Немного про экономику Китая.
Производство стали в мире за 2023 год.
Китай производит почти 1 млрд. тонн стали.
Это одной руды надо почти 2 млрд тонн и кокса миллионов 500.
Такая вот ресурсоемкость.
Это к вопросу об значимости экономики Китая для мира. Если им станет плохо. Вдруг.

Клиентам «СберИнвестиции» открылся доступ к срочному рынку Мосбиржи и они могут приобрести фьючерсы на акции, валюту, драгметаллы, сырьевые товары и другое. Новый инструмент доступен клиентам со статусом квалифицированного инвестора или тем, кто прошел соответствующее тестирование.

❗️Важно 👉 если клиент выставит лимитную заявку или цену, которой на текущий момент нет в биржевом стакане, то Сбер не будет брать комиссию.
Подключить срочный рынок можно к существующему счету и торговать на брокерском или индивидуальном инвестиционном счете.

Рынки в мире весьма позитивны перед открытием США.
Но завтра у нас уже экспирация на рынке деривативов в США.
Многие индексы на максимумах.
Так что на следующей неделе уже будем смотреть куда пойдут рынки 😉.
Пока реализуется картинка которую я давал на канале в начале этой неделе.
#СиПи позитив перед открытием.

Кстати интересный факт или мне кажется, но наш рынок #Мосбиржа идет в фарватере рынка США 🤔.

Про юань и курс к рублю.
Судя по дневной свечке у любителей валюты получается не очень ее любить.
Максимум получился 13,1835
Курс CNYRUB.
Все пошли покупать фьючерс на курс рубля к юаню 😁 ?

По поводу доходности дальних #ОФЗ на примере топового выпуска 26238.
В информационных системах, том же Квике цифра эффективной доходности - то есть доходность с реинвестированием купонов.
А если просто посчитать доходность купона к телу?
Сейчас купон составляет 35,4 рубля. Купон полугодовой.
Цена тела 51,63%, то есть тело стоит 516,3 рублей.
Таким образом годовая доходность 2 купона 35,4 = 70,8 рубля, будет 13,7%.
Честно сказать откровенно мало на фоне доходности в рынке 20%+ по корпоративным облигациям или доходности депозитов в 20%, если это покупать и ждать мягкой ДКП. Причем это еще может присесть в цене 😳.
Поэтому история покупки дальних #ОФЗ достаточно сомнительная.
Лучше пока ждать улучшения ситуации на рынке.

#НЕФТЬ Брент по 75 долларов 👍.
Получилось надолго и 70 долларов снова стало поддержкой.
На отскок наложились факторы геополитики и позитивный настрой на рынках. Я не особо положительно смотрю на продолжение этого отскока. Проблемы со спросом на нефть никуда не ушли и главное в США выборы и цена бензина должна быть на комфортном уровне.

#Мосбиржа 👉 впереди у нас 2800 пунктов.
Я понимаю что у нас проблемы с рынком #ОФЗ, но кроме бумаг с дивидендами, еще есть большая доля бумаг спекулятивных.
Тот же #Яндекс, где выплата дивиденда больше связана с пулом инвесторов в ЗПИФе, и которым надо оплачивать расходы по его содержанию.
Или плохо генерящий прибыль #Аэрофлот. Даже #Газпром интересен для спекуляций.
Тем более, коллегами на других ТГ-каналах, пошел разгон темы с фигурой перевернутая голова-плечи ( ГиП )уже на самом графике индекса Мосбиржа. Якобы цель движения зона 2900 пунктов.
Движение к 2900 пунктам нисколько не отменяет медвежий рынок, а делает его более привлекательным - будет откуда брать шорты медведям 😁.
В любом случае до мягкой ДКП еще ой как далеко. 2025 год и видимо вторая половина. Если не позднее. У нас как в США - сигнал к мягкой ДКП это проблемы на рынке труда. Вот как работников станет много так можно и говорить о мягкости.
Про 2900 пунктов я писал ранее, при анализе индекса наших нефтяников #MOEXOG. переводя движение по ГиП на этом индексе на индекс #Мосбиржа ( #IMOEX2).
Но пока 2800 пунктов. А дальше будем смотреть - получится движение к 2900 или нет.
На 2800 пунктах еще 50-тая средняя на дневном графике.
Цель заманчивая.

Из всей истории с кривыми валютными фьючерсами на #Мосбиржа самая продуктивная идея это бэквордация во фьючерсе на курс CNYRUB.
Трейдеры пошли активно эту бэквордацию "убивать" 😉.
По крайней мере спот и фьючерс где-то должны сойтись.
Ибо это неверная диспозиция на рынке, когда про это пишут на топ ТГ-каналах.
Тут даже дело не в синтетике с двухзначным доходом в валюте, а в возможности быстро заработать на спекуляции.

#Евротранс.
Выкуп 20 00 000 акций из около 160 000 000 акций по 350 рублей.
Здесь нужно понимать сколько реально акций может быть предьявлено к выкупу.
Если считать что все, то на 1 акцию приходиться не менее 45 рублей. Но по итогу сумма получится явно больше. Не все акционеры предъявят их к выкупу, там есть ограничения.
Такая щедрость 😁.
Принять участие может любой - главное, что бы было что выкупать на момент оферты.
Но сама оферта будет только в августе 2027 года.
То есть эти 45 рублей на 3 года. При цене в 143 рубля для акции не так уж и много. Главное, что бы бизнес остался.
Скажем так - будет поддержка для акций 😉.
Официальные подробности по ссылке.

#Мосбиржа.
Негативный позитив 😁.
Где уверенный рост?
Где штурм новых вершин ?
Почему так медленно ?
До 2800 еще 15 пунктов 😳.

