"Русснефть" будет готова начать выплату дивидендов по обыкновенным акциям только при стабилизации мирового нефтяного рынка, сообщил журналистам президент компании Евгений Толочек в кулуарах Промышленно-энергетического форума в Тюмени.

"В планах это есть (начало выплаты дивидендов по обыкновенным акциям - ИФ), мы это ставим. Более того, по привилегированным акциям мы платим ежегодно. Что касается простых акций, то, когда нас перестанет уже трясти, мы начнем нормальные выплаты, в том числе по "обычке". Пока мы идем в рамках тех планов, которые мы себе намечали. Мы не отклоняемся от главной концепции, в зависимости от того, как меняется ситуация, что-то сдвигаем чуть вправо или ускоряемся", - сказал Толочек.

"Русснефть" традиционно выплачивает дивиденды только на привилегированные акции. За 2022 год совет директоров компании рекомендовал акционерам направить на дивиденды по "префам" $110 млн. Вопрос будет рассмотрен на собрании акционеров 21 сентября.
#rnft

@trader_book

"Детский мир" выкупил 58,26% акций у миноритариев в рамках трансформации в частный бизнес

Ритейлер "Детский мир" объявил о выкупе 58,26% акций у миноритариев в рамках трансформации компании в частный бизнес.

Согласно сообщению, эту долю консолидировало АО "ДМФА" - одно из юрлиц "Детского мира", которое участвовало в добровольной оферте.

Стоимость выкупа у миноритариев составила 71,5 руб. за акцию. Для инвесторов-нерезидентов доступна продажа акций либо на спецсчета типа "С" (с ограничением на вывод - ИФ) за те же 71,5 руб., или, минуя счета типа "С", за 60,77 руб. за бумагу, т.е. с дисконтом в 15% от базовой цены выкупа.
#dsky

@trader_book

Владелец сетей «Красное & Белое» и «Бристоль» стал самым прибыльным ретейлером России

По оценке Forbes, чистая прибыль группы «Меркурий Ритейл Холдинг» по итогам 2022 года превысила 48 млрд рублей. Это выше результата крупнейших розничных сетей — X5 Group и «Магнита».

При этом выручка «Меркурий Ритейл Холдинга» в 2,5 раза меньше (по оценке Forbes, выручка в 2022 году — 944 млрд рублей), чем у конкурентов — X5 Group (2,6 трлн рублей) и «Магнита» (2,35 трлн рублей), что обусловлено высокой маржинальностью бизнеса

@trader_book

«Алроса» приостановила продажу алмазов на два месяца из-за слабого спроса

Российская группа алмазодобывающих компаний «Алроса» приостановила продажу алмазов на сентябрь и октябрь 2023 года по запросу Совета по содействию экспорту драгоценных камней и ювелирных изделий (GJEPC). Это решение принято на фоне опасений по поводу снижения спроса на алмазы на международных рынках.
#alrs

@trader_book

"Газпром нефть", скорее всего, выплатит дивиденды за 9 месяцев, но решение за акционерами, сообщил журналистам глава "Газпром нефти" Александр Дюков кулуарах Промышленно-энергетического форума в Тюмени.

"Планируем ли мы выплату? Это решение совета директоров и акционеров. Скорее всего да, такое решение будет принято. Вообще, сперва девять месяцев должны завершиться, должны быть подведены итоги, а после этого уже совет директоров примет решение", - сказал он.

"Газпром нефть" также не намерена выставлять оферту акционерам-нерезидентам по примеру "ЛУКОЙЛа", который находится в процессе согласования такой сделки с российскими властями, заявил глава компании.
#sibn

@trader_book

Индекс МосБиржа

Утренний гэп закрыт.
Советов не даю.
Но думаю, что очень хорошая возможность выйти из лонгов по ещё приемлемым ценам.
Возможно, последняя в этом сезоне.

