20.09.
O'Key
Про отчёт:
Выручка O'KEY Group S.A. по МСФО в 1 полугодии 2021 года увеличилась на 4,2% в годовом выражении, до 88 662 млн рублей.
В первом полугодии 2021 года группа получила чистую прибыль в размере 152 млн рублей по сравнению с чистым убытком на уровне 900 млн рублей в первом полугодии 2020 года.
Чистая прибыль группы от курсовых разниц составила 539 млн рублей по сравнению с убытком в размере 1 082 млн рублей годом ранее.
Выручка сети гипермаркетов "О'КЕЙ" выросла на 0,8% в годовом выражении, до 73 001 млн рублей. Выручка дискаунтеров "ДА!" увеличилась на 23,9% в годовом выражении, до 15 661 млн рублей благодаря росту LFL-выручки на 10,2% и программе расширения сети.
Валовая прибыль группы выросла на 2,6% в годовом выражении, до 19 486 млн рублей, при этом маржа валовой прибыли группы составила 22,0%.
Показатель EBITDA группы достиг 6 575 млн рублей, а рентабельность по EBITDA составила 7,4%. Показатель EBITDA гипермаркетов "О'КЕЙ" составил 5 904 млн рублей, с рентабельностью по EBITDA - 8,1%.
Показатель EBITDA дискаунтеров "ДА!" увеличился на 46,1% в годовом выражении, до 671 млн рублей на фоне роста сети.
Про комментарии:
Армин Бургер, генеральный директор ГК "О'КЕЙ":
"Группа продемонстрировала сильные финансовые результаты, полностью соответствующие нашим ожиданиям. Оба формата, как гипермаркеты, так и дискаунтеры, показали рост выручки. Наша стратегия, основанная на четком позиционировании форматов, позволяет охватить все потребительские сегменты и получить эффект синергии.
Гипермаркеты показали хорошие результаты, особенно с учетом высокой базы прошлого года. Являясь одним из лидеров на российском рынке гипермаркетов, мы продолжаем совершенствовать наши магазины с целью повышения плотности продаж и оптимизации затрат. Кроме того, в рамках программы трансформации гипермаркетов мы работаем над повышением конкурентоспособности формата в быстро меняющихся условиях. Компания также развивает мультиканальную модель онлайн-продаж, эффективно сочетая собственную платформу с услугами операторов доставки. Мы довольны ростом онлайн-выручки, который в первом полугодии 2021 года составил 62,6% в годовом выражении.
Дискаунтеры "ДА!" по-прежнему растут опережающими рынок темпами. В первом полугодии 2021 года сеть увеличила выручку почти на 24% в годовом выражении, показав впечатляющий рост LFL-выручки на 10%, достигнутый на базе 31,3% роста LFL-показателей в первом полугодии 2020 года. Прибыльность дискаунтеров увеличилась на фоне раскрутки все большего числа магазинов сети. Мы ожидаем, что дискаунтеры продолжат рост выручки и операционной прибыли и достигнут 50% доли в структуре выручки ГК "О'КЕЙ" на горизонте четырех лет.
Мы подтверждаем наши прогнозы и ожидаем в 2021 году роста LFL-выручки гипермаркетов "О'КЕЙ" на несколько процентов, в то время как LFL-выручка дискаунтеров "ДА!", по нашим оценкам, продемонстрирует двузначный рост. В 2021 году мы планируем открыть 35-40 дискаунтеров "ДА!" и модернизировать три гипермаркета "О'КЕЙ" в соответствии с новой концепцией".
МНЕНИЕ:
Скоро год как бумага находится в коррекции и ничего интересного собой не представляет. Идеей для лонга может послужить закрепление цены выше 52.5, а пока без позиции.
#okey
@trader_book
Посмотрим @lukoev
O'Key
Про отчёт:
Выручка O'KEY Group S.A. по МСФО в 1 полугодии 2021 года увеличилась на 4,2% в годовом выражении, до 88 662 млн рублей.
В первом полугодии 2021 года группа получила чистую прибыль в размере 152 млн рублей по сравнению с чистым убытком на уровне 900 млн рублей в первом полугодии 2020 года.
Чистая прибыль группы от курсовых разниц составила 539 млн рублей по сравнению с убытком в размере 1 082 млн рублей годом ранее.
Выручка сети гипермаркетов "О'КЕЙ" выросла на 0,8% в годовом выражении, до 73 001 млн рублей. Выручка дискаунтеров "ДА!" увеличилась на 23,9% в годовом выражении, до 15 661 млн рублей благодаря росту LFL-выручки на 10,2% и программе расширения сети.
Валовая прибыль группы выросла на 2,6% в годовом выражении, до 19 486 млн рублей, при этом маржа валовой прибыли группы составила 22,0%.
Показатель EBITDA группы достиг 6 575 млн рублей, а рентабельность по EBITDA составила 7,4%. Показатель EBITDA гипермаркетов "О'КЕЙ" составил 5 904 млн рублей, с рентабельностью по EBITDA - 8,1%.
Показатель EBITDA дискаунтеров "ДА!" увеличился на 46,1% в годовом выражении, до 671 млн рублей на фоне роста сети.
Про комментарии:
Армин Бургер, генеральный директор ГК "О'КЕЙ":
"Группа продемонстрировала сильные финансовые результаты, полностью соответствующие нашим ожиданиям. Оба формата, как гипермаркеты, так и дискаунтеры, показали рост выручки. Наша стратегия, основанная на четком позиционировании форматов, позволяет охватить все потребительские сегменты и получить эффект синергии.
