​​Чек лист проверки стратегии

Когда я задумывал публичный дивидендный портфель, я сел и ответил на список вопросов:

— К какой цели я иду
— Сколько времени займет её достижение
— Как часто и сколько будет пополнений
— В какие активы вкладывать (акции, облигации, металлы, валюта)
— В какой форме (покупка единичных активов, ETF, страховые продукты, ПИФы)
— Через какого посредника работать (банки, брокеры; национальные или зарубежные)
— Сколько акций должно быть в портфеле, какие сектора, страны
— По какому списку критериев подбирать акцию
— Какие пропорции держать в портфеле
— Когда покупать
— Когда продавать, по какой причине
— Какая у меня система защиты от негативных сценариев
— Что делать в случае изменения цены и других показателей

У любого инвестора должны быть ответы на этот чек лист. Собранные вместе они составляют стратегию. Если инвестор думает, что будет решать походу дела, ведь главное начать; или следует советам из чатов; а может даже принимает решения основываясь на интуиции, значит никакой системы у него нет. Он входит в пассивное состояние и отдает своё будущее на волю случая или на удачу других людей. Думать, что кто-то умнее тебя и лучше распорядится твоими деньгами удобно, но не эффективно. Все люди подвержены эмоциям, ошибочным действиям, и занимаются собственным обогащением.

Понять есть ли у тебя независимая система достаточно просто. Сядьте и письменно ответьте на вопросы из списка. Посмотрите мой вариант как пример. Я опубликовал свою дивидендную стратегию на странице сайта.

Стратегия может меняться. Я верю в непрерывное обучение и какие-то выводы и события могут корректировать моё поведение. Но я не работаю без заготовленного плана и рекомендую другим долго не увлекаться рынком как безобидной игрой, а начать работать с ним целенаправленно и серьёзно. Пройдитесь по списку вопросов и зафиксируйте свою стратегию.

➖➖➖➖➖
#dvdСтратегия

​​Отчёт по портфелю за июль

Список покупок:

— Verizon (VZ) 1 шт. 57,41$
— Carlisle Companies Incorporated (CSL) 1 шт. 117,7$
— Lockheed Martin Corporation (LMT) 1 шт. 385,07$
— Realty Income (O) 1 шт. 60,32$
— Ameriprise Financial (AMP) 1 шт. 151,85$
— Kroger (KR) 1 шт. 34,73$
— Visa (V) 1 шт. 193,48$

Новые акции для портфеля Lockheed Martin и Visa. По последней дивидендная доходность всего 0,6% и её чаще рассматривают как акцию роста, а не как дивидендную. Поэтому я подготовил апологетический отчет, в котором рассмотрел дивидендные преимущества Visa и обосновал своё решение. Он доступен для подписчиков премиальных материалов.

Я продал одну акцию Simon Property Group (SPG), о чём сообщал недавно.

Дивидендная доходность по портфелю растёт. Сейчас я получаю в среднем 46$ в месяц. 6 компаний изменили размер дивидендов в июле. Все они увеличили выплаты. Скорость повышений ниже обычного, но с учётом текущего положения дел, любой рост приятен.

CTBI рост выплат 1,32%
MO 2,38%
HSY 4,01%
SJM 2,27%
NNN 0,97%
WBA 2,19%

Я продолжаю придерживаться плана. Вкладываю каждый месяц по 1000 $ в лучшие дивидендные компании американского рынка. Я строю портфель, который по достижению дохода в 1000 $ продолжит увеличивать выплаты самостоятельно. Подорожавший рынок несколько замедляет моё движение к цели. Мне выгоднее видеть низкие цены и покупать активы дешевле. Несмотря на это, я доволен своей стратегией. Дальнейший результат будет зависеть от моей дисциплины, и уверенности, с которой я буду придерживаться намеченного плана несмотря на взлеты и падения цен.

➖➖➖➖➖
#dvdПортфель

​​Альтернативный способ построения рентного дохода

Мы знаем, что за последнюю сотню лет средний рост фондового рынка США был 6 % в год. Почему бы нам тогда не продавать часть акций на сумму роста и не выводить их на жизнь.

Работает это так:

— У нас есть портфель на 10 000 $
— За год он подрос на 6% и стал стоить 10 600 $,
— Продаем акции на 600$ и возвращаем его цену до начального уровня в 10 000$
— На следующий год он опять подрос и стоит 10 600 $,
— Мы опять продаем акции на 600$
И так далее.

Конечно, не каждый год акции растут, но, если забирать даже в периоды кризиса разумный кусок, рынок восстановит потери. Какая разница, жить с дивидендного дохода или с продажи части акций? Проесть акции – это потеря капитала, а вот если тратить дивиденды – то это как бы «не считается»? Что же лучше? Надо разобраться в этом вопросе серьёзно.

10 августа в 18:00 я проведу вебинар:
ДИВИДЕНДНЫЙ ДОХОД ПРОТИВ ПРОДАЖИ ЧАСТИ АКЦИЙ.
В ЧЁМ РАЗНИЦА ДЛЯ ПОСТРОЕНИЯ РЕНТЫ.

Участники встречи узнают:
— Почему мнение большинства людей о том, как выглядит жизнь за счёт продажи части акций ошибочно.
— Сколько можно безболезненно «проедать» портфеля, чтобы он не обесценивался.
— Чем закончился спор американских исследователей, сравнивающих жизнь с продажи разных видов акций.
— Результаты моего самостоятельного сравнения ренты с дивидендов и с продажи акций на примере индекса S&P 500.
— Какой из способов лучше выбрать, если тебе 26, 31, 43 или 57 лет.