Посмотрим @lukoev
@trader_book

Акционеры "Черкизово" утвердили дивиденды за I полугодие

Дивиденды ПАО "Группа Черкизово", одного из ведущих производителей мясной продукции в РФ, за первое полугодие 2023 года составят 118,43 рубля на акцию. Рекомендация совета директоров по такой выплате была утверждена на собрании акционеров в среду, сообщает компания.

Закрытие реестра акционеров, имеющих право на их получение, - 1 октября.
#gche

@trader_book

Минпромторг предложил металлургам рассмотреть возможность предоставления скидок на арматуру для государственных строек, сообщил журналистам замглавы ведомства Виктор Евтухов.

Предполагается, что при заключении контрактов на поставку арматуры металлургические компании должны будут выяснять, куда будет направлен металл и устанавливать отпускную цену в зависимости от конечного назначения металлопродукции, объяснил он.

"Если компании приходят и говорят, что они закупают арматуру для выполнения государственного или регионального заказа (...), тогда они могли бы получать более низкую цену. Для тех же, кто берет строительный сортамент для реализации коммерческих проектов, это может быть уже другая цена, обусловленная рыночной конъюнктурой и объективными предпосылками, которые влияют на экономику металлургических предприятий", - сказал замминистра.

МНЕНИЕ
Раздача у металлургов

Посмотрим @lukoev
@trader_book

ТМК разместит на Мосбирже 1,5% своих акций в рамках SPO

- Компания предложит 15 млн обыкновенных акций, или 1,5% от их общего количества.

- Ориентировочный ценовой диапазон предложения — от ₽205 до ₽235 за одну акцию.

- Бумаги ТМК завершили предыдущий торговый день в этом коридоре — ₽227,98 за бумагу.

- Итоговая цена одной акции в рамках SPO будет установлена не позднее 29 сентября 2023 года.

- Период сбора заявок на участие в SPO продлится с 21 по 28 сентября 2023 года включительно.

- Компания оставляет за собой право завершить сбор заявок досрочно. Подать заявку можно через российских брокеров.
#trmk

МНЕНИЕ
Раздача

Посмотрим @lukoev
@trader_book

По данным “Ъ”, Минфин и Минэкономики рассматривают возможность ввести с 1 октября и до конца 2024 года экспортные пошлины почти на все виды товаров, кроме тех, для которых платежей либо нет, либо их размер не учитывает изменение курса рубля. Так, пошлины не коснутся нефти, нефтепродуктов, газа, лесоматериалов, лома и зерна.

Размер пошлины зависит от курса доллара. При курсе в 80–85 руб. она составит 4%, 85–90 руб.— 4,5%, 90–95 руб.— 5,5%, выше 95 руб.— 7%.

Под пошлины попадут крупнейшие статьи российского ненефтегазового сырьевого экспорта: металлы, уголь и удобрения.

МНЕНИЕ
Раздача

Посмотрим @lukoev
@trader_book

Индекс МосБиржа

Итак, экспирация по сентябрьскому фьючерсу на индекс состоялась - 303 000
И теперь, на мой взгляд, рынок уже ничего не держит.
Вчера была последняя возможность выйти из лонгов по более или менее приемлемым ценам, но и сегодня ещё не поздно.

Ключевая и психологическая цифра-уровень для рынка - 3000.
При закреплении индекса ниже, посыплются стопы быков и начнётся время медведей.
Я среди них. И предупреждал..

Посмотрим @lukoev
@trader_book

Индекс Мосбиржи опустился ниже 3000 пунктов

Индекс Мосбиржи на открытии торгов в пятницу, 22 сентября, опустился ниже 3000 пунктов. По состоянию на 10:05 мск индекс составляет 2993 пунктов (снижается почти на 1% к закрытию предыдущего дня).

@trader_book

Внеочередное собрание акционеров ПАО "Татнефть" , назначенное на 21 сентября, не состоялось из-за отсутствия кворума, сообщает компания.