Про #золото 👉 самый большой рост золото с 2000 года был в 2007 году, где-то 32%.
Как видно по этой таблице с goldprice.org золото уже хорошо выросло в этом году и вполне может повторить успех 2007 года.
Причем мы тут уже разбирали, что 2024 год на рынке акций #СиПи может быть похожим на 2007 год 👉 ссылка.
Новый исторический хай по #СиПи в 2007 году был после начала снижение ставки 😁.
Но вот золото стало расти лучше после проблем в августе 2007 года - 3 и 4 кварталы. Сейчас рост золота идет с начала года. Немного иная картинка чем в 2007 году. Но учитывая, что для золото стало позитивом снижение ставки ФРС мы можем увидеть расхождение движения золота и акций, как это было в 2007. Проблемы у золота были в 2008 года на фоне всеобщего п...ца в сентябре.
Такой вот расклад.

В продолжении #золото.
Картинка от западных аналитиков.
Корреляция цены золота ( слева на графике ) и реальной ставки ( ставка за минусом инфляции - инвертированная шкала справа на графике ).
После замораживания активов Банка России эта корреляция разошлась.
Центральные банки в мире стали достаточно активно покупать #золото.
После начала снижения ставок ФРС, произойдет и снижение реальной ставки, что должно положительно влиять на рост #золото.

Ну и самое непонятное в росте золота это отставание роста акций золотодобывающих компаний от роста цены золота.
У золотодобытчиков получается эффект мультипликации прибыли от роста цены золота. Их рост должен опережать рост золота. Как это было в 2006-2007 годах. Да и всегда так было.
А вот и не выходит тема.
Синий график ETF акций золотодобытчиков #GDX.
Оранжевый - фьючерс на #золото.
Рост золотодотчиков должен быть явно больше роста золота. А этого нет.
Рынок не верит в рост золота?

Сегодня уже давал ссылку на этот пост.
Пока история 2007 года повторяется в 2024.
И судя по динамике рынка США сегодня, у них там стало как-то грустно.
В 2007 году снижение ставки на 0,5% привело к ралли в #СиПи и выходу на новый исторический максимум в начале октября 2007 года.
Сейчас мы этого не видим - сегодня рынок США какой-то нерадостный.
Выводы делать рано, но динамика настораживает. Особенно на фондовых индексах Европы 😳.
#СиПи уходит в негатив.
Сегодня еще экспирация на рынке США.

Эксперт из США, который точно предсказывал Президентов в США, начиная с Рейгана, он ошибся только один раз с Гором и Бушем в 2000 году - история пересчета голосов во Флориде, предсказывает победу Харрис.
Собственно говоря к этому все и идет. Элиты в США не готовы ставить на изоляцию и отжим у Дании Гренландии 😁. Проект глобализации в продолжении и демократы рулят. Но для рынка в США это все равно неопределенность, слишком разные позиции у кандидатов. И кто его знает куда пойдет тема. Ведь эксперт один раз ошибся, причем в самом тонком месте выборов - подсчете голосов 😉.
Читать тут.

Итак #Мосбиржа.
Цели на 2900 пунктов по #IMOEX2.
Но в закреп я это ставить не буду, ибо жесткая ДКП это надолго. Не навсегда, но это долгий процесс, который связан с фактором бюджета и жестким разгоном рынка труда.
Самое лучшее, что будет на рынке акций это долгий и нудный боковик.
Вопрос только на каких уровнях и где.
См. 2010-2014 годы. Рынка не было от слова совсем. Только #Новатэк + #Магнит.
Ситуация весьма страшная для трейдинга 😳.
Вопрос боковика - на каких уровнях будет сам индекс ?

Почему рост до 2900 пунктов ?
🔺 Перевернутая голова-плечи на дневном графике и самое главное просто четкая фигура на индексе акций нашей нефтянки #MOEXOG с достижением уровня 8000 пунктов.
🔺 Рынок на неделе торговался ниже 2800 пунктов. И медведи не смогли продавать рынок ниже 2730 пунктов. На дневном графике индекса уже пошли зеленые свечки.
🔺 Коллеги верно заметили, что начиная c начала 2023 года после экспирации на срочном рынке идет рост индекса #Мосбиржа. Единственно что смущает 👉 с 2023 года рынок был на подъеме.

По недельному графику индекса #IMOEX2 - уровень 2800 был сильным уровнем сопротивления на росте 2023 года. Уровень 2900 был уже сильным уровнем поддержки в 2024 году.

И главное 👉 достижение 2900 пунктов это хороший повод для выхода из лонгов. Если вы в них зависли.
20 % на депозите в #РУБЛЬ это надолго и доходно 😉.
Главная опасность депозита в рублях это девальвация. Но тут все не так страшно, как рисуют и самое главное ждут коллеги.

Кратко про девальвацию #РУБЛЬ.
Когда про это все говорят, то это становится маловероятным событием.
А говорят практически все. Я не особо смотрю в сторону курса рубля к валютам.
Есть рубль. А вот с курсами явно проблема 😁. Какое-то это все кривое.
Валюта уже почти по талонам с кривыми курсами.
Вопрос девальвации это желание Правительства и Банка России рисовать курс новый курс. Есть плюсы и есть минусы. И есть Банк России, который за рынок. И Банк России будет точно против более высокого курса - он же борется с инфляцией. А тут еще это с валютой.
Так что есть явное желание процесс заморозить в сезоне 2024-2025 года и перенести процесс девальвации на момент начала смягчения ДКП.
Бросаться козырями никто не будет 😁.