Ценность собранного материала в том, что я не только изучил западные исследования по этому вопросу, но и провел неделю, собирая собственные данные.

Приглашаю подписаться на премиальные материалы, чтобы получить доступ к записи. Условия на странице сайта.

Под постом отзывы с прошлой встречи, на которую я вас приглашал.
➖➖➖➖➖
#dvdВыступление

​​Множественные источники дохода

26 акций выплатят дивиденды по портфелю «1000 $ дивидендами» в сентябре. Visa, Johnson & Johnson, Pepsico, Blackrock и десятки других лучших компаний мира работают на меня. Быть владельцем одного из таких бизнесов - стабильный способ обеспечить себя постоянным доходом. А иметь доли в 55-ти компаниях, не требующих твоего управления – разумно и дальновидно.

8 лет назад у меня было другое мнение. Прочитав книгу Роберта Алена «Множественные источники дохода» или подсмотрев похожую идею на других финансовых ресурсах, уже напомню откуда, но я как неофит начал распределять свои сбережения во всё, что только видел.

Я посчитал, что фондовый рынок - это один источник, а дальше добавлял криптовалюту, частные займы, долю в недвижимости, краудфандинг площадки, покупку дебиторки, десяток компаний с доверительным управлением, подумывал купить пару килограммов золотых слитков и невесть что ещё.

Так я открывал для себя мир инвестиций. Видя, как один за другим эти «источники дохода» схлапываются через год-два у меня и моих коллег, я уяснил для себя важное правило: распределить деньги не в одну, а в 10 сомнительных компаний - это не диверсификация, а фикция. Такая система добавит больше головной боли, а не надёжности. Если создавать разные активы, то для этого совершенно незачем покидать безопасное пространство. Большинство источников дохода, которые предлагает Ален в своей книге находятся на фондовом рынке: акции, фондовый индекс, сертификаты залогового права, недвижимость. Уже здесь можно создать крепкую систему.

Если мои деньги лежат на фондовом рынке, то для надёжности можно обсудить вопрос диверсификации брокеров и формы покупки активов, но как заповедовал Уильям Оккам: "не стоит плодить сущности без необходимости" и вкладывать во всё, что называют "инвестицией". Я пришел к мысли, что владеть одной акцией из портфеля - значит уже иметь независимый, уникальный актив и из таких активов можно создать множественные источники дохода.

➖➖➖➖➖
#dvdЖизнь

​​Как совместить регулярные взносы с желанием покупать дешевле

Time in the market beats timing the market - эту американскую поговорку можно перевести как: Важнее сколько времени ты держишь свои активы, чем то, сколько времени ты просидишь у монитора, выбирая момент покупки. Она подталкивает вкладывать деньги без лишних ожиданий. Как только они попадают на рынок, они тутже начинают работать. Как минимум – приносить дивиденды, которые можно реинвестировать.

Я двигаюсь под этим лозунгом каждый месяц, вкладывая по 1000$ в американские акции. Я не позволяю себе переносить деньги на следующий период только потому, что сейчас рынок находится не в той фазе. Зато я выбираю, что именно покупать в этом месяце. Каждый раз есть акции, которые интереснее, чем другие. На них я и ориентируюсь.

Я не выбираю «когда покупать», но я выбираю «что покупать». Я занёс в список ожидания (Watch list) десятки позиций. В нём лучшие акции, готовые пополнить портфель. Все показатели по ним мне нравятся. Все, кроме одного — мне не нравится их цена. Хорошие компании редко продаются по низкой цене. Поэтому некоторые голубые фишки лежат в списке нетронутые со старта портфеля.

Как говорил Уоррен Баффетт, - «рынок - он как капризный сосед по ферме. Предлагает купить вам свой участок и выкрикивает каждый день случайные цены. Вам нужно просто сидеть и ждать, когда он выкрикнет нужную цифру».

Даже у надёжных компаний бывают проблемы, например, на фоне раздутых новостей. Когда эти периоды длятся месяцами, у меня достаточно времени закупиться.

Понять что компания стала интересна можно по дивидендной доходности. Если цена падает - доходность растёт. Посмотрите ниже график изменения дивидендной доходности. Я показал дни, когда покупал Carlisle Companies Incorporated (CSL). Доходность была выше обычной на 60 %. График взят отсюда. Не каждый раз, когда дивидендная доходность растёт нужно покупать. Вспомните историю канадского инвестора. Но если остальные показатели в норме, а цена просела - пора действовать.

➖➖➖➖➖
#dvdСтратегия

​​Движение с черного хода

Кто из вас готов заявить, что живёт за счёт инвестиционного дохода?, - я задаю этот вопрос на зал в сто человек. В нём собрались участники закрытого инвестиционного клуба. Несколько из них поднимают руки.

Расскажите, как вам это удалось? – Я указываю на подозрительно молодую девушку-рантье в первом ряду. Как только она начинает делиться своим секретом ранней пенсии, я сразу понимаю, что она имеет в виду. Ведь я тоже использовал похожий приём.

Когда пассивный доход растёт, но как-то медленно, можно начать двигаться к финансовой свободе, с черного хода. Достичь цель можно не только повышая размер пополнений, но и понижая запросы. Например, жить с семьей в мегаполисе дорого. В крупных городах выше не только доходы, но и стоимость товаров и услуг. Преимущество денег теряется. Почему бы тогда не рассмотреть вариант переезда.