На данном собрании акционеры должны были принять решение о выплате дивидендов по итогам первого полугодия 2023 года. Совет директоров компании рекомендовал начислить акционерам по итогам шести месяцев 27,54 рубля на все виды акций, что соответствует консенсус-прогнозу "Интерфакса".

Повторное собрание созывается 28 сентября с той же повесткой дня.
#tatn #tatnp

@trader_book

Заявления главы Минэкономразвития РФ Максима Решетникова по итогам заседания правительства по уточненному макропрогнозу на 23-26 гг

- Потенциальный рост экономики РФ после 2024 года с учетом трудовых, технологических ограничений - чуть более 2%.

- В прогноз заложен Brent $85/барр. в 2024 году и $76 к 2026 году, учтены возможности балансировки ОПЕК+.

- Экспортные цены на нефть РФ в 2024-2026 годах составят около $70/барр., это "консервативная оценка".

- Цены в рублях на экспортируемую из РФ нефть сейчас выше прогнозных примерно на 20%.

- Минэкономразвития ожидает курс доллара в районе 94 руб./$ к концу 2023 года.

- Минэкономразвития видит "новое равновесие" на валютном рынке в 2024-2026 годах на уровне 90-92 руб./$.

- Рост инвестиционной активности в РФ позволит в среднесрочном периоде удовлетворить растущий потребительский спрос.

@trader_book

​​Коррекция нечаянно нагрянет,
Когда её совсем не ждёшь

Вопросы от подписчиков в личку:

- Здравствуйте. А почему вы решили, что рынок должен упасть?
- Здравствуйте. Я не решил, я предполагаю и кстати слово "должен" к рынку не имеет никакого отношения. Он никому ничего не должен. Он вообще не терпит категоричных слов. Мы торгуем вероятности и неопределённости, и я всегда когда пишу своё МНЕНИЕ, добавляю - посмотрим.

- Здравствуйте. А какой по-вашему может быть триггер для падения рынка?
- Здравствуйте. А его может и не быть - иногда рынок падает под собственным весом.

Давайте немного разберём психологию.

В обычное время, когда на рынке штиль, но что-то вдруг начинает расти без инфоповода, в чатах раздаются вопросы - а на чем растёт компания "Рога"? И соответственно при падении - а на чем отбрасывает коньки "Копыта"? Если ответа нет, то большинство склоняется к действиям спекулянтов - ну понятно, ничего нового, опять спекулянты разыгрались..

Иногда бумага приходит в движение на корпоративных новостях, оправдывающих движение - "Рога' купили или продали "Копыта", а иногда нет. Иногда на слухах, а иногда на вбросах, короче по-разному, но всегда у публики возникает вопрос - почему?
Лично для меня ответ прост - если что-то выросло, значит покупателей больше чем продавцов. Если что-то упало, значит всё в точности до наоборот.
А почему, вопрос второстепенный.

На самом деле никто этого вам не объяснит, потому что не знает, а те кто знает, помалкивает - это инсайдеры. Их могут называть по-разному - манипуляторы, институционалы, фонды, банки, крупные игроки, умные деньги и т.д и т.п.
Они могут действовать как в одиночку, так и в группе, это неважно. Важно то, что они двигают рынки. Так было всегда и будет всегда.

Я скептически отношусь к бытующему в последнее время тезису, что мол физики стали силой. МосБиржа каждый месяц рапортует об открытии новых счётов и росте привлечённых физиков, но мало кто углубляется в структуру этих открытий и счётов, а она не такая уж и радужная - по данным ЦБ, 2/3 счётов пустые, а на 1/4 из оставшихся, лежат не более 10к. Вот такая вот "сила"..

Кроме того, эта "сила" пуглива как дикая лань. Пока рынок растёт, публика несёт на него деньги и чем дольше по времени рост, тем больше на нём появляется денег - таким образом система подпитывает сама себя. Но этот процесс небесконечный. У всего есть своё начало и конец. Скажу наконец банальность, набившую оскомину - деревья не растут до небес.

