.
🟢🔴 - смешанная динамика на российских площадках, несколько усилившаяся небольшая коррекция в акциях, но в то же время - спрос в ОФЗ и снижение волатильности рубля. Нефть - в плюсе на сообщениях о взрывах в Эр-Рияде, внимание инвесторов сосредоточено на сезоне отчетности в США (сегодня хорошо отчитались J&J, GE, Microsoft) и начавшемся сегодня заседании Федрезерва.
США: СНИЖЕНИЕ ПОТРЕБИТЕЛЬСКОЙ УВЕРЕННОСТИ НАСЕЛЕНИЯ В ЯНВАРЕ ПРИОСТАНОВИЛОСЬ
Опубликованный Индекс доверия потребителей в США в январе прекратил снижение, и текущее значение индекса составило 89.3 пунктов (ожидалось 89.0) vs 87.1 пунктов в декабре.
Оценка домохозяйствами текущей ситуации в этом месяце понизилась до 84.4 пунктов с декабрьских 87.2, но в то же время, ожидания населения несколько продолжили рост - до 92.5 пунктов vs 87.0 месяцем ранее. Очевидно, население полагает, что введенные повторные антиковидные ограничения не продлятся долгое время
Опубликованный Индекс доверия потребителей в США в январе прекратил снижение, и текущее значение индекса составило 89.3 пунктов (ожидалось 89.0) vs 87.1 пунктов в декабре.
Оценка домохозяйствами текущей ситуации в этом месяце понизилась до 84.4 пунктов с декабрьских 87.2, но в то же время, ожидания населения несколько продолжили рост - до 92.5 пунктов vs 87.0 месяцем ранее. Очевидно, население полагает, что введенные повторные антиковидные ограничения не продлятся долгое время
РОССИЙСКАЯ ЭКОНОМИКА В 2020-2022ГГ ОТСТАНЕТ ОТ МИРА ПРИМЕРНО ВДВОЕ
Мы вчера уже обращали Ваше внимание на свежие прогнозы МВФ. А в этой таблице мы взяли прогнозы по 30 крупнейшим экономикам и посмотрели их динамику в фазе восстановления.
По оценкам МВФ, объем мирового ВВП уже в этом году превысит докризисный уровень (+1.8%), при этом в плюсе по отношению к 2019г будет 12 стран. России среди нет. Наша экономика в 2021г будет на 0.7% меньше, чем в 2019г.
В 2022г мировой ВВП превысит докризисный уровень уже на 6.1%, но семь стран, среди которых UK, Испания, Италия, Мексика, даже в 2022г не смогут полностью компенсировать все кризисные потери.
Мы в 2022г будем на 3.2% больше, чем в 2019. Но этот рост окажется почти что вдвое ниже среднемирового. Проиграем мы не только быстрорастущим Китаю, Индии, Турции, Индонезии, но также и США
Мы вчера уже обращали Ваше внимание на свежие прогнозы МВФ. А в этой таблице мы взяли прогнозы по 30 крупнейшим экономикам и посмотрели их динамику в фазе восстановления.
По оценкам МВФ, объем мирового ВВП уже в этом году превысит докризисный уровень (+1.8%), при этом в плюсе по отношению к 2019г будет 12 стран. России среди нет. Наша экономика в 2021г будет на 0.7% меньше, чем в 2019г.
В 2022г мировой ВВП превысит докризисный уровень уже на 6.1%, но семь стран, среди которых UK, Испания, Италия, Мексика, даже в 2022г не смогут полностью компенсировать все кризисные потери.
Мы в 2022г будем на 3.2% больше, чем в 2019. Но этот рост окажется почти что вдвое ниже среднемирового. Проиграем мы не только быстрорастущим Китаю, Индии, Турции, Индонезии, но также и США
В МИРЕ ВВОДЯТСЯ ВСЕ НОВЫЕ ОГРАНИЧЕНИЯ
За последние сутки число новых выявленных случаев Covid-19 составило 528.7К vs 449.1К накануне. Смертность: 15.9К vs 9.6К двумя днями ранее, Британия стала пятой страной перешагнувшей отметку в 100К по этому показателю.
Германия рассматривает возможность прекращения всех международных рейсов (как ранее – Израиль), также не исключен вариант об ограничении поездок и внутри страны. Запретить зарубежные поездки планирует и Канада. Премьер-министр UK Джонсон намерен ужесточить правила пограничного контроля и ввести для всех въезжающих в страну из Бразилии и Южной Африки обязательный карантин, авиасообщение между этими двумя странами также остановлено.
Но есть и некоторые послабления - в Калифорнии снимают запреты на работу некоторых категорий, не связанных с продовольствием, открываются рестораны и спортзалы. В Москве также ослаблены некоторые антиковидные меры
За последние сутки число новых выявленных случаев Covid-19 составило 528.7К vs 449.1К накануне. Смертность: 15.9К vs 9.6К двумя днями ранее, Британия стала пятой страной перешагнувшей отметку в 100К по этому показателю.
Германия рассматривает возможность прекращения всех международных рейсов (как ранее – Израиль), также не исключен вариант об ограничении поездок и внутри страны. Запретить зарубежные поездки планирует и Канада. Премьер-министр UK Джонсон намерен ужесточить правила пограничного контроля и ввести для всех въезжающих в страну из Бразилии и Южной Африки обязательный карантин, авиасообщение между этими двумя странами также остановлено.