Планируя свой выход на финансовую свободу, я задал себе вопрос - «где бы я хотел жить?», - и с радостью ответил, что готов променять шумный город на скромный, но культурный. В конце 2016-го моя рента была равна зарплате, и я уволился с работы. Моя финансовая ситуация была далека от гламурного образа зажиточного богача. Вместо старта кругосветного путешествия в честь своего нового статуса я первым делом переехал жить в другой город. Там я попал в крепкий средний класс и мой уровень качества жизни возрос. Я получил бОльшую отдачу от своих денег. Регулярно устраивал походы в рестораны и выделял часть средств на небольшие разовые затраты, такие как покупка ноутбука. Часть средств я оставлял, как и раньше, для роста активов, одним из которых со временем стал публичный эксперимент «1000 $ дивидендами».

«Мой доход ниже большинства из вас, но я позволила себе жить так как я хочу, не ставя фантомные барьеры», - прервала мои воспоминания девушка громким итогом и села, демонстративно положив ногу на ногу. Её рентный доход оказался чуть больше 250 долларов в месяц. Она заверила, что ей достаточно, ведь она живёт скромно, одна, на собственной квартире. Рассказывая о своём новом образе жизни, она была в восторге и всем своим гордым видом подчеркивала, как, отступив от завышенной цели, она позволила себе стать счастливой раньше других. Зал аплодировал.

➖➖➖➖➖
#dvdИстории

​​Вещи, в которые инвесторы больше не верят

Автор американского блога Dividend Growth Investor провел в Твитере опрос среди подписчиков:

В какую инвестиционную истину вы раньше верили, но теперь перестали верить?

Результаты интересны тем, что мнение спрашивали среди любителей дивидендных стратегий. В ответах проявилась выжимка открытий частных инвесторов. Начну с топ 3 наиболее частых вещей, с которыми люди больше не согласны:

— Нужно много денег, чтобы начать.
— Лучше доверять экспертам, они знают, что делают.
— Инвестиции должны быть сложны, чем труднее система, тем больше заработаешь.

Были и другие любопытные высказывания. Каждое из них заставляет задуматься. Если инвесторы решили, что это самые важные открытия, то и нам стоит отнестись к ним серьёзнее. Люди не согласны с тем, что:

— Рынок - хороший показатель для экономики
— Диверсификация важна
— Уж по моим то акциям дивиденды никогда не порежут
— Дневная торговля работает
— Компании, не выплачивающие дивиденды, всегда следует рассматривать как более рискованные.
— Доверительное управление может создать яхты не только для управляющих, но и для клиентов

Ещё одно тонкое надлюдение:
— Совет: «Никогда не покупайте акции на рекордно высоком уровне», «уберег» меня от множества хороших компаний. Часто самые сильные и надежные бизнес-франшизы торгуются на уровне своих рекордных максимумов. За качество нужно платить.

Для эпилога возьму цитату из комментария, который гармоничен с моими взглядами и стратегией:

— Раньше я думал, что нужно стремится покупать дешево, продавать дорого. Сейчас я считаю, что лучше покупать качественные компании, по возможности на низкой цене, и никогда не продавать.

➖➖➖➖➖
#dvdЧтоПочитать

​​Сколько лучше покупать акций по одной компании за раз?

Светлана: «Роман, почему вы покупаете одну и ту же компанию несколько месяцев подряд? Не легче ли сразу закупить её большой партией? Это будет удобнее и дешевле по комиссиям»

Мой ответ:
Я строю свой портфель медленно. Каждый месяц покупаю, в среднем, доли в 10-ти компаниях. По каждой беру по одной или две акции. Если рассмотреть любую позицию, можно проследить по этапам её добавление. Например, 3M (MMM) у меня 4 акции. Я покупал их в апреле 2019, мае 2019, августе 2019 и феврале 2020.

Распределение суммы взноса на разные компании особенно полезно в начале пути. В первый месяц эксперимента я сразу получил 10 позиций в портфеле и добился неплохой диверсификации.

В дальнейшем я продолжил придерживаться стратегии, так как постепенное наращивание - часть моей системы управления риском. Я всегда допускаю, что мог ошибиться с выбором актива. Медленные шаги позволяют действовать гибко и дают достаточно времени, чтобы среагировать на возникшие проблемы. Если появляется риск потери дивидендного дохода, я перестаю докупать. Небольшая позиция уменьшает последствия моей неудачи. Мне нравится держать потери на низком уровне, как это было с DIS и SPG.

Третья причина большого количества единичных покупок – желание усреднить позиции. Обычно, я приступаю к закупкам, когда цена опускается. Если я не сильно вкладываюсь, я могу докупить еще акций при дальнейшем падении. Когда я трачу много денег сразу, я лишаю себя возможности добавлять в ближайшем будущем, так как не позволяю компании влиять более 5% на портфель.

По поводу комиссий, мой подход не изменяет их размер. Вне зависимости от того, делаю я две, пять или двенадцать сделок за месяц, я плачу одну и ту же сумму брокеру за обслуживание. Поэтому я не учитываю затраты посредника как важный фактор для определения количества операций.

➖➖➖➖➖➖
#dvdВопросы

​​Кто хочет стать миллионером?

Насколько сложно получить миллион долларов через инвестиции? Например, если любой житель Америки 40 лет назад начал экономить, и инвестировать 160 долларов в месяц в S&P 500, он был бы сегодня долларовым миллионером. Такая сумма была в пределах досягаемости для значительной части населения. Однако, миллионеров сегодня в США около 5%.

— Если экономить 1000 долларов в месяц, достичь 1 миллиона долларов можно за 28 лет.

— Если удвоить эту норму сбережений до 2000 долларов в месяц и инвестировать, можно было стать миллионером через 20 лет.

