Волатильность рубля может вырасти в ближайшее время
Рубль продолжает активно сопротивляться общему негативу на финансовых рынках, консолидируясь не в далеке от ключевого сопротивления (64.5) в паре с долларом.
Пробой данного значения откроет дорогу к 65.5. Впрочем, не исключаю и пробой нижней границы боковика, хотя и с меньшей вероятностью. Повысить волатильность российской валюты в ближайшее время может целый ряд событий:
- заседание ОПЕК и решение по сделке ОПЕК+ 5-6 декабря
- 12 декабря предварительно может завершиться покупка ГКО США со стороны ФРС
- 13 декабря состоится заседание Банка России, на котором не исключаю очередного снижения ставок
- события вокруг торговой сделки США/Китай. Вероятность достижения договоренностей сейчас тает на глазах и фактические результаты могут как существенно снизить рисковые активы, так и обрадовать инвесторов.
При этом не стоит забывать про санкции. В США начинается предвыборный год и Трамп вполне может усилить негативную риторику против РФ #рубль #опционы
В такие периоды обычно использую стратегии из опционов на выход из диапазона наподобие бабочки или стрэдла https://www.google.com/amp/s/optionsworld.ru/opcionnye-strategii-short-butterfly/amp/
Рубль продолжает активно сопротивляться общему негативу на финансовых рынках, консолидируясь не в далеке от ключевого сопротивления (64.5) в паре с долларом.
Пробой данного значения откроет дорогу к 65.5. Впрочем, не исключаю и пробой нижней границы боковика, хотя и с меньшей вероятностью. Повысить волатильность российской валюты в ближайшее время может целый ряд событий:
- заседание ОПЕК и решение по сделке ОПЕК+ 5-6 декабря
- 12 декабря предварительно может завершиться покупка ГКО США со стороны ФРС
- 13 декабря состоится заседание Банка России, на котором не исключаю очередного снижения ставок
- события вокруг торговой сделки США/Китай. Вероятность достижения договоренностей сейчас тает на глазах и фактические результаты могут как существенно снизить рисковые активы, так и обрадовать инвесторов.
При этом не стоит забывать про санкции. В США начинается предвыборный год и Трамп вполне может усилить негативную риторику против РФ #рубль #опционы
В такие периоды обычно использую стратегии из опционов на выход из диапазона наподобие бабочки или стрэдла https://www.google.com/amp/s/optionsworld.ru/opcionnye-strategii-short-butterfly/amp/
Волатильность и опционы
Прекрасным показателем страха всегда служит волатильность. На российском рынке ее можно измерить с помощью индекса RVI (подразумеваемая волатильность на индекс РТС). Так вот накануне данный показатель преодолел максимальные значения 2014 года (121.41), когда рубль обесценился более чем в 2 раза, а рынки находились в свободном падении😱. Это свидетельствует об огромном страхе на рынке РФ сейчас.
Впрочем, такие вещи периодически вполне можно обернуть и себе на благо.
Волатильность которая рассчитывается в индексе называется подразумеваемой и показывает в целом на сколько дороги сейчас опционы.
Так вот опционы сейчас экстремально дорогие💡, а это значит, что их вполне можно постепенно продавать (не является торговой рекомендацией). Дополнительным сигналом здесь вижу дивергенцию между ценой и осцилляторами MACD и RSI (график ниже).
При продаже опциона call мы делаем ставку на то, что наш базовый актив, коем в России является фьючерс, не пойдет выше выбранного нами страйка (цены исполнения) опциона к моменту экспирации (дня исполнения). При этом мы получаем за продажу опциона премию = х, которая и является нашей максимальной прибылью. Риск при этом равен риску базового актива, например, фьючерса на индекс РТС.
С опционами put все с точностью наоборот.
Дополнительные материалы: Как правильно продавать опционы: https://optionsworld.ru/prodazha-opcionov-kak-izbezhat-poter-i-uvelichit-pribyl/ Про эффективную стратегию стрэнгл: https://optionsworld.ru/opcionnye-strategii-prodazha-strengla/
Также сразу скажу, что хеджировать риски опционами, когда волатильность экстремально высокая в 99.9% случаях убыточно #опционы
Прекрасным показателем страха всегда служит волатильность. На российском рынке ее можно измерить с помощью индекса RVI (подразумеваемая волатильность на индекс РТС). Так вот накануне данный показатель преодолел максимальные значения 2014 года (121.41), когда рубль обесценился более чем в 2 раза, а рынки находились в свободном падении😱. Это свидетельствует об огромном страхе на рынке РФ сейчас.
Впрочем, такие вещи периодически вполне можно обернуть и себе на благо.
Волатильность которая рассчитывается в индексе называется подразумеваемой и показывает в целом на сколько дороги сейчас опционы.
Так вот опционы сейчас экстремально дорогие💡, а это значит, что их вполне можно постепенно продавать (не является торговой рекомендацией). Дополнительным сигналом здесь вижу дивергенцию между ценой и осцилляторами MACD и RSI (график ниже).
При продаже опциона call мы делаем ставку на то, что наш базовый актив, коем в России является фьючерс, не пойдет выше выбранного нами страйка (цены исполнения) опциона к моменту экспирации (дня исполнения). При этом мы получаем за продажу опциона премию = х, которая и является нашей максимальной прибылью. Риск при этом равен риску базового актива, например, фьючерса на индекс РТС.
С опционами put все с точностью наоборот.
Дополнительные материалы: Как правильно продавать опционы: https://optionsworld.ru/prodazha-opcionov-kak-izbezhat-poter-i-uvelichit-pribyl/ Про эффективную стратегию стрэнгл: https://optionsworld.ru/opcionnye-strategii-prodazha-strengla/
Также сразу скажу, что хеджировать риски опционами, когда волатильность экстремально высокая в 99.9% случаях убыточно #опционы