При малейшем чихе на рынке, приход денег замедляется, при повторном останавливается, а при последующих, начинается отток и он усиливается по мере погружения рынка в красное. Как правило, пик оттока приходится на конец коррекции и это становится дном. Но только денег для покупки уже у публики нет, впрочем и желания тоже - все в колоссальных убытках или же вообще обнулены.

Почему?

Рынок создан для инвесторов, а живёт за счёт спекулянтов. Вот такая вот правда жизни рынка.
Те, кто действительно является инвестором, деньги для покупки на распродаже найдёт и усреднится, зная, что в долгосрочной перспективе всё вырастет. Но большая часть публики, несмотря на то, что гордо именует себя инвесторами, таковыми по сути не являются. Они спекулянты и пришли срубить по-быстрому бабла, и соответствующе относятся к рынку.

Основная их масса тотально закредитована, начиная от ипотеки и авто, заканчивая просто потребкредитами. Кроме того, многие из них узнали про биржу благодаря агрессивной рекламе банков и брокеров, предлагающих свои карты и параллельно доступ на рынок. А он растёт. И уже полгода, а 3-й эшелон вообще иксами и превратился в филиал Binance, на зависть криптоводам.
А самое главное - брокер предлагает заёмные средства на покупку/продажу акций. Но так как продажи никого не интересуют - рынок то растёт, то все покупают. На плечи.

ПЛЕЧИ!!!

Плечи, это гениальное изобретение брокеров, такое же гениальное, как и сложный процент у банкиров.
Далее..


Посмотрим @lukoev
@trader_book

​​Что такое плечи?

"Кредитное плечо - это брокерская услуга, которая представляет собой заем в виде денежных средств или ценных бумаг, предоставляемых трейдеру для заключения сделки. Размер займа может превышать сумму трейдерского депозита в 10, 20, 100 и более раз. По аналогии с законом физики кредитное плечо, как рычаг, дает возможность трейдеру заключать сделки, которые были бы ему не под силу с одними только собственными средствами."
Финам

Плечи - зло или добро?

Это не добро и не зло, это инструмент, но как любой инструмент имеющий острые края, может принести не только пользу но и вред. В случае с рынком - денежный.
Почему подавляющее большинство торгующих не используют шорт? Для некоторых даже само это слово табу и даже сама мысль. Почему?
Думаю, что всё дело в печальном опыте.

Полагаю, что он примерно такой:
Вот ты пришёл на рынок и видишь, что он растёт, но покупать уже ссыкотно, потому что всё и так достаточно выросло и стоит дорого. Но сидеть в деньгах смысла тоже нет, ты ж не за этим сюда пришёл. Значит что? Правильно - шорт!
И херракс, получаешь ахриненный убыток на ровном месте, в то время как остальные кайфуют от лонгов и улыбаются. Шорт лихорадочно закрывается и открывается лонг. И рынок растёт и убыток отбивается и ты думаешь - фухх, никогда в жизни больше не играю в эти игры.

Проходит время, рынок продолжает рост, ты начинаешь улыбаться как и все. Жена спрашивает про семейные деньги и ты с гордостью показываешь ей брокерский счёт, она говорит - Ух ты, какой же ты у меня умный! Чмоки, чмоки.
Ты мурлычишь и думаешь - не, не умный, бери выше - гений!
Посвящаешь в эту тему друзей, знакомых, коллег и родителей.
Начинаешь рассматривать варианты с ипотекой, думаешь о смене машины, планируешь отпуск. Но чё-та на все запросы денег явно не хватает, а лето уже близко и ты вспоминаешь про плечи, которые предлагает брокер - надо ускорить процесс. Берёшь. Рынок растёт, жизнь налаживается. Всё прекрасно.

Проходит еще время и что-то начинает идти не так - портфель перестает радовать и начинает сначала огорчать, потом настораживать, затем заставляет переживать и наконец краснеет. И вроде рынок показывает снижение всего-лишь на 3-5%, а портфель уже минусует аж на 10-15.
И чейта?
А это плечи, только обратная их сторона.