Смысл большого капитала прост, собрав 1 миллион можно получать 3 - 5 тысяч долларов дивидендами ежемесячно.

В период СССР нам не был доступен фондовый рынок. 30 лет уже эта отговорка не имеет значения. Несмотря на это, страны СНГ значительно отстают по проценту богатых людей. Так, например, в России около 0,1% населения долларовые миллионеры. Соседние с ней страны вообще не имеют значимого веса по этому показателю на общемировой арене. Посмотрите статистику снизу.

Это, в том числе, и наша вина, и задача. Кто бы где не жил, мы можем поменять силу своей страны грамотной работой с собственными деньгами. Вернуть долю богатства на родину. Инвестирование никогда ещё не было проще, дешевле и доступнее, чем сегодня. Я могу выбрать одну из тысяч ценных бумаг, не выходя из дома. Могу выбрать недорогие фонды с сотнями акций. Могу легально открыть брокерский счёт у американского или европейского брокера. Различные стратегии на русском языке переполняют блоги и сайты.

И даже больше - быть жителем СНГ сегодня выгодно. Если я получу гражданство и буду жить в Европе у меня будет ограничен список активов, в которые мне разрешат инвестировать. При этом налоги будут чаще выше, чем сейчас.

У нас ниже зарплаты, но больше сила воли. У вас нет 1000 $ как у меня? Это не преграда, работайте с тем, что есть. И 160 $ делают миллионером. Инвестируя, мы помогаем себе, своему окружению и своей стране. Быть инвестором модно и доходно. Если вы ещё не начали зарабатывать с фондового рынка - сделайте первый шаг, чтобы начать свой путь к финансовой независимости. Запустите дивидендную стратегию. Через неделю я расскажу детальнее как это можно сделать вместе со мной.

➖➖➖➖➖
#dvdМотивация

​​Статистика по портфелю

В этом посте будет на 590% больше цифр, чем обычно. Если ваша сосредоточенность менее 197%, лучше отложить знакомство с ним. А математикам он понравится в любом случае.

Я инвестировал в дивидендные американские акции в течение 17 месяцев в среднем 1061 долларов. На них я совершал 10,4 сделок в месяц.

Я вложил своими деньгами 17 861,91 $, а текущая стоимость портфеля - 18 998,44 $. Он подрос на 6%. Это плохо. Мне лучше быть в просадке.

В портфеле 55 позиций. Они распределены на 9 секторов экономики. Сектор коммунальных услуг и энергетики до сих пор не представлены ни одной из компаний.

Моя текущая доходность 3,19% годовых на вложенный капитал. Однако те, кто решит купить мой портфель с нуля, получит 2,93%

45 раз я видел, как какая-то моя компания повысила дивиденды. Выплаты в среднем росли на 12% за последние 10 лет, что в 2 раза выше среднерыночного значения. Это хорошо, однако я жду, что мой показатель будет опускаться.

2 раза дивиденды понижали.

Со старта я уже получил 428$, которые реинвестировал обратно в акции.

Ежемесячно мой доход растёт на 2,5 $. Со временем скорость увеличится.

Моя тройка компаний по весу в портфеле:
— Amgen (AMGN);
— UnitedHealth Group Incorporated (UNH);
— Northrop Grumman Corporation (NOC)

Мой топ 3 акций по размеру дивидендного дохода:
— Amgen (AMGN);
— 3M (MMM);
— W P Carey Inc (WPC).

Я потратил на комиссии брокера и банка 0,95%, что вписывается в моё понятие низких затрат.

Я ожидаю прибыть в финальную точку эксперимента и получать 1000 $ ежемесячно через 10-15 лет, в зависимости от поведения рынка.

Эту и другую статистику, а так же список ежемесячных покупок всегда можно посмотреть на странице сайта

➖➖➖➖➖
#dvdПортфель

​​Звук в пустом лесу

Если дерево падает в лесу, и никто его не слышит, издаёт ли оно звук? Философская загадка

8-10 подписчиков писали мне в этом году с просьбой им помочь. Они хотят создать Телеграм канал и действовать по моей схеме. Мне нравится их наблюдательность. Они уловили неочевидное правило: «Если хотите добиться результатов другого человека, нужно делать не то, что он советует, а делать то, что он делает». Я рассказываю, как запускать дивидендную стратегию, но сам при этом зарабатываю на своём канале. Блог - это не только способ самовыражения, но и возможность создать источник дохода.

Я хочу обратить внимание всех, кто жалуется, что не может откладывать больше денег на инвестиции. Их можно получить, рассказывая про свой опыт.

Каждый месяц я инвестирую в дивидендные акции по 1000 $. Блог помогает собирать эти деньги. Фактически, при текущем размере и качестве, он уже создаёт доход в 1 000 $ в месяц. При наличии прошлых наработок и знаний можно повысить отдачу до 2 000 $ без роста числа подписчиков. Однако, это замкнутый круг. Мои инвестиции работают, поэтому вы читаете этот текст. Или наоборот? Вы читаете этот текст, поэтому мои инвестиции работают?

Возьмём загадку из эпиграфа. Издаёт ли звук дерево, если нет зрителей. Моя дочь ответила, что звук будет, но учёные не согласны: «Звук — это воздушные вибрации, передающиеся на наши чувства через ушную систему. Он существует только в наших нервных центрах. Падение дерева будет производить вибрацию воздуха. Если не будет ушей, чтобы слышать, не будет и звука» (Scientific American, 5 апреля, 1884, стр. 218.)

Звук есть, если есть уши; блог существует, если есть читатели. Ценность канала не его размер, а количество просмотров поста живыми людьми. Доход растёт пропорционально просмотрам.