Гипермаркеты показали хорошие результаты, особенно с учетом высокой базы прошлого года. Являясь одним из лидеров на российском рынке гипермаркетов, мы продолжаем совершенствовать наши магазины с целью повышения плотности продаж и оптимизации затрат. Кроме того, в рамках программы трансформации гипермаркетов мы работаем над повышением конкурентоспособности формата в быстро меняющихся условиях. Компания также развивает мультиканальную модель онлайн-продаж, эффективно сочетая собственную платформу с услугами операторов доставки. Мы довольны ростом онлайн-выручки, который в первом полугодии 2021 года составил 62,6% в годовом выражении.
Дискаунтеры "ДА!" по-прежнему растут опережающими рынок темпами. В первом полугодии 2021 года сеть увеличила выручку почти на 24% в годовом выражении, показав впечатляющий рост LFL-выручки на 10%, достигнутый на базе 31,3% роста LFL-показателей в первом полугодии 2020 года. Прибыльность дискаунтеров увеличилась на фоне раскрутки все большего числа магазинов сети. Мы ожидаем, что дискаунтеры продолжат рост выручки и операционной прибыли и достигнут 50% доли в структуре выручки ГК "О'КЕЙ" на горизонте четырех лет.
Мы подтверждаем наши прогнозы и ожидаем в 2021 году роста LFL-выручки гипермаркетов "О'КЕЙ" на несколько процентов, в то время как LFL-выручка дискаунтеров "ДА!", по нашим оценкам, продемонстрирует двузначный рост. В 2021 году мы планируем открыть 35-40 дискаунтеров "ДА!" и модернизировать три гипермаркета "О'КЕЙ" в соответствии с новой концепцией".
МНЕНИЕ:
Скоро год как бумага находится в коррекции и ничего интересного собой не представляет. Идеей для лонга может послужить закрепление цены выше 52.5, а пока без позиции.
#okey
@trader_book
Посмотрим @lukoev
О'Кей
Операционные результаты за II квартал 2022 г.
Чистая розничная выручка выросла на 11,5% г/г до 49,6 млрд рублей во II квартале 2022 г. в основном за счет увеличения LFL-продаж дискаунтеров и роста онлайн-продаж «ОКей», а также благодаря открытию новых дискаунтеров и гипермаркетов.
Выручка гипермаркетов «ОКей» сократилась на 1,7% г/г, до 35,4 млрд руб. Главным образом это обусловлено геополитической и макроэкономической нестабильностью. На фоне этого трафик в торговых центрах снизился, а ассортимент товаров изменился. При этом данный отрицательный эффект был в значительной степени компенсирован дополнительной выручкой четырех гипермаркетов, открывшихся в апреле 2022 г.
Сопоставимые продажи (LFL) увеличились на 4% на фоне роста среднего чека на 7,2% и снижения LFL-трафика на 3%. LFL-продаж дискаунтеров увеличился на 37,1%, благодаря росту среднего чека на 17,9% и трафика — на 15,9%.
Общие онлайн-продажи увеличились на 42,8% г/г, до 1,4 млрд руб. и составили 4% от чистой розничной выручки компании.
Сеть остается одной из самых быстрорастущих в секторе благодаря увеличивающейся узнаваемости бренда и сбалансированному ассортименту на основе собственных торговых марок. Дискаунтеры продемонстрировали рост чистой розничной выручки в годовом выражении — 68,5% до 14,1 млрд руб. Такой рост обусловлен увеличением LFL-продаж на 37,1%, а также расширением торговой площади сети на 33,7% в годовом выражении.
МНЕНИЕ
Отчёт хороший, но реакция рынка, на мой взгляд, чрезмерна - +25%. Бумага оставила за собой гэп, причём уже второй. Думается, что стоит искать точку входа в лонг после их закрытия. Целью выступает уровень 35₽.
#okey
Посмотрим
@trader_book
Операционные результаты за II квартал 2022 г.
Чистая розничная выручка выросла на 11,5% г/г до 49,6 млрд рублей во II квартале 2022 г. в основном за счет увеличения LFL-продаж дискаунтеров и роста онлайн-продаж «ОКей», а также благодаря открытию новых дискаунтеров и гипермаркетов.
Выручка гипермаркетов «ОКей» сократилась на 1,7% г/г, до 35,4 млрд руб. Главным образом это обусловлено геополитической и макроэкономической нестабильностью. На фоне этого трафик в торговых центрах снизился, а ассортимент товаров изменился. При этом данный отрицательный эффект был в значительной степени компенсирован дополнительной выручкой четырех гипермаркетов, открывшихся в апреле 2022 г.
Сопоставимые продажи (LFL) увеличились на 4% на фоне роста среднего чека на 7,2% и снижения LFL-трафика на 3%. LFL-продаж дискаунтеров увеличился на 37,1%, благодаря росту среднего чека на 17,9% и трафика — на 15,9%.
Общие онлайн-продажи увеличились на 42,8% г/г, до 1,4 млрд руб. и составили 4% от чистой розничной выручки компании.
Сеть остается одной из самых быстрорастущих в секторе благодаря увеличивающейся узнаваемости бренда и сбалансированному ассортименту на основе собственных торговых марок. Дискаунтеры продемонстрировали рост чистой розничной выручки в годовом выражении — 68,5% до 14,1 млрд руб. Такой рост обусловлен увеличением LFL-продаж на 37,1%, а также расширением торговой площади сети на 33,7% в годовом выражении.
МНЕНИЕ
Отчёт хороший, но реакция рынка, на мой взгляд, чрезмерна - +25%. Бумага оставила за собой гэп, причём уже второй. Думается, что стоит искать точку входа в лонг после их закрытия. Целью выступает уровень 35₽.
#okey
Посмотрим
@trader_book
👍8🔥2🤔2👏1👌1