Плечи похоронили не одну тысячу счетов, а сотни тысяч начинающих инвесторов-спекулянтов и хорошо если счет просто обнулен - бывают такие случаи, когда клиент остается должен брокеру. Но с нами это же не может произойти? Верно?
Человек вообще склонен думать, что если всё сегодня хорошо, то завтра будет как минимум также, а в идеале ещё лучше.

Во время роста участники рынка начинают забывать, что он живёт циклами: рост - падение - стагнация/выкуп - рост. Рынок умеет убаюкивать, особенно когда отчёты компаний выходят один краше другого, а аналитики соревнуются в выставлении целей. И вот спекулянт, как альпинист начинает карабкаться в гору к этой цели, выстраивая по пути свою плечевую пирамиду, рисуя в голове будущий профит и предвкушая стать царём горы.

Но.. Тут главное не сорваться

Думаю, что те, которые на рынке уже не первый год, обращали внимание, что рынок растёт натужно, по 0.5-1.5% , с небольшими откатами - 2 шага вперёд, 1 назад. Зато падает он быстро с незначительными отскоками, с огоньком и задором по 3-5%, и становится резким как понос. Затем также резво выкупается и устремляется вверх.
А что это было?
А это были плечи лонгистов - это их поймали и обнулили.

На заумном языке это называется абсорбирование ликвидности, т.е сбор избыточной денежной массы с рынка. На простом - шортисты и терпеливые инвесторы перераспределяют в свою пользу акции, забирая их у торопыг и плечевиков на дне.
Было ваше - стало наше. Ничего личного - игра такая.

Когда и почему такое происходит?
Далее..

Посмотрим @lukoev
@trader_book

Скорректированная EBITDA Polymetal в I полугодии 2023 года выросла на 31% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, до $559 млн, сообщила компания.

Из общей суммы $200 млн (36%) относятся к Казахстану, где рентабельность по скорректированной EBITDA достигла 51%, и $359 млн (64%) - к российским активам с рентабельностью по скорректированной EBITDA 39%. Рентабельность по скорректированной EBITDA по группе выросла до 43% (41% в I полугодии 2022 года).

Скорректированная чистая прибыль выросла на 28% и составила $261 млн, чистая прибыль - $190 млн (годом ранее был чистый убыток $321 млн).
#poly

@trader_book

Весь 2024 год инфляция в России будет оставаться на достаточно высоких уровнях, сообщил министр экономического развития Максим Решетников.

«Инфляция у нас декабрь к декабрю 7,5%, среднегодовая инфляция будущего года – 7,2%. Декабрь к декабрю 2024 года – 4,5%, мы рассчитываем, что она снизится, но тем не менее она будет на достаточно таких видимых уровнях весь следующий год», – сказал он.

В сентябре Минэкономразвития повысило прогноз по инфляции в 2023 году в России с 5,3% в апрельской версии до 7,5%. На 2024 год прогноз изменился с 4% до 4,5%. Показатели на 2025 и 2026 годы остались прежними – на уровне 4%. Как пояснили в министерстве, повышение прогноза по инфляции на 2023 год связано с волатильностью рубля.

@trader_book

Минфин снизил оценку по поступлениям дивидендов в бюджет в 2024-2025 годах

Ранее на плановый период 2024-2025 годов Минфин закладывал 845,2 млрд рублей и 823,6 млрд рублей таких поступлений соответственно. Теперь же ожидания на 2024 год сократились на 23% — до 650,4 млрд рублей, на 2025 — на 29%, до 585,1 млрд рублей.

- Результат 2023 года окажется, наоборот, выше ожиданий. По итогам этого года в бюджет должно поступить 618,5 млрд рублей дивидендов.

- В новом для прогнозирования 2026 году поступления по дивидендной статье доходов бюджета должны вырасти, вернувшись к 621,1 млрд рублей.

@trader_book