Все блоги платные. Если кто-то считает, что бесплатно читает этот пост, то пора признаться: если вы не заплатили, это не значит, что на вас не заработали. Есть что-то более ценное, чем деньги - это ваше время. Добросовестные каналы не будут отнимать его, а предложат честно обменять ваше внимание на полезные знания. Например, каждый, кто дочитал до этой строчки, уже заплатил.

Оплата принята.
Благодарю за покупку.
С уважением, Роман

➖➖➖➖➖
#dvdЖизнь

​​Количество компаний с разным дивидендным стажем

Инвестировать в компании с ростом дивидендов - простая, но эффективная стратегия. Я ищу бизнес с долгой историей ежегодного увеличения дивидендов. Длительная серия выплат обычно показатель сильных конкурентных преимуществ, хороших перспектив развития, высокой доходности инвестированного капитала и регулярных денежных потоков.

Однако я не делаю акцент на акции с максимальным дивидендным стажем. Я хочу расти вместе с фирмой и пройти с ней весь путь, получив больше пользы. Как долгосрочный дивидендный инвестор, моя цель - выявить подходящий бизнес на ранней стадии, купить его по привлекательной цене и удерживать как можно дольше.

Я выбираю область, в которой уже очевидно, что компания использует рост дивидендов сознательно как способ привлечь инвесторов, но он ещё не давит непосильно на бизнес. При большом стаже компания может стать заложником своей политики повышений: денег, чтобы продолжать рост уже нет, а сокращение дивидендов приведёт к значительному падению цены.

Посмотрите на диаграмму ниже, которую я для вас подготовил. Слева количество компаний, снизу количество лет выплаты дивидендов с повышением. Чем дольше проходит времени, тем меньше участников способны поддерживать ритм выплат.

Я выбираю акции, которые повышали дивиденды не менее 10-ти последних лет. Список велик, целых 407 позиций сегодня проходят этот критерий. Такие компании называют «Дивидендные кандидаты» (Contenders). Имеется в виду кандидаты в дивидендные аристократы, в более престижный круг.

Компании с большим стажем у меня также есть. Но я стараюсь убедиться, что их политика вознаграждения акционеров не давит на финансовую стабильность, и только тогда покупаю. Среди дивидендных долгожителей в моём портфеле:

— Genuine Parts Company (GPC)
стаж дивидендного роста 64 года

— 3M (MMM)
стаж дивидендного роста 62 года

— Johnson & Johnson (JNJ)
стаж дивидендного роста 58 лет

➖➖➖➖➖
#dvdСтратегия

​​Подумайте, что объединяет 1953, 1958, 1960, 1970, 1973, 1980, 1990, 2001, 2008 и 2020 годы?

Подумали?
А теперь… раз, два, три, правильный ответ:

Это первые годы рецессий американского фондового рынка. В эти периоды происходил спад экономики, который сопровождался падением прибыли и падением цен на акции. Инвестиции в дивидендные компании один из популярных вариантов пережидать непогоду. Доход с дивидендов приносит деньги даже в отсутствии стабильного роста котировок. Несмотря на это, дивидендные акции в эти годы проживают испытания на прочность. Компании сокращают выплаты на фоне общей нестабильности рынка.

Например,
— За два года прошлой рецессии 2008-2009, ряды дивидендных Аристократов покинуло 23 компании.
— Для сравнения в следующие стабильное десятилетие выбыло только 5 участников.

Когда я оцениваю дивидендную историю, я смотрю не только на количество лет повышения дивидендов, но и на то, как компания вела себя в прошлый кризис. Одно дело компании, подобно BlackRock, Inc (BLK). Она не повысила дивиденды в 2009 году и сорвала свой стрик ежегодного роста. Однако у неё 13 шагов повышений, пусть и с годичным перерывом.

Другое дело компании типа U.S. Bancorp (USB). В 2009 она понизила дивиденды и до сих пор не вернулась на прошлый уровень.

Обе имеют сегодня дивидендный стрик в 10 лет. Обе я держу в портфеле. Однако оцените на слайде ниже насколько по-разному привлекательно выглядит их послужной список.

Посмотрим, было ли вредно для USB понижение дивидендов и сделали ли они из этого какие-то выводы. В любом случае, компании с дивидендной историей прошедшие через период рецессии легче оценивать, чем компании, которые ещё не сталкивались с серьёзными проблемами.

➖➖➖➖➖
#dvdПортфель

​​Радуга завета

«В сей день разверзлись все источники великой бездны, и окна небесные отворились» (Быт. 6:12)

Я стоял под проливным дождём. Шёл тропический ливень. Уровень воды поднялся настолько сильно, что местами проехать по центральной улице острова было невозможно. Вода лилась третий день подряд, но я не мог продолжать сидеть в доме. Завтра нам нужно было съехать и у меня оставалось 24 часа, чтобы найти новое жилье для своей семьи. Я не знал языка местных жителей. У меня не было плана. Я не понимал в какую сторону мне нужно идти. Я стоял и смотрел как вода потоками стекала с гор по направлению к морю, сметая крупный мусор и неосторожно оставленные вещи. Это была первая неделя лучшего периода в моей жизни.

90% инвесторов хотят достичь финансовой свободы, чтобы путешествовать, а возможно даже переехать жить в другую страну. Их представление о будущей жизни расписано яркими красками средиземноморских колоритов, с привкусом кокосового смузи, залито палящими лучами солнца, и наполненно чувством умиротворенности. Вряд ли они представляли себе, то что я видел сейчас перед собой.