Но есть и некоторые послабления - в Калифорнии снимают запреты на работу некоторых категорий, не связанных с продовольствием, открываются рестораны и спортзалы. В Москве также ослаблены некоторые антиковидные меры
ПРИБЫЛЬ ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ КИТАЯ – ДВУЗНАЧНЫЕ ТЕМПЫ РОСТА ПОКАЗАТЕЛЯ УВЕЛИЧИВАЮТСЯ
Согласно данным Национального Бюро статистики, индустриальный сектор Поднебесной продолжает демонстрировать впечатляющие результаты деятельности, показав в декабре рост прибыли на 20.1% в годовом сопоставлении (в ноябре: 15.5% гг), в денежном эквиваленте – до $109.4 млрд. По итогам 2020 года показатель вырос на 4.1% YtD (в 2019: -3.3% гг).
Бюро ожидает, что что прибыль предприятий сохранит двузначный рост в течение следующих нескольких месяцев, что обусловлено эффектом низкой базы и довольно комфортным положением промсектора, наращивающего объемы и экспорт опережающими темпами из-за более раннего выхода из карантина в прошлом году.
Согласно данным Национального Бюро статистики, индустриальный сектор Поднебесной продолжает демонстрировать впечатляющие результаты деятельности, показав в декабре рост прибыли на 20.1% в годовом сопоставлении (в ноябре: 15.5% гг), в денежном эквиваленте – до $109.4 млрд. По итогам 2020 года показатель вырос на 4.1% YtD (в 2019: -3.3% гг).
Бюро ожидает, что что прибыль предприятий сохранит двузначный рост в течение следующих нескольких месяцев, что обусловлено эффектом низкой базы и довольно комфортным положением промсектора, наращивающего объемы и экспорт опережающими темпами из-за более раннего выхода из карантина в прошлом году.
МОСКВА: СНОВА В ОФИС
РОССИЯ:
• 17 741 заболевших за сутки vs 18 241 и 19 290 в предыдущие пару дней.
• 594 умерших vs 564 и 456 в последние два дня.
МОСКВА:
• 1 837 заболевших вчера vs 2 317 и 2 382 за предыдущие двое суток. Минимум с 26 сентября
• 75 умерших vs 70 и 61 в предыдущие два дня.
Количество тестов за вчера – 300 тысяч (позавчера – 300К), что может в какой то степени считаться недостаточным
В столице снята часть ограничений, включая работу в ночное время предприятий сферы питания, а требование о переводе 30% сотрудников на удаленку теперь только рекомендация.
https://www.sobyanin.ru/snova-v-ofis-i-drugie-resheniya-27-01-2021
РОССИЯ:
• 17 741 заболевших за сутки vs 18 241 и 19 290 в предыдущие пару дней.
• 594 умерших vs 564 и 456 в последние два дня.
МОСКВА:
• 1 837 заболевших вчера vs 2 317 и 2 382 за предыдущие двое суток. Минимум с 26 сентября
• 75 умерших vs 70 и 61 в предыдущие два дня.
Количество тестов за вчера – 300 тысяч (позавчера – 300К), что может в какой то степени считаться недостаточным
В столице снята часть ограничений, включая работу в ночное время предприятий сферы питания, а требование о переводе 30% сотрудников на удаленку теперь только рекомендация.
https://www.sobyanin.ru/snova-v-ofis-i-drugie-resheniya-27-01-2021
🔴🟢 - подросшая нефть пока не обеспечивает положительную динамику на фондовой секции, основные бумаги сектора, Роснефть и Лукойл, торгуются в слабом минусе. Размеры масштабного антикризисного пакета Байдена ($1.9 трлн) остаются под вопросом, западные инвестдома называют возможные цифры от $900 млрд до $1 трлн, что гораздо меньше. Но в случае реализации именно такого сценария определенно снизится и последующая возможная реакция ФРС (пресс-релиз - сегодня) в отношении будущей ДКП
АУКЦИОНЫ МИНФИНА: СТРАТЕГИЯ НАЧАЛА ГОДА НАЧИНАЕТ ВЫЗЫВАТЬ ВОПРОСЫ
На сегодняшних размещениях Минфин предложил всего один выпуск, и тот - инфляционный. В размещении 10-летней ОФЗ-52003 спрос составил 33.85 млрд. рублей, и в рынок ушло 9.94 млрд, по цене отсечения в 100.51
Таким образом, выручка с январских аукционов – всего 61 млрд. Намерения Минфина сделать акцент на длинные выпуски остаются на бумаге, и сейчас выполнение плана на первый квартал (1 трлн рублей) - под очень большим вопросом. В условиях не очень благоприятной конъюнктуры на глобальных долговых рынках рассчитывать на спрос в длинном участке кривой не приходится – большую часть месяца нерезиденты в массовых покупках замечены не были.
На наш взгляд выхода два: либо Минфин объявит, что недобор в 1кв2021 будет “компенсирован” перевыполненными объемами 4кв2020, либо придется вновь выходить на рынок с флоутерами. Появление значительных премий в классических выпусках - маловероятно, и мы склоняемся к первому из озвученных вариантов.
На сегодняшних размещениях Минфин предложил всего один выпуск, и тот - инфляционный. В размещении 10-летней ОФЗ-52003 спрос составил 33.85 млрд. рублей, и в рынок ушло 9.94 млрд, по цене отсечения в 100.51
Таким образом, выручка с январских аукционов – всего 61 млрд. Намерения Минфина сделать акцент на длинные выпуски остаются на бумаге, и сейчас выполнение плана на первый квартал (1 трлн рублей) - под очень большим вопросом. В условиях не очень благоприятной конъюнктуры на глобальных долговых рынках рассчитывать на спрос в длинном участке кривой не приходится – большую часть месяца нерезиденты в массовых покупках замечены не были.
На наш взгляд выхода два: либо Минфин объявит, что недобор в 1кв2021 будет “компенсирован” перевыполненными объемами 4кв2020, либо придется вновь выходить на рынок с флоутерами. Появление значительных премий в классических выпусках - маловероятно, и мы склоняемся к первому из озвученных вариантов.