Я завёл машину и проехал вверх по улице, ища глазами вывески «for rent». Через несколько часов дождь немного стих. К этому времени я просмотрел 4 варианта и остановился на симпатичном резорте в 15 минутах ходьбы от побережья. Аккуратные домики стояли вокруг бассейна, рядом резвились в теплых лужах и лепетали на чисто русском соседские детки. Мы прожили там первую часть нашей заграничной зимовки. Период дождей сменился жарким январём. Устав от размеренного ритма, мы арендовали машину и начали ездить по всей стране, посещая национальные парки, пещеры, архитектурные шедевры и разношерстные концерты.

Несмотря на то, что обустройство быта в незнакомом месте оказалось дискомфортным, через месяц всё наладилось. Возвращаться на родину уже не хотелось. Кругосветное путешествие на пассивном доходе или хотя бы знакомство с 10-ткой лучших стран, это действительна та цель, к которой стоит стремиться.

Путь сложен, но дождь проходит. Я ещё не насытился и буду продолжить знакомство с нашей планетой.

"И сказал Бог: поставляю завет Мой с вами, что не будет более истреблена всякая плоть водами потопа. Я полагаю радугу Мою в облаке, чтоб она была знамением завета" (Быт. 9:11-13)

➖➖➖➖➖
#dvdМотивация

​​Старт дивидендного курса 3 поток

17 месяцев подряд я честно показываю вам свои деньги и свои результаты. Насколько фундаментально и твердо я иду к цели, вы уже могли оценить. Настало время встать рядом со мной и пойти вместе.

Я набираю команду героев для рывка. Пора. Онлайн курс «Дивиденды американских компаний» снова готов к запуску.

3 раза я переписывал его; 6 месяцев сидел в пещере, шлифуя неточности, стирая пальцы о клавиатуру и мышь. Вот, несу. Смотрите что получилось. Это самая концентрированная версия моего опыта.

Любите учиться у практиков? В основу курса я положил:
— Примеры своих сделок
— Исповедь неудач
— Находки учеников
— Личные разработки
Из этого всего я вытесал изумруд.

Моя ключевая сторона, по мнению прошлых учеников — доступный язык. Отбросьте сомнения, вы всё поймёте. Неважен ваш прошлый багаж, каждый найдёт для себя открытия. Полный дивидендный курс идёт с основ до самого сердца — моей авторской системы «10 критериев подбора акций».

Если вы слабо понимаете, что происходит на моём канале; если вам нужна простая инструкция: держите, я собрал все знания в одном месте.

Мы отдаём детей учиться, давайте покажем им пример трудолюбия и саморазвития. У нас нет перспектив, кроме тех, что мы создаём сами. Открываем день знаний. Смотрите содержание курса на сайте

➖➖➖➖➖
#dvdДействие

​​Бесплатный сервис для дивидендного портфеля

Благодаря участникам нашего дружного чата я узнал о сайте – Digrin.com

Функционал заточен под учёт портфеля по стратегии Dividend Growth Investing (именно по ней я двигаюсь).

У продукта много возможностей:
— Календарь по портфелю. Ожидаемые и выплаченные дивиденды по месяцам по каждой компании
— Дивидендная история и показатели
— Сравнение дохода по портфелю между периодами
— Диаграмма изменения стоимости капитала
— Разбивка по секторам и по индустриям
— Система подбора аналогов по купленным позициям
— Видна не только дивидендная доходность, но и общая доходность (дивиденды + рост цены акции)
— Сравнение результатов портфеля с SP500 (SPY)
— Импорт данных из таблицы
— Портфель можно сделать открытым и показывать всем желающим

Дополнительные функции:
— Список дат, до которых нужно купить акцию для получения дивидендов (Ex-Dividends date)
— Перечень акций с отборами (cкринер)
— Готовые списки: дивидендные аристократы Канады, лучшие акции в секторах, дивидендные чемпионы и другие
— Можно создать лист наблюдения (Watch list)

Все эти возможности не только полезны, но и местами уникальны. Через красивые графики видно желание разработчиков создать систему для личного пользования. У них получился уютный помощник рядового инвестора.

Особенности, которые могут быть недостатками:
— Всё на английском.
— Доступны активы только американских фондовых рынков.
— Не все дивиденды отображаются.
— Загрузка портфеля из CSV формата. Я потратил больше часа, прежде чем смог сделать нужный файл, при том что у меня есть опыт в программировании. Многим придётся заносить позиции вручную.
— Деление на сектора отличается от привычной мне классификации.
— Нет вспомогательной системы оценки качества акции, которую я уже привык видеть на любом финансовом ресурсе.
— Нет мобильного приложения.

Я не буду использовать Digrin, предпочитаю гибкость Google таблиц. Но для того, чтобы вам было проще познакомиться с сайтом я перенес в него для теста портфель "1000 $ дивидендами". На его примере вы сможете лучше рассмотреть весь функционал.

Посмотреть портфель "1000$ дивидендами" на сайте Digrin

➖➖➖➖➖
#dvdСервисы

​​22 миллиона долларов Энн Шайбер

Энн Шайбер (Anne Scheiber) работала рядовым аудитором в налоговой службе США (IRS). Её доход никогда не превышал 3 150 $ в год. В 1944 году, когда она выходила на пенсию у неё был запас акций на 5 – 10 тыс. $. Однако после смерти в 1995 году в её завещании было выделено 22 миллиона на благотворительность.

История Энн наглядный пример, как дисциплина, грамотная работа с дивидендными компаниями и время способны создавать капиталы с небольших сумм.

Энн была одной из 9 детей. Её отец скончался молодым, потеряв деньги на инвестициях в недвижимость. Девушка была вынуждена начать работать бухгалтером в 15 лет. Выделяя деньги с зарплаты на обучение, она получила высшее образование. Несмотря на квалификацию и отличную работу, Энн понимала, что как еврейка она не добьется профессионального роста. Из-за дискриминации, царившей в то время, ей так и не дали повышение по службе.

Однако её наблюдательность помогла ей сделать открытие. Перебирая толстые налоговые декларации богачей, она подметила, что они, как правило, владеют большим количеством акций, приносящих дивиденды. Она поняла: надёжный способ разбогатеть - это инвестировать.

Проведя собственное исследование, Энн сосредоточила внимание на сильных франшизах, которые постоянно увеличивали прибыль и дивиденды. Она читала годовые отчеты так же пытливо, как проверяла налоговые декларации во время своей работы в IRS. Молодая девушка стала покупать акции, а затем десятилетиями реинвестировала дивиденды. Она никогда их не продавала, чтобы не платить налоги и комиссионные. Даже во время медвежьего рынка 1972-1974 годов, и во время краха 1987 года она не расставалась с активами, потому что была уверена в своих компаниях. У неё был диверсифицированный портфель почти из 100 отдельных ценных бумаг под такими торговыми марками, как: Coca-Cola (KO), PepsiCo (PEP), Bristol-Myers (BMY).

По словам её адвоката, она откладывала около 80% своей зарплаты. Её упорство ещё более впечатляет, когда узнаешь, что брокерская фирма, где у неё был открыт счёт, рухнула в 1930-х годах, унеся с собой её деньги. Это было до страховой защиты SIPC. Однако Энн пришла в норму и продолжала инвестировать всю оставшуюся жизнь.

Акцент на крепкий бизнес и умелое использование дивидендов привели её из нищеты к богатству. На момент смерти её портфель ежегодно давал 750 000 долларов дивидендов. Она пожертвовала всё своё состояние университету Иешива (Yeshiva University's), хотя сама его никогда не посещала.

«Когда-нибудь, намного позже, после того как я умру, появятся женщины, которым не придется заботиться о себе». Говорила Энн Шайбер, завещая свои деньги на стипендию для женщин.

Вот несколько уроков, которые нам стоит сделать, анализируя её поступки:
1. Вкладывайте в ведущие бренды
2. Уделяйте внимание растущим доходам
3. Анализируйте бизнес, который вы понимаете
4. Регулярно инвестируйте
5. Реинвестируйте дивиденды
6. Никогда не продавайте акции
7. Минимизируйте налоги и комиссии
8. Будьте экономны
9. Используйте свои деньги, чтобы принести пользу другим людям

➖➖➖➖➖
#dvdИстории

​​Акции роста против дивидендных

Олег: Я ещё молод. У меня нет большого капитала, я только коплю, поэтому я сложу все деньги в растущие акции. А по достижению крупных сумм переложу их в дивидендные. Зачем мне сейчас дивиденды?

Мой ответ:
Есть две сильные причины, чтобы обратить внимание на дивидендные компании в ранние годы.

Принято считать, что молодой человек с помощью акций роста будет быстрее увеличивать богатство, чем с помощью плательщиков дивидендов. Цена технологических компаний, таких как: Tesla, Amazon, Apple двигается в вверх значительно быстрее, чем весь остальной рынок. Конечно, если вы угадаете правильные акции, они действительно обеспечат наилучшую доходность. Если выбрать несколько следующих «Microsoft» или «Apple», расхожее мнение будет верным, по крайней мере, на какой-то период времени. Однако угадать будет непросто. Например, посмотрите, кто был лидером по капитализации технологического сектора 20 лет назад:

— Cisco Systems, Inc.(CSCO)
— Intel Corporation (INTC)
— Microsoft Corporation (MSFT)
— JDS Uniphase Corporation (JDSU)
— Oracle Corporation (ORCL)
— Sun Microsystems, Inc. (SUNW)
— QUALCOMM, Inc. (QCOM)
— Nextel Communications, Inc. (NXTL)
— VERITAS Software Corporation (VRTS)
— Siebel System, Inc. (SEBL)
— ADC Telecommunications, Inc. (ADCT)
— Dell Computer Corporation (DELL)
— Immunex Corporation (IMNX)
— Worldcom, Inc (WCOM)
— Yahoo! Inc (YHOO)

Только трое из списка стоят сегодня дороже, чем в 2000 году. С учётом того, что 10 из 15-ти вообще уже не продаются на бирже, цена ошибки была высока. Вряд ли мы тогда угадали, кто будет победителем сегодня, а кого не станет.

Другой выгоды от акций роста, кроме роста самой цены, нет. Они обычно не платят дивиденды, а сразу реинвестируют доходы в свой бизнес. Акционеры ожидают, что заработают за счёт прироста капитала, когда они продадут свои акции в будущем.

Дивидендные компании имеют значительные отличия. Это зрелые корпорации с устойчивым бизнесом. Вкладывать в них безопаснее. Они делятся доходом, который им не нужен. По сравнению с ростом технологических компаний, размер их выплат выглядит скучно. Но их сила в другом.

Дивиденды - это реальные деньги. Вам могут не понадобиться они для трат, но вы можете использовать их для инвестирования. Подобно тому, как растущая компания реинвестирует прибыль обратно в себя, вы можете реинвестировать свои дивиденды обратно в свои акции, чтобы заставить их расти. Когда мы получаем выплаты на брокерский счёт, мы можем купить ещё акций; они дадут дивиденды, на них берём новые акции, которые опять дадут дивиденды и так далее. Чем больше размер выплат, тем больше новых акций у нас будет.

Сила реинвестирования - это сила сложного процента. Она заметна на длинных промежутках. За 60 лет вложенный 1 $ в американский рынок превратился сегодня в 60 $. Если бы мы всё время реинвестировали дивиденды он стал бы равен 400 $. То есть в 8 раз больше. (смотрите скрин ниже)

И вот вам первая причина: на самом деле акции роста дивидендов благодаря реинвестированию часто приносят бОльший прирост, чем акции роста цены; а стабильность бизнеса добавляет инвестору уверенности, что он сможет воспользоваться своим капиталом.

Вторая причина, как я ожидаю, будет ещё убедительнее, о ней я расскажу позднее.

➖➖➖➖➖
#dvdВопросы #dvdСтратегия

​​Отчёт по портфелю за август

Добро пожаловать в 18-ый отчёт. В начале каждого месяца я подвожу итоги за прошлый период и фиксирую текущее положение дел.

Я продолжаю преследовать праведную эгоистичную цель – создаю растущий дивидендный доход для своей семьи. Покупаю акции, чтобы терпеливо держать их десятилетиями. Владею ими до тех пор, пока они не сократят дивиденды или пока компания не будет поглощена другим бизнесом. Такое бездействие снижает комиссии и расходы. Это также уменьшает влияние поведенческих ошибок. Я стараюсь покупать компании, которые мне комфортно держать, даже если бы фондовый рынок закрылся на десять лет.

При оценке актива, моё внимание обращено не на рост стоимости акций, а на рост дивидендного дохода. Ближайшая цель – получать 1000 $ в месяц дивидендами.

В течение года каждая моя компания переводит на брокерский счёт несколько одинаковых фиксированных платежей. Но один раз в год она повышает сумму выплат на следующий шаг. В августе 4 фирмы шагнули вперед:

— Lowe’s Companies (LOW) увеличила дивиденды на 9,09%
— Broadridge Financial Solutions (BR) на 6,48%
— Carlisle Companies Incorporated (CSL) на 5,00%
— Tractor Supply (TSCO) на 14,29%

Прибыль компаний растёт, поэтому они всё больше и больше выплачивают мне денег. В этом месяце я ставлю очередной рекорд: ожидаю получить 73 $ дивидендами.

Чтобы дойти до 1000 $, я дополнительно подталкиваю рост, реинвестируя дивиденды и докладывая новые взносы. В августе у меня было 9 сделок на 928 $. Среди новых позиций:

— Cboe Global Markets, Inc (CBOE),
— CME Group Inc (CME),
— Cisco Systems, Inc. (CSCO),
— Intercontinental Exchange (ICE)

Теперь у меня 59 различных акций. Я продолжаю повышать разнообразие портфеля, увеличивая его надёжность и оттачивая свои навыки отбора.

Показатели портфеля "1000 $ дивидендами" на странице по ссылке

➖➖➖➖➖
#dvdПортфель

​​Ребёнок в 4 года научил меня жить по-другому

Мои младшие дети любят гулять, но не очень любят одеваться. Когда они видят, что я пошёл к шкафу, они разбегаются. Самое время применить хитрость: я протягиваю сыну разные пары носочков и спрашиваю, какие он хочет одеть. Сынок думает и тыкает на носки с рыбками. Он доволен, и мы начинаем их натягивать. Он сделал выбор сам, и теперь ему кажется, что папа делает то, что он захотел. Мне на самом деле всё равно, какие носки надеть. Моя задача вывести всех гулять. Я применил манипуляцию, чтобы добиться того, что мне было нужно.

Мир играет с нами, как с детьми, в ту же игру. Под видом разных вариантов, он предлагает одинаковые последствия. Каждую неделю мне звонят из банков и советуют разноцветные кредитные карты. Заходя в Facebook, я вижу непохожие рекламные предложения вложить в туманные финансовые продукты со схожими для меня результатами. Пропаганда глянцевого образа богача подталкивает меня к однотипным излишним тратам.

Вся эта навязчивость точно выгодна тем, кто её показывает, но выгодно ли мне пользоваться этими услугами? Это напоминает цитату Генри Форда: «Мы сделаем вам автомобиль любого цвета, при условии, что он будет черным». Вроде выбор есть, но на самом деле его нет. Тебе внедряют ложные цели и чужие задачи.

Моя старшая дочь, когда ей было 4 года помогла увидеть эту проблему. Каждый день она провожала меня на работу. Обнимая очередной раз, она спросила:

- Папа, куда ты собираешься?
- Пошёл на работу, деньги зарабатывать.
- Не ходи на работу, начинай думать головой.

Детская непосредственность била в цель. Период жизни, когда я был наёмным рабочим, теперь озаглавлен в памяти этим диалогом. Тогда я понял, что нужно прекращать идти на поводу желаний других людей. Я задумался над тем, что мне нужно самому. Начал искать способы как до этого дойти. Нужные знания приходилось откапывать. Когда я не находил готовых вариантов, я их изобретал.

Дивиденды американских компаний – инструмент, который мне никто не «продавал» и не объяснял. Информацию добыть было сложно и каждый шаг становился личным открытием. Я до сих пор не знаю, что ответить, когда меня просят посоветовать книгу по теме. Это не тот вариант, когда глаза начинают разбегаться. На английском есть литература, на русском про "стратегию дивидендного роста" я знаю только один источник. Вы сами нашли этот канал. Знания, добытые своими силами, хоть и не могут гарантировать лучшей жизни, дают возможность самому её творить.

➖➖➖➖➖
#dvdЖизнь